黑石寻求以折扣价出售4.5亿美元的信贷 - 彭博社
Allison McNeely, Layan Odeh
黑石集团的信贷部门正计划出售约4.5亿美元的贷款,其中一些贷款处于困境之中,旨在为一只较早的基金的投资者提供流动性,知情人士透露。
这家另类资产管理公司于2017年以24亿美元的价格从NewStar Financial购买了这一贷款组合,知情人士称,要求不透露身份讨论机密事项。该基金已经过了再投资期,黑石正在出售剩余的贷款。
该公司一直在与Evercore Inc.合作推销这一投资组合,其中包括来自旅行奖励计划Arrivia、American Achievement Corp.、BMC Software Inc和Charter Communications Inc.的债务,据一位知情人士透露。
根据一位知情人士的说法,黑石选择了一个估值为总额的60美分的出价,尽管交易尚未完成。
黑石和Evercore的代表拒绝置评。
交易低迷
近年来,现金分配,特别是在私募股权领域,由于较高的利率导致的交易荒导致了放缓。
私人投资的二级交易已经增长,因为投资者在更加困难的退出和资产销售环境中寻求流动性。PJT Partners预计今年至少会有1350亿美元的二级交易交易量,比2023年增长约17%,根据市场报告**。**
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信贷二级市场是一个新兴发展领域,它是由私人信贷迅速增长至1.7万亿美元资产而出现的,因为银行由于更高的资本要求而收紧了贷款。
据市场参与者称,到目前为止,大多数信贷二级市场交易都是针对头寸直接贷款。根据PJT的数据,合作伙伴主导的投资组合的信贷二级市场定价在第一季度为每美元88至93美分。
Clearlake Capital Group-支持的 Wheel Pros LLC 跳过了部分期限贷款债务的利息支付,据知情人士透露。
该公司去年宣布更名为 Hoonigan,告诉投资者已触发了一个短暂的宽限期来支付过期款项,这些知情人士称,他们不愿意讨论私人事务。不支付可能导致违约事件,使债权人加速偿还本金并将公司推入重组,他们说。