能源与公用事业综述：市场动态 - 《华尔街日报》

图片来源：安格斯·莫丹特/路透社最新一期《市场对话》聚焦能源与公用事业板块。该栏目由道琼斯通讯社独家发布，美东时间4:20、12:20和16:50更新。

美东时间15:17——BMO分析师兰迪·奥伦伯格在报告中指出，新月点能源公司以5亿美元出售北达科他州资产完全符合其战略，预计将加速债务削减。“新月点强调，按当前大宗商品价格计算，这笔收益相当于这些资产约五年的累计超额现金流。“该交易还使其能专注于"凯博布杜维奈和阿尔伯塔蒙特尼地区的重要深层储备资产”。过去一年内，新月点宣布收购了凯博布杜维奈和蒙特尼资产。([email protected])

美东时间15:07——天然气价格上涨0.8%收于2.540美元/百万英热单位，但本周仍微跌0.4%，这是过去八周中第六周下跌。施耐德电气分析师罗比·弗雷泽表示：“昨日库存报告显示前周库存增加180亿立方英尺，仅为预期注入量的一半。这为价格提供了新支撑，尽管周初走势疲软，过去两日仍实现反弹。展望未来天气，得克萨斯州及美国中部大部分地区气温预计将高于正常水平，这应会提振天然气需求。"([email protected])

1502 美国东部时间 - 美国原油期货当日收高1%，报每桶79.83美元，但周线下跌1%，连续第二周走低。石油市场最初聚焦于美联储主席鲍威尔在怀俄明州的讲话，以及对美联储可能在秋季再次加息的悲观预期。随后马拉松石油公司位于路易斯安那州加里维尔炼油厂的火灾引发投资者关注，这进一步加剧了全球燃料库存下降的担忧。柴油期货（ULSD）收盘大涨4.8%至每加仑3.3075美元，创1月27日以来最高收盘价。汽油价格同样飙升，RBOB近月合约收涨3.5%报每加仑2.8764美元。这些涨势推动油价在尾盘走高。([email protected])

1115 美国东部时间 - 柴油期货跃升2.4%至每加仑3.23美元，若维持涨势将创1月27日以来最高收盘价，并实现连续第九周上涨——这将是1978年有记录以来最长连涨周期。价格飙升部分源于油价上涨，同时也因市场猜测美国将在今冬增加对欧洲的柴油出口，欧洲将同时用于运输和供暖。柴油期货的急剧上涨也推高美国零售柴油价格，AAA报告显示全国均价达每加仑4.36美元，较上月上涨12%。([email protected])

1050 美国东部时间 - 美联储主席鲍威尔在怀俄明州杰克逊霍尔讲话后，美国原油期货维持1.1%涨幅报每桶79.94美元。鲍威尔在讲话中提及能源价格，由于近期零售汽油价格飙升可能引发美联储担忧，这立即引发油市部分抛售。但随后他指出能源和食品价格更多是全球性现象，因此表示讲话重点将放在"核心"价格上。油价此后收复失地，目前交投于讲话开始时的水平附近。布伦特原油上涨1.2%报84.35美元。([email protected])

0940 美国东部时间 - 今年对许多石油公司的股价来说并不算太理想，埃克森美孚、EOG和康菲石油等企业自1月1日以来股价几乎持平，而雪佛龙和Equinor等公司年初至今则有所下跌。但都铎皮克林公司的马特·波蒂略表示，随着原油价格上涨，未来12个月对该行业可能是"建设性"的。“我们相信沙特’棒棒糖’式（价格甜头）减产及稳健的需求增长将推动布伦特原油在进入2024年期间向90美元/桶迈进，“波蒂略特别指出全球汽油、航空燃料和石化产品消费走强。“在此背景下，我们仍看好未来12个月的能源股投资机会，覆盖范围内的上游和综合型企业将提供最佳现金流杠杆。"([email protected])

0841 美国东部时间 - 天然气价格下跌0.7%至2.501美元/百万英热单位，本周累计下跌2%，可能创下过去八周内第六次周线下跌。近期市场偶获价格支撑，原本3月份比正常水平高出23%的看跌库存盈余已缓慢缩减至高出正常水平9.5%，这得益于德克萨斯州和南部部分地区极端高温推升了制冷需求。但近10%的库存过剩整体仍呈利空态势，投资者担忧即将到来的所谓"平季”——即天然气夏季和冬季高峰需求月份之间的过渡期——可能为库存再次膨胀提供窗口。([email protected])

