如何判断你的财务顾问是否称职 - 《华尔街日报》

投资者往往难以弄清自己支付了多少财务顾问费用。插图：亚历克斯·纳鲍姆这是每位寻求财务顾问服务的人都想弄明白的难题：我的顾问称职吗？或者更直白地说：我的钱花得值吗？

答案并不简单，需要结合客观评估与主观判断。但值得深入探讨，而非因循守旧地维持现状。

“关键是要确保你对合作对象感到满意——无论是沟通方式还是最终服务成果，“晨星公司旗下研究机构Morningstar Research Services LLC的投资策略师艾米·阿诺特表示。

以下是消费者评估财务顾问服务质量的五个关键问题。

1. 我的钱买到了什么？

客观评估方式之一是将顾问收费与行业平均水平对比。若某顾问收费明显偏离常规范围，尤其当高价与服务内容不匹配时，就值得深入调查。

根据全球新闻媒体AdvisoryHQ 2021年的分析，按管理资产比例收费的投资者，年费率通常在0.59%至1.18%之间。

部分顾问对财务规划收取固定费用，依据资产规模从7,500美元到55,000美元不等。AdvisoryHQ数据显示，也有顾问按小时计费，标准费率在每小时120至300美元之间。

虽然投资者或许能通过查看月度或季度对账单，或在线登录账户来弄清自己支付的费用，但这可能令人困惑。费用类型和结构可能多种多样，且不同公司之间差异很大。投资者应放心地要求顾问协助厘清这些费用，顾问也应乐于坦诚分享费用信息。

2. 我的投资表现如何？

阿诺特女士建议，将投资组合表现与适当的市场基准进行比较。虽然投资并不总是与标普500指数或罗素2000小盘股指数完全吻合，但如果你的回报明显低于相关基准，就值得提出疑问。她表示，如果顾问不愿提供业绩对比信息，这也是一个危险信号。

同时要记住，业绩会有波动，尤其是在像2022年这样动荡的年份。阿诺特女士指出，无论如何，顾问都应主动与客户沟通，告知他们是否仍有望实现目标。

另一个值得关注的问题是，顾问是否在市场低迷时对投资组合的资产配置进行剧烈调整。她强调，适合客户时间跨度和风险承受能力的资产配置不应因市场下跌而改变。

3. 顾问的沟通方式符合我的偏好吗？

Wealthramp.com（一家提供经审核的信托顾问免费推荐服务的网站）创始人帕姆·克鲁格表示，虽然每个人的期望不同，但理想的顾问关系应是协作式的。她指出，投资者应自问是否定期获得足够信息，从而对自己的计划感到安心和自信。

根据消费者金融信息与建议平台SmartAsset四月份的调查，约42%的理财顾问表示会按季度与客户联系，32%的顾问选择每月沟通，11%称每周保持交流。

SmartAsset金融教育主编Susannah Snider指出，客户应要求顾问履行关系初期约定的沟通频率。同样，顾问应及时（最好在一两天内）回应咨询，并通过客户偏好的方式（邮件、电话等）进行沟通。

顾问应使用通俗语言解释复杂概念。若服务对象是夫妻，需确保平等对待双方。“配偶双方都应对顾问感到自在并同步掌握财务动态，毕竟终有一人需独自处理事务，“Arnott女士强调。

4. 我的顾问是否紧跟行业趋势？

若顾问不熟悉最新行业动态（如收益策略、税法变更、新型投资），或不愿代客深入研究，这都是危险信号。“你关注的任何领域，都应确保顾问比你更专业，“Krueger女士表示。

她举例说，有位女士想了解加密货币（非为投资），而合作五年的顾问却以"不涉足该领域"搪塞，错失教育机会。Krueger女士称，该客户最终因顾问"玩忽职守"的态度更换了服务方。

5. 我的顾问会直言不讳吗？

一位优秀的顾问不会只说你爱听的话。克鲁格女士举例说，如果客户极有可能在有生之年耗尽积蓄，顾问需要能够坦率地建议他们推迟退休。顾问还应当向客户详细解释得出这些结论所使用的计算方法和假设依据。“向客户传达负面消息并不愉快，但风险实在太高，尤其是在退休规划方面。顾问必须能够告诉你——为了不在有生之年耗尽积蓄，你需要推迟退休，“她说道。

薇诺库尔·蒙克女士是新泽西州西奥兰治市的作家，联系方式：[email protected]。

本文发表于2023年1月9日印刷版，标题为《如何评估你的财务顾问》。