普益标准财富论坛举行，理财业内探讨未来发展新趋势
【环球网财经报道】银行理财已经迈入资管新规全面实施后的高质量发展阶段，行业生态日趋成熟多元。以人工智能、区块链、大数据为代表的数字化技术深度渗透投研决策、风险管理、客户服务等全链条，推动行业从“规模扩张”向“价值创造”跃迁，重塑中国财富与资管领域的内在发展逻辑。
4月11日，由普益标准主办，西南财经大学信托与理财研究所提供学术支持的“第十三届普益标准财富论坛”在成都落幕。会上，西南财经大学信托与理财研究所所长、普益标准专业委员会主任翟立宏在致辞中表示，资管新规后的“二次转型”成效显著，银行理财市场呈现出规模持续扩容与结构深度调整并存的态势。进入2025年，银行理财市场存续规模突破30万亿大关。这一增长不仅反映了银行理财市场的强大韧性，也体现了其在政策支持和市场需求双重驱动下的发展潜力。
政策层面，翟立宏谈到，新“国九条”明确鼓励银行理财和信托资金积极参与资本市场，提升权益投资规模。这一举措在拓宽银行理财投资边界的同时，更为实体经济注入源源不断的金融“活水”。此外，监管部门同步推出系列配套政策，在降低系统性风险的同时，激发市场主体的创新活力。
“产品端创新加速，一方面，更多符合新质生产力发展方向的主题型产品应运而生，如聚焦人工智能、新能源汽车、数字经济等领域的专项理财产品。另一方面，‘固收+’产品的设计愈发精细化，借助AI算法进行动态调整，在控制风险的前提下，更好地匹配投资者多元化的风险偏好。”翟立宏表示。
谈及数字化与AI技术的变革，翟立宏指出，科技的力量，不在于替代人的智慧，而在于拓展人的边界。始终相信真正的创新必须回归“人民性”——无论是助力养老规划、绿色转型，还是赋能产业升级，技术的温度终将体现在对美好生活的托举中。
探讨未来发展新趋势
在理财公司看来，未来发展要重视渠道、产品和资产配置的持续发力，特别是科技能力的探索。中银理财党委书记、董事长黄党贵表示，未来理财公司需在渠道建设、产品研发、资产配置等方面持续发力来做好“五篇大文章”，一是创新开发智能投研，为资产配置策略提供支持；二是完善智能客服系统，逐步实现全渠道生态融合；三是深度挖掘客户需求，细化产品全生命周期管理；四是提升风险监测能力，打造全流程智能风控体系。
黄党贵认为，做好金融“五篇大文章”是理财公司服务经济社会高质量发展的应有之义。当前理财公司谱写“五篇大文章”现状：绿色金融方面，理财产品体系不断完善，理财投资规模持续增长；普惠金融方面，理财公司持续让利于民，积极支持“三农”和小微企业发展；养老金融方面，养老理财服务体系不断健全，有力支持第三支柱建设；在科技金融领域，理财做出了积极探索，但服务能力还有待提升；在数字金融领域，积极探索推动经营模式转型，但仍有较大提升空间。
兴银理财党委书记、董事长景嵩认为，理财行业经过1.0、2.0转型阶段，正在向3.0多元化阶段转型，着力破解理财行业被“定义”的局面。理财公司要从被动适应转向主动应对，坚持长期主义，为客户创造长期价值。要真正从产品布局和资产配置多元化入手，推动构建多元化、差异化、可持续的理财业务模式，具体可以从三个方面去探索：一是积累更强的能力，构建“投研、风控、科技、服务”四位一体的资管能力体系，将各项能力建设落脚到客户服务层面，提升客户体验，创造多元价值，真正实现行业的转型；二是汇聚更多赋能，与业务链条上的各方协同配合，积极融入投行生态圈、财富生态圈、投资生态圈和客户朋友圈，为行业转型升级蓄势赋能；三是创造更多的收益，在短期与长期的冲突中，秉承长期主义的理念，坚持“适当性、适销性、适配性”的理财服务基本原则，确保产品创设、发行和管理的全流程符合客户利益、监管要求和政策导向，为客户创造持续、稳定的收益。
浦银理财党委书记、董事长何卫海谈到，当前资管行业呈现两大趋势：一是科技创新提供了多元化的资配方向，具体表现为科创债工具不断丰富、科创企业股权回报可观及在非标端，聚焦并购融资、产业链整合等差异化需求成为新的发展空间。二是数字化转型成为资管行业保持竞争力的必行之举，人工智能在服务运营、数据分析、客户触达等方面潜力显著，但银行理财面临负债端类固收属性与初创型科创企业权益融资需求的错位，提升产品的多样化、客户的陪伴能力，更好地服务国家科技金融大局，依然任重道远。
