马斯克成小丑了，美国关税正在狠狠背刺特斯拉_风闻

马斯克应该怎么都想不到，自己花了大价钱选上来的 " 好兄弟 " 总统，有一天会把自己坑的这么惨。

今天中午，特斯拉中国从官网撤掉了自家两台旗舰车型毛豆 S 和毛豆 X 的新车订购页面。

也就是说短时间内，想买这俩车的朋友们就买不到美国进口的新车，只能选库存车了。

背后最直接的原因，其实就是中美这波史诗级别的关税对轰。

从 2 月 1 号新一轮的中美贸易战开打到现在，美国已经把中国进口商品的税率增加到了 145% ，而我们也在其他国家选择光速滑跪的时候，很硬气的把原产美国的产品税率加码到了 125%。

大国之间的较量恐怖如斯，搞得全球的汽车行业也只能躲在角落里瑟瑟发抖。

就在上周四，对岸的关税政策给汽车行业来了个平 A ，说但凡不是在美国生产的整车都得增加 25% 的关税。

而从下个月开始，这个征税范围还会从整车扩展到各种汽车的零部件，比如电池包、发动机和变速箱。

再加上咱们这头进口美国车也会受到关税影响，这几天脖子哥身边的很多朋友，甚至隔壁硬件部的米罗老师都跑过来问，说这波交手下来，对咱们买车会不会有啥影响。

我们买车的价格会不会变贵？修车时候买的的零部件会不会涨价？美系车在国内是不是要步入法系韩系车的后尘彻底陨落了？

研究一番以后我的总结是，除了跟特斯拉有关的供应链企业外，甭管是咱们国内的车企还是消费者，受到这波关税战的影响其实很有限，甚至可能都感觉不到。

这里头受伤最深的，反而是美国本土的车企与消费者，还有把美国当成主要出口市场的日韩欧车企们。其实也就是特朗普一直以来的经典操作：

用一套连招干翻友军。

至于为啥我们慢慢展开说，文章可能有点长，大伙可以选择方便的时候细细品味。

嗯，方便的时候。。。

咱们先看关税对轰对国内汽车产业的影响啊。

先说结论，影响确实有，但范围和程度并不算大。原因也很简单，那就是虽然美国依旧是汽车强国，但咱们国内的汽车工业，其实已经不咋依赖美国了。

数据说话，根据前瞻产业研究院的估算，中国 2024 的汽车零部件产业规模已经冲到了近几年最高的 4.13 万亿人民币，汽车整车的产销量也达到了刷新记录的 3128.2 万和 3143.6 万台。

相比之下，咱们从国外进口的整车和零件数量就显得有些微不足道了。

根据乘联会秘书长崔东树，去年中国一共只从海外进口了 70 万台汽车，还不到总销量的零头。零部件这头也是，去年咱们总共只进口了 294.4 亿美元，也就是两千亿左右的汽车零部件，依旧只是四万亿总市场里零头的零头。

而在这些本就不多的进口产品里头，原产美国的产品比例也就只有 14.4% 。

其实想想也是，咱们现在能买到的美国汽车产品，论整车也就只有那些个美系高端车型，以及一丢丢从美国平行进口的车型了。就比如开头提到的毛豆 S/X 、浴皇大弟凯雷德、福特黑马、还有美规的宝马 X5 等等。

说实话，买的人不多。

特斯拉之所以会选择停止进口 S 和 X，我想也是因为增加的关税成本匹配不上销量带来的利润了。

除了整车进口，论美国进口的汽车零部件，国内的需求其实也没有很大。主力则是诸如上汽通用这种，需要从美国进口部份核心零件，再在国内组装的车企。

但上汽通用的国产化率其实挺高，已经达到了 70~80%，再加上众所周知传统美系品牌在国内的销量一直没有什么起色，导致国内对美国零部件的需求一直高不起来。

所以从车主的角度看，咱们对美国进口产品加税以后，绝大部份想买车的兄弟们是不用太担心涨价的。即使是想买合资的美系车，因为进口的零部件比较少，即使是涨价幅度也不会太大，无需太多担心。

唯一受伤的，肯定就是喜欢美系大排量车型的老哥们了。

甭管是不是平行进口，只要关税政策不改，车价暴涨就只是时间问题。有喜欢的车就赶紧下单吧，这下真的手慢无了。

而从国内企业的视角看，情况则会稍微逆风一点，但问题依旧不是很大。

整车这头，因为美国一直以来相当敌对的态度，现在的中国汽车品牌的乘用车压根没有在美国卖过。

当然也有比亚迪这种走上了曲线救国路线的车企，通过在墨西哥建厂生产 SHARK 皮卡，再经由民间渠道，吃上 USMCA 美墨加三国协定的低关税去到美国销售，但数量极少（ 你别说，美国民众对 SHARK 的评价挺高的 ）。

虽然这次也得加税吧，但因为本来卖的就少，所以对他们基本没影响。

比较难受的，是国内做出口生意的零部件企业。虽然整车出口的数量不多，但去年咱们出口美国的零部件金额达到了 150-200 亿美元。里头主要是和新能源汽车有关的电池、电驱和储能等产品，远比咱们进口的美国零件多。

根据美国运输部的数据，很多美国车企在本土销售的电动车，比如福特的电马还有特斯拉的 Model 3 ，车上都有 30~51% 的零部件来自中国。

关税战一打，这些企业的生意可就非常难做了，毕竟汽车供应链嘛，每一丝成本对企业都至关重要。而这些企业之中，就包括了给特斯拉美国工厂供货的零部件企业，这点我们放后面说。

