华堡平克斯将现金返还给投资者,而竞争对手陷入困境-彭博社
Gillian Tan
Chip Kaye 和 Jeffrey Perlman来源:华尔街皮卡斯过去两年来,美国最大的私募股权公司在退出投资方面表现不佳,令一些基金投资者感到失望。萎缩 的分配。
华尔街皮卡斯是一个例外。
据知情人士透露,这家非上市公司去年创造了近110亿美元的收入,其中超过一半来自出售或重组了10家投资组合公司,超过了投资的70亿美元,这些人说。
“目前对投资者提供资金是我们的巨大优势,尤其是在他们知道很难获得流动性的时期。”华尔街皮卡斯总裁 Jeffrey Perlman 在接受采访时说,并补充说,公司的多样化使其能够在挑战性市场中实现多种退出。
相比之下,五家主要的上市另类资产管理公司的分配在2021年至去年之间几乎下降了一半,当时全球交易价值降至十年来的最低水平。
阅读更多: 两年内,主要私募股权公司的分红下降了49%
对于华尔街皮卡斯来说,Perlman 表示,这家公司有“奢侈”的地位,因为它是一个私人合伙企业。该公司专注于扩大其基金投资者最感兴趣的领域,例如进入资本解决方案领域,并努力建立更活跃的房地产业务。
“如果我们的投资者做得好,我们也会做得好,而不是更注重收费的心态,” Perlman说道,重申Warburg优先考虑基金表现。
‘建设性的股东’
据知情人士透露,过去五年,该公司总共分配了460亿美元,而投资者的出资总额为310亿美元。除了一年外,过去10年的分配都超过了投入的资本。
华堡最近的退出包括出售Procare Solutions给Roper Technologies Inc.,Summit Health-City MD的出售给VillageMD,Polyplus的出售给Sartorius Stedim Biotech,以及Once For All的出售给GTCR。
该公司的少数投资者包括法国控股公司Groupe Marc de Lacharriere和一个中东养老基金,他们大约持有合计约10%的股份已有大约10年。
“我们有两个非常建设性的股东,”华堡的首席执行官Chip Kaye在接受采访时说道,指出这两位就像公司的合作伙伴一样受到对待。他们的支持“为我们提供了投资我们自己基金和资助新项目的资本。”