《华尔街日报》：美国30多岁人群债务激增

丹妮尔·史密斯和她的家人原以为终于摆脱了入不敷出的困境。疫情期间居家隔离时他们攒了些钱，用纾困支票偿还了2万美元信用卡债务的一部分，还暂时不用偿还16万美元学生贷款的月供。

最近他们接连遭遇意外开支，从自费核磁共振检查到热水器损坏。他们还带着四个孩子补上了因新冠疫情推迟的旅行，包括去迪士尼世界、当地博物馆和动物园。到2022年，他们的信用卡债务翻了一番，达到近4万美元。

“这就像一个永远在追赶的无尽循环，“34岁的史密斯女士说，她和丈夫在内布拉斯加州林肯市的家庭年收入约为8万美元。

自疫情以来，30多岁的美国千禧一代正以历史性的速度累积债务。纽约联邦储备银行数据显示，他们的债务总额在第四季度超过3.8万亿美元，较2019年底增长27%。这是所有年龄段中增幅最大的。这也是自2008年金融危机以来，三年期内债务积累最快的速度。

债务累积可能加剧本就在千禧一代中扩大的代际财富差距。许多人在2007-09年经济衰退期间开始职业生涯，缺乏议价能力，收入一直受限。即使经济向好，一些人仍感觉财务收益脆弱不堪。这使他们犹豫不决或难以承担推动整体经济的风险，比如创业或投资。

“对千禧一代来说，感觉就像被四面八方打击，”研究公司Morning Consult负责年轻消费者领域的金融服务分析师夏洛特·普林西帕托说，“他们感觉无法掌控自己的财务生活。”

这对紧随其后的Z世代可能也是个令人担忧的信号。

“Z世代很可能会步他们的后尘，”普林西帕托女士说。

斯泰西·科克兰和她12岁的女儿吉赛尔表示，疫情前她原本希望搬入的社区现在房价已让她望而却步。### ‘毫无进展’

31岁的斯泰西·科克兰在疫情前几乎准备好购买她的第一套房子。在与父母同住两年后，科克兰女士已经攒够了首付，并减少了信用卡债务。

当学校关闭时，科克兰女士不得不重新增加信用卡余额，以支付每月1200美元的两个孩子的托儿费用。然后通货膨胀开始挤压她的预算，而更高的利率使借贷成本更高。科克兰女士开了新的信用卡，动用了她的首付资金，最终累积了超过2万美元的信用卡和个人贷款债务，几乎没有什么储蓄。

“一切都更贵了——洗发水，孩子们长大了需要不同的东西，”科克兰女士说，她是迈阿密地区的一名建筑项目经理，年收入略高于4万美元。“现在你毫无进展。”

美国家庭在2020年新冠疫情期间的平均表现比预期的要好。

如今，快速通胀迫使许多人在汽油、杂货和房租上花费更多，蚕食了疫情期间的积蓄。最后一轮刺激支票已于2021年发放。家庭重新开始通勤、旅行和外出就餐。美联储抑制通胀的行动推高了信用卡利率和其他类型贷款的利率。

一些变化尤其对千禧一代造成冲击。许多人在学校关闭时意外花费了数千美元用于育儿或家教。一些人严重依赖疫情期间的一项计划——政府的每月儿童税收抵免付款，但该计划已经终止。

许多30多岁的人正试图购买他们的第一套住房，却受到利率和房价上涨的双重挤压。1月份现房的中位价格为35.9万美元，比三年前高出9万多美元。近年来，价格在更可能符合千禧一代预算范围的较低成本社区上涨最多。

落后

从许多指标来看，经济处于稳健状态。失业率处于50多年来的最低水平。零售支出强劲。通胀虽然仍高，但正在下降。

但有迹象表明千禧一代已捉襟见肘。根据信用评分提供商VantageScore Solutions的数据，1月份千禧一代借款人的平均信用卡余额约为6750美元，比三年前上升26%。X世代的余额几乎没有变化，而更年长世代的余额下降了11%至15%。千禧一代的平均个人贷款余额增幅高于整体借款人。

VantageScore首席执行官西尔维奥·塔瓦雷斯表示：“我们正目睹’信贷鸿沟’的出现——年轻且收入较低的借款人因生活成本和通胀增速超过收入增长而承受财务压力，而年长及较富裕的借款人群体并未出现这种情况。”

纽约联储数据显示，年轻借款人的汽车贷款拖欠率高于其他年龄段。汽车贷款违约率上升的部分原因是过去几年汽车价格飙升。

征信机构环联报告显示，相比疫情前，更多千禧一代出现信用卡还款逾期。同期较年长借款群体的信用卡违约比例则有所下降。

联邦学生贷款支付的政府暂停令可能最早于今夏结束，而拜登政府去年推出的学生贷款减免计划仍被法院搁置。纽约联储数据显示，30多岁美国人背负的学生贷款债务在各年龄段中最为沉重。

纽约联储研究员在电话会议上告诉记者：“三年还款冻结期在历史上几乎前所未有，我们没有任何基准可预测后续影响。我们正密切关注这是否可能波及其他信贷产品。”

部分贷款机构已预留应急资金，以应对联邦学生贷款恢复还款后，借款人因可支配资金减少导致信用卡及其他账单逾期率上升的可能性。

丹妮尔·史密斯和她的家人一直在逐步偿还信用卡债务，得益于余额转账暂时将利率降至零的帮助。

当今年夏天促销期结束时，他们的利率将跃升至24%的高位，大约在同一时间，他们的联邦学生贷款还款可能会重新开始。

联系吉娜·希伯，邮箱：[email protected]，以及安娜玛丽亚·安德里奥蒂斯，邮箱：[email protected]

刊登于2023年2月27日印刷版，标题为《千禧一代受挤压，债务堆积》。