Jersey Mike's拟出售4亿美元资产支持证券 以协助向黑石集团支付款项——彭博社

美国加州核桃溪市一家Jersey Mike’s餐厅。

摄影师：David Paul Morris/彭博社Jersey Mike’s计划发行4亿美元资产支持证券，可能用于向私募股权公司黑石集团支付款项。黑石今年早些时候收购了这家三明治连锁店的多数股权。

该公司正在发行一种名为整体业务证券化债券的债务，这些债券由Jersey Mike’s的资产支持，包括特许经营费和美国商标权。据知情人士透露，标普全球评级和克罗尔债券评级机构将对这批证券给予BBB评级。

Jersey Mike’s上次发行整体业务证券化债券是在去年12月，规模达8.5亿美元，为其收购案提供资金。黑石集团于11月同意以约80亿美元的估值收购该连锁店多数股权，交易于今年1月完成。

这位不愿具名的知情人士表示，Jersey Mike’s约99%的门店由特许经营商运营，开业至少一年的门店第一季度销售额增长5%。

整体业务证券化让投资者比在无担保发行中更能控制企业的资产，作为交换，企业可以获得更廉价的资本。除了去年进行的整体业务证券化外，Jersey Mike’s还在2019年和2021年分别出售了5亿美元的债务。

古根海姆证券主导此次销售。黑石集团和古根海姆拒绝置评，而Jersey Mike’s未立即回应评论请求。