信银理财总裁董文赜谈到当前行业面临两大新挑战：一是金融大周期加速演进，低利率时代渐行渐近；二是客户多元化需求增长，投顾服务能力尚欠缺。基于客户偏好、投研能力及牌照优势，董文赜提出银行理财将成为“固收产品的重要供给者”和“含权产品重要供给者”，既要巩固低波稳健产品优势，也要积极布局固收+及含权产品，满足差异化需求。在新趋势层面，一是立足客户需求，夯实高质量发展新起点；二是“四维九度”投研体系，搭建高质量发展新支撑；三是贯通“六位一体”，探索高质量发展新机制；四是着眼数智赋能，打造数智化营销中台，且全面启动人工智能+计划；五是践行“国之大者”，围绕产品端、资产端、普惠金融及数字金融，推动金融资源服务实体经济与民生需求，引领高质量发展新方向。
积极布局科技
据介绍，围绕AI深度应用，多家理财公司已积极布局。建信理财副总裁张洁谈到，建行集团高度重视人工智能技术的应用，去年完成deepseek定制化训练并推进生成式AI体系化应用。母行和子公司形成了“母行技术赋能+子公司场景落地”的协同模式。子公司借助母行技术赋能，探索构建智能销售、投研、风控及智慧办公四大领域布局。
张洁认为，对于理财公司而言，紧密围绕投资者需求，AI应用着重于三个方面：一是针对理财客户特征，利用AI助力智能投研与风控，精细化投资策略，做优大类资产配置，做好风险预算，控制好产品回撤，为客户提供更稳健的投资收益；二是结合理财客户支付场景，通过AI精准画像，强化智能销售，精准定位客户需求，优化产品功能；三是践行国家使命，借助AI挖掘优质资产，精准服务普惠和养老客群，更好地服务实体经济与“五篇大文章”。
招银理财首席信息官苟宏指出，招银理财从2019年开始启动建设一体化银行理财核心系统HARBOR平台，2022年完成操作型核心主干系统的全线贯通和架构上云，2023年开始以智能机器人为抓手推进AI技术的落地应用，主要聚焦在智能投研、智能风控、智能营销和智能运营四个方向。目前已有30余类机器人在多个业务场景中投入使用。
“AI技术能否成功落地的因素，包括四个方面：自主可控的基础平台与核心系统、高质量数据、适配的模型技术以及可落地的业务场景。”苟宏认为。
此外，光大理财副总经理李永锋谈到，作为最早成立的股份制银行理财公司，光大理财自成立便明确提出“科技为舟”的战略。目前光大理财已完成多套大模型基于GPU的本地化部署，将AI应用于智能投研解读、投资者教育、知识图谱构建及AI场景助手等方面，助力业务提质增效。在客户服务领域，考虑到当前的客户体验，对客的初期建议由大模型提供参考，采取“人工与人工智能相结合”的方式，既提升了问题解答的准确性，又兼顾到了良好的客户体验。
展望未来的理财行业，李永锋认为，AI应用前景广阔，例如可通过AI进行更精准的客户需求分析，实现客户精准画像与分群，依据不同客户的收益、波动及流动性偏好，提供适配的产品和服务，将合适的产品更精准地推荐给合适的客户，更好地践行“以客户为中心”的理念。
中国外贸信托副总经理王大为指出，在数字化转型中，人工智能是金融机构构建核心竞争力的关键，借助AI构筑“护城河”成为行业重要战略。AI深度应用通过技术与业务场景融合，重构传统模式、创造新价值，其差异化优势体现在运营效率提升与客户需求精准把握，形成数据智能与业务洞察迭代的系统性优势。AI驱动创新需兼顾技术前瞻与风险可控，以合规稳健筑牢竞争壁垒，保障长期发展。为践行“人工智能+”行动，培育新质生产力，中国外贸信托聚焦智能营销、智能运营、智能交易、智能投研、智能风控等场景，通过RPA、人工智能大模型与小模型的协同应用，构建数字员工体系，已在运营管理、信托财务等场景落地，助力运营效率持续提升，力争在应用人工智能等创新技术支撑赋能业务方面走在前列。（谭雅文）