14家公司将赶在CPI报告前冲击高评级债券市场,CVS位列其中——彭博社
Caleb Mutua
CVS健康公司和雪佛龙公司旗下子公司等14家企业于周一发行了美国投资级债券,创下三个月来单日最高发行量。次日市场将迎来备受关注的消费者价格数据发布。
上周投资级债券发行规模达404亿美元,同样创下五月以来新高。当前投资级企业债平均收益率已跌至2025年最低水平,利差接近四分之一世纪以来的最窄水平。选择此时发债可规避周二CPI报告公布后可能出现的利率波动。
雪佛龙美国公司正分七个批次发行债券,距其完成55亿美元类似融资仅隔六个月。
与此同时,CVS正在进行2025年首次投资级债券发行。知情人士透露,所筹资金将部分用于偿还现有债务。这笔四部分构成的交易中最长期限为40年期债券,预计收益率将较国债高出1.7个百分点。因涉及非公开信息,该人士要求匿名。该公司去年12月发行了30亿美元混合债券,2024年5月又发行了50亿美元票据。
华尔街承销商此前预测本周投资级债券发行规模将在400亿至450亿美元之间。美国银行投资级债务资本市场及银团贷款部主管凯尔·斯特格迈尔表示,市场活跃度将"持续旺盛",直至8月下旬常规淡季来临。
彭博经济研究预计7月份消费者价格数据将显示通胀较前几个月有所加快,核心商品和服务价格涨幅均预计有所上升。7月和8月的报告对于美联储9月的下一次政策会议至关重要,届时可能会实施2025年的首次降息。