科技、媒体与电信行业综述：市场动态 - 《华尔街日报》

图片来源：FLORENCE LO/REUTERS最新一期《市场对话》聚焦科技、媒体与电信行业。该栏目独家发布于道琼斯通讯社，美东时间每日4:20、12:20及16:50更新。

美东时间16:37 - GXO物流公布第三季度营收同比增长8%至25亿美元，因更多企业将分销业务外包给第三方物流供应商。归属于GXO的净利润增长5%至6600万美元。这家总部位于康涅狄格州格林尼治的合同物流服务商宣布完成收购电商履约服务商PFSweb的交易，以拓展北美市场。GXO首席执行官马尔科姆·威尔逊表示：“随着客户将重心转向运营的其他环节而非物流，我们看到推动增长的趋势正在加速。“GXO预计全年经调整后的EBITDA为7.3亿至7.55亿美元，此前预期为7.25亿至7.55亿美元。([email protected])

美东时间16:11 - 国家影院媒体公司实现无负债运营，并受益于影院观影热潮。这家影院广告公司于8月完成重组，削减12亿美元债务。当季公司销售额激增28%至6960万美元，远超分析师预期。公司表示其主营业务全国性广告因售出更多广告展示量和影院上座率而表现强劲。第三季度恰逢《芭比》与《奥本海默》等大片热映。([email protected]; @benglickman)

1559 美国东部时间 - 人工智能正开始推动对Datadog的新需求。首席执行官Olivier Pomel在与分析师的电话会议上表示，第三季度公司年度经常性收入的2.5%来自新一代AI原生客户。第二季度该指标为2%，表明公司正在签约使用AI的新客户。长期来看，Pomel预计AI产品的广泛采用和探索将推动对云服务及配套安全功能的更多需求。股价上涨28%至101.95美元。([email protected]; @benglickman)

1506 美国东部时间 - Uber货运业务陷入亏损，疲软的运输需求导致收入下降超过四分之一。第三季度调整后息税折旧摊销前亏损1300万美元，这是该货运经纪部门连续第四个季度亏损，去年第三季度仅实现100万美元微薄盈利。收入同比下降27%至17.5亿美元，使Freight成为最新报告业务萎缩的第三方物流供应商。Uber表示较低的运费收入和下滑的货运量影响了该部门。([email protected])

1255 美国东部时间 - Extreme Networks正在为客户准备基于AI的新产品。首席技术和产品官Nabil Bukhari在公司投资者日表示，预计将于2024年3月推出Extreme虚拟顾问EVA。EVA将包含大型语言模型，客户可通过与之交流来询问网络性能和其他指标。Bukhari表示Extreme在"AI方面持中立态度”，因其使用来自不同公司的多种AI模型。“EVA是我们宏大旅程的起点”，他说。([email protected]; @benglickman)

1252 美国东部时间 - Extreme Networks首席财务官Kevin Rhodes在公司投资者日表示，预计其连接解决方案的需求将在第二财季降至最低点。该公司上周警告称，由于宏观经济逆风，第一财季需求出现"空窗期”。Rhodes指出，虽然需求放缓不会改变公司长期两位数收入增长的目标，但本财年可能难以恢复这一增速。他预计需求将在第二财季触底，随后于第三、第四财季逐步改善，并预测两位数增长可能在2025财年某个时点恢复。股价上涨0.7%至17.11美元。([email protected]; @benglickman)

1037 美国东部时间 - 西班牙电信集团Telefonica预计第三季度营收同比微降，但盈利有所提升。根据该公司提供的共识预期，分析师预测其未计折旧及摊销前利润(Oibda)为32.65亿欧元，营收102.9亿欧元，去年同期分别为32.5亿欧元和103.4亿欧元。Telefonica维持2023全年Oibda有机增长约3%、营收增长4%的指引。股价下跌0.4%。([email protected])

0843 美国东部时间 - 加拿大贝尔公司(BCE)宣布2024-2025年削减10亿加元资本支出，以回应加拿大广播电视和电信委员会强制电信商开放批发接入的决定。RBC分析师Drew McReynolds报告称，此举将使2024年自由现金流从38亿加元增至43亿加元，2025年从42亿加元增至46亿加元。但McReynolds对CRTC仅强制安大略省和魁北克省实施光纤到户批发政策表示困惑：“这种区域性差异令我们难以理解”。([email protected])

0827 美国东部时间 - 花旗研究分析师在一份研究报告中指出，巴西电信公司TIM（意大利电信巴西子公司）最新股息指引显示，其股东回报水平正逼近竞争对手Telefônica Brasil（商业名Vivo）。TIM表示拟向股东支付超过29亿雷亚尔（相当于5.95亿美元，较此前指引的23亿雷亚尔有所提升）作为2023年度分红。分析师认为，TIM提高派息额度与其强劲的现金流相匹配，且得到良好运营势头的支撑。([email protected])

0653 美国东部时间 - 德意志银行研究分析师表示，与可能削减股息的前景相比，西班牙电信（Telefonica）全面控股德国子公司Telefonica Deutschland的提议对少数股东更为有利。自8月批发客户1&1宣布将于2025年转投沃达丰集团后，Telefonica Deutschland的现金流前景便充满不确定性，这可能影响股息分配。分析师称：“鉴于收购少数股权可能导致20亿欧元现金流出，我们正在等待[西班牙电信]披露交易融资方案的具体细节。“西班牙电信股价下跌1.9%，而Telefonica Deutschland股价暴涨38%。([email protected])

0405 美国东部时间 - ING分析师Jan Frederik Slijkerman在研究报告中指出，考虑到德国子公司估值较低且负债率低于西班牙母公司，西班牙电信寻求全资控股Telefonica Deutschland具有充分合理性。西班牙电信拟以每股2.35欧元的价格收购其尚未持有的28.19%股份，交易总额达19.7亿欧元。ING表示：“通过增加Telefonica Deutschland的杠杆或出售资产可能成为交易支付手段，同时西班牙电信能加强对资产的控制并减少股息外流。“Telefonica Deutschland股价飙升38%至2.35欧元，而西班牙电信股价微跌0.8%至3.70欧元。([email protected])

2301 东部时间——尽管竞争加剧且战略转向，Maybank Sekuritas Indonesia表示，GoTo Gojek的盈利前景依然向好。这家提供网约车、外卖等服务的科技公司正进军社交电商领域，并追求可持续性而非短期增长。虽然这可能对收入造成压力，但分析师Etta Rusdiana Putra认为，通过2023年前九个月的减亏和成本削减，GoTo能保持效率提升轨迹，并在第四季度实现调整后税息折旧摊销前利润（Ebitda）转正。Maybank下调了2023-2025年总交易额（衡量佣金收入的指标）预期，但维持2024年调整后Ebitda转正的预测。该行将股票目标价下调28%至110印尼盾，维持"买入"评级。该股最新交易价约74印尼盾。（[email protected]）