Visa和Mastercard和解对持卡人、奖励和费用意味着什么 - 彭博社

美国运通、万事达卡、Visa、Discover和信用卡的贴纸展示在纽约的一家商店。摄影师：Angus Mordant/Bloomberg想象一下：一位顾客走进一家杂货店，只想买一盒牛奶和一打鸡蛋。但当他们到收银台时，突然面临选择：如果他们用Chase Freedom Unlimited卡付款，价格会是一个数字。但如果他们掏出一张年费为550美元的Chase Sapphire Reserve，可能会花更多钱。

这是周二Visa公司和万事达公司与数百万美国商家达成的具有里程碑意义的协议中揭示的新现实，根据这一协议，支付巨头同意进行一系列变革，零售商表示这将在未来几年至少为他们节省300亿美元的信用卡刷卡费用。这一协议是双方在过去20年间围绕费用进行激烈谈判的结果，这些费用已经膨胀成为这两个网络和全球最大银行每年1000亿美元的业务。

阅读更多： Visa、万事达与美国零售商达成300亿美元协议

如果法院批准该协议，最终将允许美国商家在顾客使用某些类型的Visa和万事达信用卡付款时额外收费。这可能会颠覆美国的豪华信用卡计划世界，银行会收取昂贵的年费，以换取提供航空里程、酒店住宿和乘车积分等福利。

“强迫消费者考虑附加费，如果你是商家，在销售点会产生很多摩擦，而收益并不那么大，”王露露，一位金融助理教授在凯洛格管理学院说道。 “如果你只是为了节省一点点成本而拖延你最高消费的客户，那就会耽误其他人排队。”

无限，精英

根据周二的协议，商家现在可以为使用带有Visa Infinite或Mastercard World Elite标志的卡收取更高费用，这些卡通常比依赖标准Mastercard和Visa网络的卡具有更高的互换费。这可能是许多消费者第一次注意到有所区别。

在一家小餐馆进行100美元的交易。目前，如果顾客刷Visa Infinite卡，商家将支付2.60美元的费用，而传统的Visa奖励卡只需支付2.10美元，根据周二的结算中列出的费率表。

听起来可能只是几分钱，但零售商现在每年支付超过1700亿美元来接受信用卡和借记卡。近年来，他们越来越沮丧，因为刷卡费有时增长速度比消费者支出更快，他们认为部分原因是带有这些更昂贵网络的卡的数量激增。

网络提供的高级服务通常附带一系列福利套餐，远远超出旅行积分，有些还提供健身会员折扣、娱乐订阅，酒店信用额度和美食优惠。银行和支付网络表示，这些奖励吸引消费者在特定商店或餐厅花费远远超过他们通常会花费的金额。

阅读更多：Visa反击卡片附加费，警告小杂货店

商家并不这么认为。但由于Visa和Mastercard要求商家在结账时接受他们所有的卡片，他们别无选择，只能忍受更高的费用。

“商家在产品层面上增加引导的能力理论上应该导致网络之间的竞争加剧，”KBW分析师Sanjay Sakhrani在周二的一份报告中表示。“我们认为这是他们商业模式的一部分，但重要的是，商家将如何实施这些措施尚待观察。”

熟悉的景象

即使在周二的协议之前，随着商家对不断上涨的互换费感到越来越受压，对小型企业来说，收取附加费已经成为全国各地更为熟悉的景象。

通常情况下，在结账处会有标注，如果消费者使用信用卡支付，将会有额外费用。或者在餐厅，服务员会送上账单，现金支付和使用信用卡支付会有不同的价格。根据2022年支付咨询公司Strawhecker Group的调查，约有23%的小型企业表示会向使用信用卡的客户收取额外费用。

不过，通过最新的和解协议，消费者将更清楚地了解商家为接受这些更高级别的信用卡所支付的费用。

“这项和解协议打开了几十年来一直关闭的竞争之门，同时为接受Visa或Mastercard信用卡的每个商家提供了费率减免，”经济学家约瑟夫·斯蒂格利茨在一份声明中说。

作为协议的一部分，Visa和Mastercard还同意在至少三年内将每个商家收取的刷卡费率降低至少4个基点。在接下来的五年里，两个网络的系统范围内刷卡费率的平均值必须至少低于当前平均值7个基点。然而，Sakhrani表示，这种降低对发卡行的影响将相对较小。

信用卡刷卡费用的法律斗争可以追溯到至少2005年 - 在Visa和Mastercard从拥有它们的银行中分拆出来成为上市公司之前。周二，代表一些美国最大零售商的贸易团体已经争论说，最新的和解仍然不够。

“几年来只有非常小的减轻，然后又回到原状，并不是20年诉讼的好结果，”全国杂货商协会政府关系高级副总裁克里斯托弗·琼斯在一份声明中说。 “相反，它试图提供象征性、暂时的减轻，然后又允许信用卡公司再次提高费率。”