金融服务综述：市场动态 - 《华尔街日报》

图片来源：CARLO ALLEGRI/路透社最新金融市场动态聚焦金融服务领域。道琼斯通讯社独家报道，发布时间为美国东部时间4:20、12:20和16:50。

美国东部时间10:55——LivePerson与创始人罗伯特·洛卡西奥割席的决定标志着激进投资者Starboard的胜利，该机构一直准备与这家对话式人工智能技术公司展开代理权争夺战。Starboard在5月指出，自1995年创立LivePerson以来一直掌舵的洛卡西奥"多年来造成了巨大价值损失且屡屡失信"。虽然Starboard与LivePerson在2022年达成协议避免了代理权之争，但已将持股比例削减至约3%的Starboard仍对公司不满，认为董事会坚持支持洛卡西奥的决定令人费解。LivePerson股价上涨31%至5.61美元。([email protected])

美国东部时间09:04——XP投资公司分析师拉斐尔·巴罗斯和拉斐尔·埃拉热在研究报告中指出，巴西医疗服务提供商Fleury与支付方及患者的稳固关系使其在当前影响该国医疗行业的压力中获得一定缓冲。分析师表示，巴西医保运营商正面临利润率压力，因此采取低于通胀率的涨价幅度、延迟向服务商付款等措施。但XP称Fleury是医保机构的首选合作伙伴，因此受这些趋势影响较小，不过并非完全免疫。([email protected])

0852 东部时间 - XP投资公司的分析师在一份研究报告中表示，巴西证券交易所运营商B3 SA Brasil, Bolsa, Balcão的6月运营数据显示其交易量持续复苏。B3周二晚间公布，股票交易量同比增长6.3%，固定收益证券发行量同期增长12%。鉴于巴西当前充满挑战的经济环境，6月数据略显积极，但XP仍维持对B3股票的中性评级。分析师称，若积极趋势持续，可能成为股价上涨的催化剂。([email protected])

0821 东部时间 - 加拿大国家银行的Gabriel Dechaine表示，加拿大丰业银行和多伦多道明银行最有可能收购加拿大劳伦森银行。周二晚些时候，劳伦森银行宣布正在进行战略评估，可能涉及出售事宜。Dechaine认为虽然加拿大六大银行都会"试探性接触"，但这两家最符合收购条件。一方面，丰业银行可能因"渴望扩大魁北克市场份额并降低国际业务盈利占比"而积极竞购；另一方面，道明银行资本过剩且面临资金配置压力。([email protected])

0802 东部时间 - 私募股权集团TPG亿万富豪联合创始人大卫·邦德曼的家族办公室Wildcat资本管理公司，正敦促Consolidated通信公司董事会拒绝4月份的收购要约。Wildcat持有这家光纤网络运营商2.6%股份，要求董事会特别委员会不应接受每股低于14美元的报价——远低于Searchlight资本合伙公司与不列颠哥伦比亚投资管理公司4月提出的每股4美元报价。Wildcat表示支持Consolidated将老旧铜缆宽带升级为尖端光纤的战略。([email protected]; @WillFOIA)

0720 东部时间——英国央行在其最新《金融稳定报告》中指出，保险公司和养老基金等非银行金融机构在市场危机期间的行为可能影响并“放大冲击”英国金融市场。英国央行表示，自全球金融危机以来，非银行金融机构规模急剧扩大，目前“约占英国金融部门资产的半数”。该行正开展全行业探索性情景测试（SWES），以识别并应对银行与非银行金融机构的脆弱性。([email protected])

0638 东部时间——华宝研究分析师安德烈亚斯·普莱西尔在报告中指出，得益于企业和私人银行业务推动，德意志银行第二季度营收预计达71亿欧元，同比增长7%。该分析师称，德银本季度经调整后的税前利润应增长7%，同时因重组和诉讼计提6至7亿欧元费用将导致成本显著上升。预计该行净利息收入将增长10%，且有望实现2023年280-290亿欧元营收指引中值目标。([email protected])

0622 东部时间——英国央行最新《金融稳定报告》显示，随着借贷成本激增，英国中小型银行对潜在高风险商业地产领域的风险敞口比例更大，面临更高信贷损失风险。报告称商业地产投资占这些银行总资产的10%。英国央行表示：“由于利率上升和结构性因素降低了房产价值及借款人偿债能力，商业地产是全球范围内特别脆弱的领域。”但该行强调，英国主要银行有能力消化包括英国企业贷款（含商业地产贷款）在内的重大信贷损失。([email protected])

0420 ET – 杰富瑞在一份报告中指出，英国央行2022/23年度压力测试中，所有英国银行似乎都通过了各种风险情景考验，但受业务隔离保护的银行表现更优。分析师写道：“鉴于这些银行自新冠疫情以来已多次承受压力测试并恢复了规模性资本回报，测试银行群体以资本充足率全部超过门槛利率的结果通过测试并不令人意外。“他们表示，由于英国业务隔离银行部门相比巴克莱和渣打贡献更大，劳埃德银行和国民西敏寺银行在资本回撤方面表现极为出色——这几乎不言自明。分析师补充道，与2019年测试相比，劳埃德和汇丰以显著高于门槛利率的测试结果脱颖而出。([email protected])

0420 ET – 富时100指数上涨0.8%至7340.08点，在英国央行报告显示英国银行业能承受严峻金融压力后，金融类股提供支撑。加拿大皇家银行资本市场分析师在报告中称：“即使经济结果远差于预期，英国银行也被认为拥有足够资本支持家庭和企业。“富时100指数中涨幅居前的包括银行服务提供商劳埃德银行集团（涨3%），以及受能源价格上涨推动的矿业能源公司Centrica（涨3%）和嘉能可（涨2%）。([email protected])

0359 ET – CMC Markets UK的Michael Hewson在市场评论中表示，英国央行的压力测试结果展现了英国银行业韧性，对劳埃德银行集团和国民西敏寺银行应是利好消息。该分析师指出，这两家银行（在投行业务收缩后尤其受国内因素影响）股价自今年初以来显著疲软，此消息应能缓解近期股价颓势。劳埃德股价年初至今下跌2.3%，现上涨2.3%至44.37便士；国民西敏寺银行上涨1.2%至238.0便士，但年内累计下跌10%。([email protected])

0336 东部时间——英国央行在发布2022-23年度银行业压力测试结果时表示，若面临持续高通胀、全球利率高企、国内外经济衰退导致失业率上升及资产价格暴跌的严峻压力情景，英国大型银行将展现出韧性。加拿大皇家银行资本市场分析师本杰明·托姆斯在报告中指出：“在全面加载条件下，所有受测银行的核心一级资本比率在管理层措施/AT1转换前后均高于门槛要求，且与预期一致，没有银行需要额外增资。“他补充道，该机构覆盖的所有银行仍持有大量超额资本。([email protected])