硅谷银行倒闭后，小企业纷纷对自家银行进行压力测试——《华尔街日报》

硅谷银行和签名银行的倒闭给许多小企业带来了新的担忧：如何处理他们的现金。

一些中小型企业主正在将资金转移到其他机构，分散存入多家银行，将现金转入货币市场基金或购买国债。其他人则更仔细地审查银行的财务状况，而一些企业家甚至开始考虑关键合作伙伴和客户的潜在风险。

应对近期的银行业动荡对小企业来说尤其具有挑战性，因为它们通常没有庞大的财务团队或复杂的现金管理策略。习惯保守的小企业主往往会保留大量现金作为缓冲。贷款限制可能使得将现金分散到多家机构变得困难。

“我认为我们需要像银行分析我们一样分析它们，”明尼阿波利斯Jester Concepts的所有者布伦特·弗雷德里克说，该公司拥有五家餐厅，包括Butcher & the Boar，以及一个包括食品卡车、食品拖车和体育场馆位置的餐饮业务。“银行的核心价值是什么？它们的资产负债表看起来如何？”

拥有300多名员工的弗雷德里克先生长期以来一直将数百万美元存款存放在一家大型国家银行。现在他正在考虑将资金转移到几家曾向该餐饮集团提供贷款的小型银行。

“看起来大银行面临的问题更大，”他说，“小银行和地方银行提供了小企业所需的支持。”

Jester Concepts的老板布伦特·弗雷德里克表示：“我认为我们需要像银行分析我们一样去分析它们。”许多小企业主目前尚未采取行动，但其他人的行为已经初步显示出银行业困境如何波及整个经济，并促使一些企业家重新审视他们曾经视为理所当然的关系和习惯。

“这会产生非常广泛的连锁反应，”总部位于科罗拉多州博尔德的AVL Growth Partners的管理负责人詹妮弗·皮尔斯说，该公司为中小型企业提供首席财务官和会计服务。“问题不仅在于你在哪里银行开户？还在于我的客户在哪里银行开户？我的供应商在哪里银行开户？”

她表示，这些问题在那些与硅谷银行有业务往来的公司中最为常见。

达拉斯Utility Concierge的创始人兼首席执行官加布·阿布希尔正在为他的150人公司寻找潜在股权投资者，该公司帮助客户在搬家时设置家庭服务和公用事业。

阿布希尔上周接到了一位代表潜在投资者的银行家的电话，向他保证该银行的财务状况良好。他现在计划进一步了解其他潜在投资者将资金存放在哪里、他们如何融资、在哪里银行以及如何保障资金安全。

财政部长珍妮特·耶伦和拜登总统近日试图安抚不安的消费者和企业，向他们保证美国银行体系稳健。包括向第一共和银行注资的大型银行在内的机构也努力缓解储户对区域性中型和小型金融机构的担忧。

商业贷款咨询公司MultiFunding的首席执行官阿米·卡萨尔表示，他担心如果客户决定将资金从小银行转移到大型银行，这种资金外流最终可能会减少小企业的贷款选择，从而伤害它们。

德克萨斯州拉伯克市美国商业银行的首席执行官詹姆斯·阿诺德表示，随着利率上升增加了偿还贷款所需的现金流，银行在去年年底已经开始收紧贷款标准。

“在硅谷银行问题出现之前，我们就已经看到了信贷紧缩，”资产达15亿美元的社区银行负责人阿诺德先生说，“现在判断这是否会加剧紧缩可能还为时过早。”像许多银行家一样，阿诺德先生一直在回答客户的问题，并主动联系他们以提供保证。

明尼苏达州明尼托卡市Blue Horizon Energy的首席执行官格里芬·杜林正在考虑将一两个月的现金转移到第二家银行，或者与另一家贷款机构建立信贷额度，以便商业和工业太阳能项目开发商在紧急情况下可以动用。

“我们正在进行以前从未有过的资金管理讨论，”杜林先生说，他的银行上周打电话来提供保证。

许多小企业主希望自己能有足够的现金，以至于需要担心超过联邦存款保险公司25万美元的存款保险上限。但即便是经营保守的中等规模企业，也很容易突破这一限额，宾夕法尼亚州兰开斯特市会计师事务所RKL LLP的合伙人瑞安·赫斯特表示。

“可以称之为应急基金，“赫斯特先生说，“手头有更多现金让他们感到更安心。“他表示，RKL的大多数小企业客户似乎并未因近期银行倒闭事件而恐慌。

与大型企业不同，多数小型企业没有复杂的资金管理机制，这使得应对近期事件更具挑战性。

“我没有专门评估银行资产负债表的配置，“总部位于华盛顿特区、拥有70名员工的联邦承包商Corner Alliance Inc.的首席执行官艾伦·彭茨说，“资金管理由负责工资单、预测和其他50项工作的同一个人处理。“他表示，Corner Alliance的银行上周致电以提供保证。

贷款契约可能给重新考虑现金管理的公司带来另一个挑战。拥有约600名员工的Huck Finn服装公司首席执行官彼得·埃利策表示，他的贷款协议通常要求公司将所有存款保留在贷款机构，或至少保留超过FDIC 25万美元标准存款保险限额的金额。

总部位于纽约州拉瑟姆的Huck Finn在其71家Label Shopper和Peter Harris门店（位于中小城市）附近设有60个不同的银行账户。持有该零售商主要信贷额度的银行每周两次清理这些账户，并将资金转入一家大型银行的账户。持有该公司房地产贷款的第二家贷款机构有自己的存款要求。

埃利策先生表示，他正在请求贷款方放宽存款要求。“我已经开始沟通，但反响不佳，“他说。“他们声称我们非常稳定。但每个人在出事前都这么说。”

Butcher & the Boar餐厅的吧台，其老板正在重新评估将数百万美元存款存放在一家大型全国性银行的惯例。联系露丝·西蒙请致信 [email protected]

刊载于2023年3月21日印刷版，原标题《小企业为现金存放问题忧心忡忡》