为何保险公司纷纷撤离加州——《华尔街日报》

上周，州立农场通用保险公司（State Farm General Insurance Co.）成为最新一家退出加州房主保险市场的保险公司。罪魁祸首并非如媒体鹦鹉学舌般重复萨克拉门托官方说辞所宣称的气候变化，而是金州（加州别称）充满敌意的保险环境。

这家全美最大的财产和意外伤害保险公司上周五表示，将不再受理新的房主保险申请，理由是"建筑成本的历史性增长超过通胀水平、巨灾风险快速上升以及再保险市场面临挑战"。换言之，州立农场无法准确评估风险并通过提高费率来覆盖不断膨胀的负债。

包括美国国际集团（AIG）和安达保险（Chubb）在内的其他财险公司，在经历多年灾难性山火后也已缩减在加州的业务规模。由于干旱和长达数十年的森林管理不善，这类山火正变得越来越频繁。

2017年和2018年的山火灾害令保险公司损失金额达到此前26年承保利润总和的两倍。然而州保险专员里卡多·拉腊（Ricardo Lara）仍不允许保险公司通过提高保费来应对日益增加的山火风险。加州是全美唯一要求保险公司必须基于历史经验数据制定保费的州。

这意味着保险公司只能以过去几十年较低频率和强度的山火数据作为费率基础，不得考虑干旱如何增加未来灾害概率。当进步人士要求企业为气候变化负责时，加州的民主党领导人却不允许保险公司这样做。到底谁才是气候问题的否认者？

保险公司还提到，拉拉先生新出台了一项强制规定，要求为采取12项野火“缓解措施”（如清理甲板下方植被）的房主提供折扣。该法规旨在奖励那些保护家园的房主，部分保险公司已为防火房屋提供更低费率。

但根据Milliman四月报告，保险公司担忧拉拉先生不允许他们通过提高其他房主费率来抵消这些强制折扣，这将"进一步削弱加州本已不足的野火风险费率水平，加剧该州的可保性危机"。这意味着更多房主将无法获得保险覆盖。

再保险公司也因野火风险在加州限制承保并提高价格。飙升的建筑成本更是雪上加霜——加州新建房屋（不含土地）平均成本达135万美元。这要归咎于该州繁琐的建筑法规、审批程序以及高昂的能源和人工成本。正如Chubb CEO两年前所言：“我们无法针对风险收取合理保费。”

拉拉先生的回应是猛烈抨击保险公司。加州保险部发言人就State Farm的公告回应称：“当保险公司优先考虑短期财务目标时，保险部门的长期目标是保护消费者。”

保险公司并非追求短期利润，而是在保护客户、投资者和债权人。拉拉先生驱逐保险公司的做法无益于加州民众，这只会减少市场竞争，迫使更多客户转向州政府设立的（由保险公司支持的）最后承保机构，而后者提供的保险覆盖更不充分且价格更高。

佛罗里达州去年通过了法律改革，以帮助留住该州的财产和意外伤害保险公司。如果萨克拉门托的民主党人相信他们关于气候变化的大肆宣传，他们应该加强该州的保险市场，而不是徒劳地对抗风车。

伊利诺伊州布卢明顿的州立农场公司总部照片：盖蒂图片社刊登于2023年5月31日的印刷版，标题为《为什么保险公司正在逃离加利福尼亚》。