0836 美国东部时间 - 美国原油期货上涨1.3%至每桶80.11美元，延续昨日小幅涨势，本周累计仅微幅下跌。随着投资者等待美联储主席鲍威尔在怀俄明州的讲话，整体市场风险偏好和美元走势可能对今日油价起关键作用。市场认为鲍威尔可能提供关于美联储是否会在秋季再次加息的更多线索，以确保通胀得到控制。美国汽车协会(AAA)表示，零售汽油价格接近2023年高点，而卡车运输业用于运送食品和其他家居用品的柴油价格在过去30天内飙升12%，达到每加仑4.36美元。([email protected])

0807 美国东部时间 - 雷蒙德·詹姆斯分析师杰里米·麦克雷在报告中表示，新月点能源公司出售北达科他州资产是其盈利能力的关键时刻。他认为这笔交易与该公司早前收购Kaybob Duvernay和Montney资产的举措相辅相成。“由于历史原因，该公司估值一直处于折价状态，但随着其专注于开发高经济性的Duvernay和Montney资产以及有效的资本配置策略，这标志着一个尚未被投资者认识到的关键转折点，“麦克雷说。“最终，我们认为如今的新月点是一家优秀得多的公司。"([email protected])

0436 美国东部时间 - 富时100指数上涨0.3%至7352.74点，受权重石油和矿业股上涨推动，因布伦特原油价格上涨0.9%至每桶83.71美元，同时基本金属价格小幅走高。然而交易员保持谨慎，等待美联储主席杰罗姆·鲍威尔稍后在杰克逊霍尔研讨会上的讲话，任何暗示可能进一步加息的言论都将打击风险偏好并拖累股市。“在美联储主席杰罗姆·鲍威尔今天晚些时候发表讲话前大举买入股票需要很大勇气，“AJ Bell投资总监拉斯·莫尔德写道。智利矿业公司安托法加斯塔上涨2%，石油巨头英国石油上涨1.2%。([email protected])

0021 美国东部时间——夏威夷电力公司在暂停支付普通股息并宣布已基本动用其3.75亿美元循环信贷额度后，被标普全球评级下调评级。标普在一份报告中表示，认为该决策是审慎降低流动性风险之举，并相信HEI至少到2025年都有足够现金应对债务到期。但这些举措也表明其资本市场融资渠道可能不稳定——这对公用事业企业至关重要。尽管标普认为HEI的目标是在毛伊岛野火后保持财务健康，但其与财务顾问就情景规划展开合作，暗示未来偿债能力可能出现不利变化。标普将HEI及其受评子公司评级从BB-下调至B-，并列入信用观察名单，意味着可能进一步降级。([email protected])

2124 美国东部时间——亚洲早盘油价微涨，因Kpler数据显示OPEC减产导致过去一个月全球石油库存骤降。但ANZ分析师指出，供应增加担忧持续存在，据悉拜登政府正与委内瑞拉谈判以放松对其石油出口制裁。该国受制裁前日产量高达200万桶，目前产量约75万桶。近月WTI原油上涨0.1%至79.13美元/桶，布伦特原油微升0.05%至83.40美元/桶。([email protected])

2100 美国东部时间——创纪录的2023财年业绩被运营成本重大负面冲击所掩盖，导致Forsyth Barr将Genesis Energy评级从"跑赢大盘"下调至"中性”。该公司将2024财年运营支出指引上调至3.75亿新西兰元，此前2023财年已意外提高开支。分析师Andrew Harvey-Green指出，虽然Genesis表示新增2500万新西兰元与IT支出相关，但无法确认是否一次性支出。此外，资本支出将较2023财年增加2100万新西兰元。“运营与资本支出均显著高于此前预期，且运营支出的刚性更强。"([email protected]; @dwinningWSJ)1926 美国东部时间[道琼斯]——加拿大股市收跌。基准S&P/TSX综合指数下跌0.5%至19775.83点，蓝筹股S&P/TSX 60指数下跌0.5%至1184.05点。能源和金融板块领跌。当日跌幅较大的个股包括NXT能源解决方案和内华达铜业。([email protected])

1448 美国东部时间 - 天然气价格在波动剧烈的交易时段后小幅收高，收盘上涨0.9%，报2.519美元/百万英热单位，因看涨投资者受到周度注入量较小的鼓舞。近月价格开盘即呈抛售态势，日内价格一度跌至2.425美元低点，这原本将是10多周以来的最低收盘价。但随后美国能源信息署(EIA)公布的周度库存报告显示，注入量远低于历史平均水平，也低于分析师的预测。180亿立方英尺的注入量还使得比平均水平高出近11%的看跌库存盈余收窄至比平均水平高出9.5%。([email protected])