英国汽车金融最高法院裁决：须知事项 - 彭博社

许多英国汽车经销商还为客户安排购车贷款。来源：彭博社长期以来，贷款机构向英国汽车经销商支付费用以向车主推销贷款（通常未经车主知情）已是行业惯例。

这一情况在去年10月发生转变，当时上诉法院裁定此类佣金不合法。措手不及的银行此后一直为可能面临的数十亿英镑赔偿要求做准备。

现在轮到最高法院审议这一问题。若维持上诉法院裁决，向车主支付的赔偿规模可能堪比误售支付保护保险的赔偿金额——这是英国迄今为止最昂贵的消费者丑闻。

问题出在哪里？

许多英国汽车经销商不只卖车，还为客户安排购车贷款。过去经销商在未代表买家充分比价的情况下，就宣称提供"有竞争力"的贷款方案。经销商因此双重获利——既赚取汽车销售利润，又从贷款机构获得业务介绍佣金。

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对贷款机构的另一打击是，上诉法院裁定银行在未获得客户知情同意的情况下向汽车经销商支付佣金属于违法行为。

法院裁决主要针对约十年前签署的贷款合同。因此，自那时起办理汽车贷款且经销商收取了某种未披露佣金的数百万消费者可能有权获得赔偿。

## 梅伦谈财经

英国汽车金融佣金丑闻

14:28

后续进展如何？

上诉法院对Close Brothers Plc和FirstRand Ltd两家贷款机构的判决导致其股价暴跌。最高法院定于4月1日至3日审理此案，预计数月后作出裁决。这将为行业未来运作确立框架。

与此同时，金融行为监管局正在对2021年被禁止的自由裁量佣金安排展开全面调查。FCA警告英国各贷款机构，作为潜在赔偿计划的一部分，它们需要为额外成本做好准备。

最高法院案件可能产生哪些结果？

法官们面临的关键问题将是汽车经销商是否对客户负有注意义务。“一切由此衍生，“年利达律师事务所合伙人艾莉森·威尔逊表示，该所虽未参与此案，但为一家大型贷款机构代理。她表示，法官们将质询：经销商是否有义务以公正立场提供信息。“若这项无利害关系的义务得到支持，那么贷款机构及其他类型经纪商将承担重大责任。”

银行面临多大风险？

分析师指出，贷款机构可能面临100亿（130亿美元）至380亿英镑的潜在赔付。桑坦德英国表示已拨备2.95亿英镑应对诉讼可能带来的影响。劳埃德银行集团作为英国最大汽车金融提供商，已累计拨备11.5亿英镑用于潜在赔偿及其他费用。贷款组合中五分之一涉及汽车金融的Close Brothers表示，在审查持续期间为强化资产负债表，2024财年将不派发股息。

“问题解决后，可能会提高汽车金融交易的透明度，并最终降低消费者贷款利率，从而压缩银行及专属汽车金融公司的利润空间，“彭博智库欧洲高级汽车分析师迈克尔·迪恩表示。

对汽车市场有何影响？

银行一直在根据法院案件和金融行为监管局(FCA)的调查调整其业务方式，目前车主仍能轻松获得购车贷款。

穆迪评级金融机构高级分析师法鲁克·汗表示：“许多银行已更新承保政策以符合上诉法院裁决，目前正在正常放贷。因此我们预计银行将继续提供汽车金融服务，即便在潜在赔偿方案未定期间，以及相关成本消化阶段。”

所有贷款购车者都能索赔吗？

目前不行。只有那些未被告知或未完全了解与汽车贷款相关佣金支付细节的消费者才能提出索赔。FCA表示，若赔偿计划启动，将可能要求相关企业自行甄别受影响客户。

此事会像PPI丑闻那样严重吗？

PPI丑闻导致数百万人在申请各类贷款时购买了不必要的保险。FCA最新数据显示银行业为此赔付了357亿英镑，后续预估总额已攀升至530亿英镑。

霍华德肯尼迪律师事务所合伙人戴维·汉密尔顿指出：“这两个问题的核心都是信息披露与透明度缺失。“但他表示，法院裁决使汽车金融问题更加复杂化，而PPI事件主要是由监管机构主导处理的。