拜健公司为其下一笔并购交易准备了高达100亿美元的资金 - 彭博社

摄影师：Vanessa Leroy/Bloomberg 你好，欢迎来到彭博交易简报。在今天的版面中，我们正在与Biogen的首席财务官讨论该公司近期的并购计划。另外，KKR的Johannes Huth即将退休。

今日要闻

• Arnault 购入 Richemont的卡地亚母公司股份。
• 波音的Spirit Aero出价将737供应商估值为 $35 每股。
• 随着上市复苏 疲软，欧洲IPO保持涨势。
• UniCredit 与OTP竞争 投标Blackstone的Luminor。
• KKR的EMEA主席Huth 退休，在公司工作了25年。

Biogen的赌注

在完成高达 $18亿交易 收购Human Immunology Biosciences后，Biogen已经开始寻找新目标，财务总监Michael McDonnell为未来24个月分配了资金。

“我们可能有大约80亿至100亿美元的能力进行增量交易，” McDonnell在一次采访中表示。

这家总部位于剑桥的公司正在寻找早期和后期目标，同时也看到与其他企业合作的空间，以努力实现有机和非有机增长，McDonnell表示。

百时美施贵宣布截至3月31日的季度营收约为23亿美元，同时现金及现金等价物略高于10亿美元。

公司预计将利用现有现金和经营活动现金来支付交易款项。虽然这可能会覆盖大部分交易，但如果有我们真的喜欢的东西，百时美施贵可能选择“在一段时间内增加债务”，麦克唐纳说。

百时美施贵在一系列挫折后于一月停产其阿尔茨海默病药物Aduhelm，希望实现多样化以“增强神经科学”，HI-Bio交易有助于扩展其投资组合，麦克唐纳表示。

“这对我们来说是一项重要的资本配置，但我们继续拥有大量的资金能力，”他说，并补充说百时美施贵计划保留旧金山HI-Bio的“大量人才”，以确保临床试验不受干扰。

百时美施贵依赖于多发性硬化症的治疗来实现重要部分的营收。但今年有四个产品推出，这些产品“有助于抵消我们成熟多发性硬化症业务的下降”，麦克唐纳说。百时美施贵的第一季度营收同比下降7%。

“我们希望在不久的将来恢复收入增长，”首席财务官说。

在寻找目标时，对交易的加强监管审查是Biogen的一个因素。 “在这种环境中的关键是事先真正了解风险，”麦克唐纳说。 “你最不希望发生的事情就是宣布一笔最终无法完成的交易。”—Nina Trentmann

并购重点

Angelina Rascouet 报道说，Bernard Arnault已经在卡地亚母公司Richemont中持有个人股权。要深入了解Arnault的奢侈品帝国，请阅读Angelina和Brad Stone的大篇幅报道。

波音已提出以大部分股票资助的方式，以每股约$35的价格收购Spirit AeroSystems，这是继数月谈判后波音从全现金报价转变而来，由David Carnevali和Julie Johnsson撰写。

737机身在Spirit AeroSystems装配车间摄影师：Daniel AckerJan-Henrik Foerster，Sonia Sirlett和Swetha Gopinath报道说，UniCredit已经提交了对Luminor的竞标，并正在与匈牙利最大的银行OTP Bank竞争以收购波罗的银行。

杜邦正在吸引潜在行业买家对其水处理业务的单独收购兴趣，这家化学集团计划将其拆分出去，Ryan Gould和Kiel Porter报道。

Thoma Bravo正在考虑出售加拿大汽车市场和软件提供商Trader，报告由Gillian Tan和Ryan Gould撰写。该公司可能被估值为40亿加元或更高。

IPO观察

Grail 今天开始在纳斯达克交易，这是从Illumina分拆出来的。对于这家测试公司来说，这是一条漫长的道路，最初是在2016年由Illumina分拆出来，然后在2021年以大约70亿美元被Illumina收购，尽管遭到欧洲监管机构的反对。这引起了卡尔·伊坎的愤怒。然后，欧盟和美国反垄断当局确定它违反了反垄断法，Illumina同意解除交易。

“现在作为一个独立公司，我们将拥有自己的上市公司董事会，”Grail首席执行官鲍勃·拉古萨在一次采访中说。“执行团队和董事会将就我们的战略进行讨论，看看在前进过程中是否有任何改进或变化。”

拉古萨表示，Grail的血液检测扩展项目Galleri将是一个改变游戏规则的项目。

“我们对将Galleri推广到美国、英国以及全球其他地区感到非常兴奋。我们认为这是改变癌症死亡率曲线的最佳机会之一。” —米歇尔·F·戴维斯和克里斯汀·V·布朗

数据下降

今年上半年上市的欧洲公司取得了良好的开局，超过了更广泛的股票市场。然而，这并没有提供足够的信心，以便继续2024年的IPO步伐，Kit Rees写道。

2024年欧洲表现最好和最差的IPO

来源：彭博社

注：包括在欧洲超过1亿美元的发行

与此同时，在香港，IPO活动看起来在一个更好的下半年之后，因为北京加大对这个金融中心的支持。自4月12日以来，该市宣布了22个IPO，比去年同期增加了83%。

谁的消息

Johannes Huth从KKR欧洲、中东和非洲主席以及一名活跃合伙人的职务上退休，在这家私募股权公司工作了25年。他将成为KKR的高级顾问合伙人。

其余精选

• Gunvor帮助融资加蓬的交易以购买石油生产商Assala。
• Paladin的铀交易表明了并购推动加拿大矿床。
• 对冲基金L1 Capital瞄准铀并购。
• L Catterton，员工出售1400万Birkenstock股票。
• 捷克大亨接管了悉尼上市的煤矿公司，但未能成功。
• Thelo将筹集2.5亿美元，关注非洲的巨大铁路走廊。
• 英国酿酒商Chapel Down吹捧销售以资助增长计划。
• 美团考虑发行超过10亿美元的债券。
• Rite Aid赢得2亿美元与MedImpact的Elixir销售纠纷。

有消息或想提问题？发邮件至 [email protected]*，或在 Twitter/私信* @bloombergdeals 或联系我们的任何记者。

适用于彭博订阅者*:* 获取首席财务官简报通讯 – 财务领导需要了解的内容，每周发送。