SVB的格雷格·贝克尔讲述他的故事 - 《华尔街日报》

联邦监管机构将硅谷银行的倒闭归咎于管理不善和监管松懈。周二，硅谷银行前首席执行官格雷格·贝克尔向参议院陈述了他的观点，补充了美联储上月自查报告中遗漏的关键细节。

根据美联储负责监管的副主席迈克尔·巴尔的说法，硅谷银行扩张过快、体量过大。管理层将增长置于风险管理之上，同时无视监管人员的多次警告。监管机构处罚力度不足，且受2018年一项放宽中型银行监管的法律掣肘。

贝克尔解释了美联储试图回避的问题。“由于’接近零利率和政府主导的历史性经济刺激计划’，疫情期间存款规模激增，“贝克尔向参议员们表示。流动性及资本规则促使硅谷银行将大量新增存款投入被监管机构视为"安全"的长期政府担保证券。

“从2020年直至2021年底，美联储始终传递的信息是利率将保持低位，开始显现的通胀只是’暂时现象’，“贝克尔说。随后美联储在2022年急转直下，为抑制通胀快速加息，令硅谷银行等金融机构措手不及。

同期，硅谷银行被纳入"大型金融机构"新规监管范围，耗费了大量资源和精力。“我定期（通常每月）与包括审查员在内的监管机构会面，讨论战略、组织变革、人事调整、企业计划，并解决各类监管问题，“贝克尔强调。

“2020年至2022年期间，我们的员工人数和专业服务费用大幅增加，其中大部分用于加强风险管理和运营执行，”他补充道。“到2022年底，我记得硅谷银行约有1000名员工，他们全部或大部分职责都集中在某种类型的风险管理上。”

硅谷银行的倒闭很难归咎于对监管的忽视。贝克的证词表明，银行审查员和硅谷银行员工更关注遵守监管规定，而非管理实际和潜在的资产负债表风险。审查员主要关注的是硅谷银行的流程，而非其显而易见的利率风险这一经典财务漏洞。

银行高管并非无可指责，但他们也是在应对美联储的宽松货币政策和错位的监管重点。贝克已经失去了工作，无疑还损失了大量金钱。但旧金山联储的监管人员中，有谁因此丢掉工作了吗？

硅谷银行前首席执行官格雷格·贝克于5月16日抵达华盛顿参议院银行、住房和城市事务委员会听证会现场。图片来源：阿尔·德拉戈/彭博新闻本文发表于2023年5月17日的印刷版，标题为《硅谷银行格雷格·贝克自述》。