美国银行完成了对厄瓜多尔的10亿美元债务互换 - 彭博社

美国银行公司已完成一项10亿美元的交易，以重新融资厄瓜多尔部分债务，并帮助资助亚马逊地区森林、河流、湖泊和湿地的保护。

这种所谓的债务换自然交易标志着美国银行和厄瓜多尔的第二笔此类交易，是与自然保护协会共同安排的，并得到了美洲开发银行的部分担保，以及美国国际开发金融公司的政治风险保险。

厄瓜多尔财政部长胡安·卡洛斯·维加在一份声明中表示，这笔交易“减轻了公共债务的负担”，并“确保了可持续资源”用于保护亚马逊生态系统。

债务换自然交易旨在帮助国家以更好的条件重新融资其义务，并将节省的资金分配用于环境或社会目标。

与银行不同的是，最近与贷款结构化的交易，美国银行安排了一次债券发行来融资这笔交易。债券吸引了广泛的投资者，包括对冲基金和保险公司，以及资产管理公司，美国银行可持续金融全球负责人凯伦·方在一次采访中表示。

细节：

厄瓜多尔的交换使其能够有效地以每美元47.5到73美分的价格回购约15亿美元的美元计价债券。范围。

债券投标是通过来自亚马逊保护DAC的新十七年十亿美元贷款融资的，利率为6.94%。该贷款又是通过发行十亿美元的新债券融资的，债券到期于2042年，票息为6.034。

来自DFC的保险和来自IDB的1.55亿美元流动性担保帮助降低了厄瓜多尔的借款成本，其新债券在惠誉评级中被评为AA，在穆迪评级中被评为Aa2。与此同时，厄瓜多尔在穆迪、标准普尔全球评级和惠誉评级中被评为垃圾级。

厄瓜多尔政府预计这一安排到2035年将产生约8亿美元的净财政节省。在接下来的17年中，将有3.23亿美元用于保护，包括TNC的技术支持。每年约450万美元将用于一个捐赠基金，以支持这些努力超越融资结构的生命周期。厄瓜多尔预计到2041年，该捐赠基金将增长到1.37亿美元。

“我们努力使这些交易尽可能流动、无趣和透明，以便激励更多的机构投资者参与并承诺，”TNC可持续债务的董事总经理斯拉夫·加切夫在一次采访中表示。

大部分新的保护资金将通过一个名为 亚马逊生物走廊基金 的新信托基金以赠款形式分配，该基金将由一个地方董事会管理，董事会成员包括政府、TNC、土著团体和企业的代表。

厄瓜多尔与近200个其他国家一起承诺到本十年末保护30%的土地和水域，通过 昆明-蒙特利尔全球生物多样性框架，该框架于2022年通过。目前，厄瓜多尔24%的土地和内陆水域是 受保护的，海洋的保护率为19%。交易的收益将帮助覆盖更多区域并改善现有区域的管理，梅丽莎·加维，TNC全球自然债券总监表示。

高盛集团公司是为厄瓜多尔债务置换奠定基础的各方之一，彭博社 报道称。但该银行随后已退出交易。高盛的一位发言人拒绝发表评论。

厄瓜多尔去年完成了其 首次 债务置换。根据前瑞银银行家Ramzi Issa的说法，这两笔交易使该国取消了近15亿美元的未偿债务，并为保护筹集了约9亿美元，他在 Enosis Capital的新角色中为厄瓜多尔财政部提供建议。

这些资金“原本是用于外部债务服务的，但现在被保留并且也在国内投资，”伊萨说。“这是一种双赢。”

然而，过去的债务置换有时受到批评。

例如，厄瓜多尔的第一笔交易成为了一组地方非营利组织的 投诉 的主题，他们 声称 该交易缺乏透明度，并且没有充分咨询当地社区。他们还指出了保护资金的缓慢拨付。这些投诉被 调查 了，调查由IDB的一个单位进行，该单位进行了调解并且现在正在 监测 各方之间的 协议。

“我们理解，确保信托基金能够尽早有效运作是有迫切性的，”TNC的加维说，该组织并未参与厄瓜多尔的第一笔交易。“我们一直在努力确保它能够顺利启动。”