灾害专家借助人工智能应对激增的保险损失——彭博社

热带气旋阿尔弗雷德的外围风带于3月6日席卷澳大利亚东部库伦加塔地区，随后登陆。

摄影师：David Gray/AFP/Getty Images

保险公司正押注一系列人工智能新技术，以更准确预测由气候引发的野火、飓风及洪水等灾害造成的激增损失。

今年开局不到三个月，全球已接连遭遇重大自然灾害：洛杉矶大面积山火、澳大利亚造成经济重创的飓风、雅加达洪灾以及美国致死数十人的超级风暴。经纪公司Gallagher Re最新报告显示，年保险灾难损失达1500亿美元已成为"新常态"。

彭博绿色特朗普团队提议撤销清洁能源办公室并削减数十亿预算能源机构8500人"非必要"裁员名单含核弹技术人员美国气象局逆转决定保留气候研究网站农业部开放59%联邦林地伐木以管控火灾风险尽管传统模型运用复杂的物理原理和精细的计算机模拟来预测未来损失概率，其结果却常常不尽如人意。为衡量相同风险而设计的洪水模型得出了相互矛盾的结论。野火模型则难以应对令人眼花缭乱的变量因素——从人类干预的作用到风载余烬可能的飘散路径，不一而足。

部分灾难债券投资者明确回避涉足此类风险的证券，因为他们不信任模型预测。穆迪公司产品管理总监菲拉斯·萨利赫表示，所有模型"都是对极其复杂现象的不完美呈现"。

这正是人工智能的用武之地。其支持者主张，AI能为气象灾害提供更精准的财产级风险评估。

一月洛杉矶帕利塞德大火中被焚毁的住宅。摄影师：吉尔·康奈利/彭博社当AI模型完成目标特征训练后，它将融入建模流程，通过处理海量航拍及卫星影像数据，对单体物业进行实体评估，最终生成风险报告。房屋是砖混还是木质结构？檐槽中是否堆积松针增加了燃烧风险？

人类几乎不可能完成如此精细的建模分析，尤其是当投资组合包含成千上万套房产时。对于需要精准定价风险、设定保费并储备足够资金以支付最严重灾害损失的保险公司而言，人工智能已成为无价之宝。

“天气和灾害损失的增长速度已超出管理能力，许多保险公司因无法获得合理费率而难以维持业务，"杰伊·吉恩表示，他是灾害建模公司Verisk极端事件解决方案团队的首席研究官，“人工智能改变了这一局面。”

欧洲最大保险集团之一苏黎世保险集团采用人工智能风险建模软件评估灾害风险，并经常根据自身需求进行调整。

“如果您的后院存在不应出现的火灾隐患，如植被、悬垂物或杂物，我们会提示您降低风险，否则我们可能无法承保，“这家瑞士公司的首席信息与数字官陈志强说道。

对精细化数据的需求促使风险建模公司加大人工智能投资。Verisk的野火模型包含风速、植被生长和气候变化影响等常规要素，但该公司表示还为客户提供额外数据层：基于人工智能的住宅分析，利用卫星和低空飞行器拍摄的图像。

其竞争对手穆迪保险解决方案公司正采取类似策略，近期收购了CAPE Analytics，后者同样运用人工智能技术提供“单个地址级别的即时风险洞察”。

3月14日，密苏里州维拉里奇，一名司机在他的牵引拖车因可能的龙卷风翻车后等待。摄影师：罗伯特·科恩/圣路易斯邮报风险专家越来越多地使用人工智能来解决一个特别棘手的挑战：模拟冰雹、雷暴和龙卷风，这些统称为强对流风暴（SCS）。根据怡安集团的数据，2024年SCS事件造成的保险损失总计610亿美元，是有记录以来的第二高水平。怡安集团报告。

德克萨斯州是美国冰雹索赔最多的州，最近批准了由旧金山公司ZestyAI开发的SCS人工智能模型。

SCS损失难以建模，因为保险索赔并不总是与飓风或野火等单一明确事件相关联。相反，损害往往来自许多小的、甚至不明显的冰雹事件，这些事件逐渐损害屋顶或房屋。

“你蛀牙不是因为吃了一大块玛氏巧克力棒，”库马尔·杜武尔说，他是ZestyAI的联合创始人兼首席产品官。“而是因为你长期吃了很多糖果。”

该公司的SCS模型使用了一种称为“机器学习”的人工智能形式，结合了一系列复杂的变量：当地地理、气候影响、每栋建筑和屋顶的3D分析以及历史风暴的累积损害。该模型将这些数据整合为1到10的“冰雹评分”，客户可以在保费设定过程中使用。

“保险公司需要更犀利的工具，”杜瓦尔表示。在美国，约有1亿处房产，“如果手工操作，根本无法计算——你需要人工智能。”

阿米卡互助保险公司表示，该公司使用基于人工智能的模型，在德克萨斯州达拉斯-沃斯堡地区（冰雹灾害高发）获得竞争优势。该公司利用ZestyAI模型，根据屋顶年龄、坡度和材料等个体特征，识别出风险较低的当地住宅。这使得其保险定价更具竞争力。

“我们可以保持保费更稳定，这应该能让我们在其他保险公司无法盈利的地区实现增长，”阿米卡管理副总裁威廉·皮茨说。

可持续金融简讯

当环境、社会和治理（ESG）尚未被视为贬义词时，拉里·芬克的贝莱德被视为引领了华尔街的ESG友好宣传运动，如今却急于加入金融行业的撤退行列。华尔街巨头们一直在争先恐后地重申对化石燃料的忠诚，担心被特朗普政府单独点名，后者的上台加剧了右翼对可持续性的攻击。贝莱德甚至在就职日之前就开始行动，旨在安抚全国各地的共和党政客，此前多年它一直受到他们的抨击。从印第安纳州到犹他州，西弗吉尼亚州到田纳西州，贝莱德已派出使者讨好石油巨头的政治支持者，其中许多人曾抨击该公司和美国各大银行将气候问题纳入其商业模式——许多环保人士认为这种努力在很大程度上不过是“洗绿”行为。

贝莱德集团首席执行官拉里·芬克摄影师：阿尔·德拉戈/彭博社* 与此同时在欧洲，贝莱德表示正就逾100只ESG产品的变更通知投资者，当地资产管理公司正准备遵守限制基金命名的新规。

• 由于对极右翼亿万富翁的普遍蔑视导致埃隆·马斯克的特斯拉股价暴跌，去年做空策略适得其反的对冲基金正作壁上观，唯恐再度引火烧身。
• 摩根大通资产管理公司成为最新退出华尔街净零资产管理者倡议的机构，背后是来自右翼势力的压力。