萨贝斯克公司瞄准债券市场以争取投资级评级，首席财务官表示——彭博社

拉丁美洲最大的公用事业公司——圣保罗州基础卫生公司（Cia. de Saneamento Básico do Estado de São Paulo）正准备二十多年来首次重返债券市场，其财务负责人表示此举旨在争取投资级信用评级。

这家名为Sabesp的企业计划在未来数年筹集高达700亿雷亚尔（135亿美元）资金，用于私有化相关投资。财务总监丹尼尔·斯拉克在纽约接受采访时透露，正在考虑的方案包括在未来12个月内发行蓝色债券——一种专门为水资源和海洋可持续发展项目融资的债务工具。

“除非我们发行蓝色债券，否则评级机构不会将我们提升至投资级，“他如此强调。

斯拉克表示，Sabesp更倾向发行短期债券，押注美国利率将下降。此次发债计划将成为该公司数十年来首笔海外债券，旨在为未来融资交易建立收益率曲线的长期战略之一。

“必须从构建收益率曲线开始——可能先发行五、七或十年期票据——之后每隔一两年进入市场融资，“斯拉克解释道，“最终目标是发行二十或三十年期债券。”

2023年获批的Sabesp私有化案是巴西近年最大规模 privatization 之一。该计划将政府持股降至少数股权，同时保留黄金股以保持对战略决策的影响力。私有化的根本目的是吸引私人资本扩建基础设施，改善这座拉丁美洲人口最多城市的水务和污水处理服务。

在新领导层的带领下，公司的杠杆率保持稳定，净债务与息税折旧摊销前利润的比率为1.8倍。

斯兹拉克表示，他已与多家银行合作延长债务期限并降低借贷成本。“我必须像照顾股东一样照顾我的债券持有人，“他说。