但是有一说一啊，咱们国内的汽车零部件市场规模可是以万亿人民币为单位的。并且已经有多家研究机构预计 2025 年的市场规模相比去年会有接近翻番的增长 （ 4.13 万亿到 7 万亿左右 ）。

内需这么大，美国市场的这些一千多亿的小花生米，咱不挣就不挣了吧（ 我已经想到有兄弟要吐槽国内的供应商环境了 ）。

不同于咱们这头的相对风平浪静，美国那头的车企有一个算一个，应该全都笑不出来了。

因为虽然美国跟咱们一样，国内也有很多大型的本土车企，但因为美国制造业空心化等各种原因，这些车企其实都很依赖在国外造车再进口。

就比如通用，2024 年的前三季度，他们在美国卖的车里只有一半的新车是在国内组装的，剩下的有三成是在邻居墨西哥和加拿大组装，两成是来自韩国这样的其他国家。

通用墨西哥工厂

福特这头也是类似，去年一年他们在美国一共卖了 200 万出头的新车，里头就有 43 万多台是从加拿大和墨西哥进口的，比例超过了五分之一。即使是在国内组装的车，也有 6 成左右的零部件是从墨西哥进口的。

为啥？成本低呗。

墨西哥的人力成本满打满算，只有美国的几分之一 （ 工人时薪：美国 30-55 美元，墨西哥 5 美元 ）。再加上美国跟墨西哥、加拿大有各种免税的协定，这工厂不建白不建嘛。

结果呢，本来好好的，特朗普这个汽车进口税一搞，这个省成本的计划就全泡汤了。因为就算是美国的本土车企，从海外往美国进口车，它也得交关税。。。

所以根据摩根大通的最近刚发的研报，在新加的关税面前，通用汽车和福特都面临 “ 重大盈利风险  ”。这可能让这两家公司总共增加 820 亿美元的成本，相当于每辆新车成本增加约 5000 美刀。

福特墨西哥工厂

要知道哥俩加起来，去年的净利润一共才有 120 亿美刀左右，几乎就是用刀架着车企的脖子，逼它们回国建厂了。

比较有意思的是，在关税政策出来以后大伙都说这简直就是明牌偏袒特斯拉，因为后者在美国销售的车型几乎全是在美国本地组装的。

但其实就像我在前面说的，虽然整车的生产是在北美，但特斯拉北美工厂的许多零部件 （ 具体比例不详，综合各路调研数据大概在 50% 左右，数据来源晚点 Auto ）都是从中国的供应链手上进口的。

零部件的关税一加，不仅特斯拉在美国的价格大概率会涨，国内的特链企业也得跟着遭殃。

因为根据晚点 Auto 的报道，在上一波美国对中国汽车零部件征税 25% 的时候，特斯拉的解决方案就是自己承担 19% ，供应商帮着承担 6% ，然后再在美国市场加价卖车，用车企、供应商和用户们一起出血才扛过来的。

这次 145% 的关税虽然数额过大看着不是很好扛，但如果最后要解决，大概率还会采用上次的方式。

或许也是因为可以预见的涨价以及各种供应商问题难以解决，特斯拉的市值昨天又跟过山车似的蒸发了 6000 亿人民币。

不知道在这种情况下，马斯克会不会后悔去年疯狂给特朗普的竞选撑腰了。

最后的最后，我们再来快速地看看除了中美企业以外的日韩欧系车企们。

大伙可能觉得中美的关税对轰对他们其实没啥影响，但恰恰相反，这波大国交锋之后他们可能真得好好掂量掂量中国市场的分量了。

因为对于丰田和现代起亚这样的大集团来说，北美市场一直都是一个利润很高、需求很大的单一市场。

比如韩国的现代，2024 年他们在韩国以外的全球市场一共卖了 343 万多台车，单美国就占了超过 80 万辆，比只喜欢买国产车的韩国市场还要多出 10 万辆。

日系车企这头就更是了，就比如丰田，2025 财年的第三季度他们单单靠着日元的汇率变动，就在北美市场多拿了 4900 亿日元的利润，已经跟 2024 财年北美市场整年的利润 5200 亿日元差不多了。

现在关税一加，这些个车企在北美市场的利润率就会受到巨大的冲击。

比如高盛就在自己的研报里估计过，说一旦丰田因关税提高汽车售价，其在美国市场的销量将下降 5~8% ，并将导致本财年的综合营业利润降至约 3400 亿日元（ 约合人民币 170 亿元 ），同比下降约 6 %。

而我们也在之前的一篇文章里讲过，现在的丰田对自己的利润率是非常敏感的，已经经不起继续往下跌了。一个重要市场被堵死以后大概率需要另一个替补市场继续挣钱。

这时候再回过头来，看仿佛被已经放弃了的中国市场，香啊，太香了。总量大，有需求，新势力之外的合资新能源市场几乎是一片空白，不就是妥妥的利润空间嘛。

所以我猜啊，如果关税政策不变，那么接下来就会有一大票海外车企开始用更低的身段、更符合大伙喜好的车型来讨好国内的用户，包括那曾经看不起国内市场的韩系车企，让我们拭目以待。

到这，这次关税对轰对汽车行业的影响我就差不多帮大伙盘完了。

不知道哥几个怎么想的啊，除去政治和经济的因素，我是第一次的感受到能够拥有完整的汽车工业，在这种关乎国家脸面的时刻有多么的重要。

你加就加呗，我早就自给自足啦。

否则就只能像韩国的车企一样，美国关税一加，就屁颠屁颠的说我要去美国建厂！我要去美国投资！美国永远是俺们最重要的市场！

哎，今天又是腰杆梆硬的一天。

图片、资料来源：

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