《商业银行资本管理办法》明年正式实施 引导银行更好服务实体经济
本报记者 刘 琪
11月1日，国家金融监督管理总局（以下简称“金融监管总局”）发布消息称，为贯彻落实中央金融工作会议精神，全面加强金融监管，国家金融监督管理总局制定了《商业银行资本管理办法》（以下简称《资本办法》），进一步完善商业银行资本监管规则，推动银行强化风险管理水平，提升服务实体经济质效。《资本办法》自2024年1月1日起正式实施。
《资本办法》立足于我国商业银行实际情况，参考国际监管改革最新成果，全面完善了资本监管制度。中信银行董事会秘书兼风险管理部总经理张青在接受《证券日报》记者采访时表示，《资本办法》正式出台标志着我国银行业高质量发展进入一个新的阶段，一方面有助于我国银行业金融机构巩固完善自身风险管理体系，提升金融体系的稳定性，增强抵御外部风险冲击的能力。另一方面，进一步提高商业银行资本监管的精细化程度，发挥资本要求对银行资源配置的导向性作用，引导银行更好地服务实体经济，为我国经济发展提供强有力的支持。
对于《资本办法》的实施对银行业资本充足水平的影响，金融监管总局有关部门负责人表示，测算显示，《资本办法》实施后，银行业资本充足水平总体稳定，平均资本充足率稳中有升。单家银行因资产类别差异导致资本充足率小幅变化，体现了差异化监管要求，符合预期。
促进银行持续提升
风险管理水平
《资本办法》是在《商业银行资本管理办法（试行）》（以下简称《试行办法》）基础上修订形成。《试行办法》实施十余年来，强化了银行资本约束机制，增强了银行经营稳健性和服务实体经济能力，也为我国金融业扩大对外开放创造了有利条件。
“随着我国经济金融形势和商业银行风险特征的发展变化，资本监管面临一些新问题，有必要根据新情况进行调整。此外，国际监管规则也发生了较大变化。2017年底，巴塞尔委员会发布了《巴塞尔Ⅲ改革最终方案》，作为全球银行业资本监管最低标准。我国作为巴塞尔委员会成员，需按要求实施相关监管标准，并接受‘监管一致性国际评估’，评估结果将在全球公布。”金融监管总局有关部门负责人表示，金融监管总局立足于我国银行业实际情况，结合国际监管改革最新成果，对《试行办法》进行修订，有利于促进银行持续提升风险管理水平，引导银行更好服务实体经济。
《资本办法》由正文和25个附件组成，正文重点突出总体性、原则性和制度性原则。主要内容包括几方面：一是构建差异化资本监管体系，使资本监管与银行规模和业务复杂程度相匹配，降低中小银行合规成本；二是全面修订风险加权资产计量规则，包括信用风险权重法和内部评级法、市场风险标准法和内部模型法以及操作风险标准法，提升资本计量的风险敏感性；三是要求银行制定有效的政策、流程、制度和措施，及时、充分地掌握客户风险变化，确保风险权重的适用性和审慎性；四是强化监督检查，优化压力测试，深化第二支柱应用，进一步提升监管有效性；五是提高信息披露标准，强化相关定性和定量信息披露，增强市场约束。
邮储银行风险管理部负责人褚昀在接受《证券日报》记者采访时表示，《资本办法》是立足新发展阶段，结合我国国情与银行业发展实际，对银行资本管理体系进行的重构，是金融监管的重大创新，对推动商业银行提升服务实体经济有效性，全面提高风险管理能力，助力高质量发展具有重要的实践意义。
《资本办法》将于2024年1月1日起正式实施，并设置过渡期。过渡期安排包括以下两方面：一是对计入资本净额的损失准备设置2年过渡期，其间逐步提高非信贷资产损失准备最低要求，推动商业银行合理增提损失准备，平滑对资本净额的影响。二是对信息披露设置5年过渡期，过渡期内商业银行根据所属档次、系统重要性程度和上市情况，适用不同的信息披露要求，稳妥开展信息披露工作，稳步提高信息透明度和市场约束力。
差异化资本监管
不降低资本要求
值得关注的是，《资本办法》构建了差异化资本监管体系，按照银行规模和业务复杂程度，划分为三个档次，匹配不同的资本监管方案。
据金融监管总局有关部门负责人介绍，规模较大或跨境业务较多的银行划为第一档，对标资本监管国际规则；规模较小、跨境业务较少的银行纳入第二档，实施相对简化的监管规则；第三档主要是规模更小且无跨境业务的银行，进一步简化资本计量要求，引导其聚焦县域和小微金融服务。
“差异化资本监管不降低资本要求，在保持银行业整体稳健的前提下，激发中小银行的金融活水作用，减轻银行合规成本。”前述金融监管总局负责人强调。
《资本办法》对风险加权资产计量规则做了修订。前述金融监管总局负责人表示，信用风险方面，权重法重点优化风险暴露分类标准，增加风险驱动因子，细化风险权重；市场风险方面，新标准法通过确定风险因子和敏感度指标计算资本要求，取代原基于头寸和资本系数的简单做法；重构内部模型法，采用预期尾部损失（ES）方法替代风险价值（VaR）方法，捕捉市场波动的肥尾风险；操作风险方面，新标准法以业务指标为基础，引入内部损失乘数作为资本要求的调整因子。
张青认为，修订后的规则下，市场风险资本对银行交易头寸的风险特征更为敏感，更审慎地捕捉市场波动的肥尾风险，对银行金融市场交易业务的管理要求也进一步提高。监管新规的落地实施将有助于引导银行进一步强化市场风险管理意识，提升市场风险计量和管理的精细化水平，在促进我国资金资本市场稳健发展，防范系统性金融风险方面发挥重要作用。
《资本办法》还对风险管理要求、监督检查要求等方面做了修订。在风险管理要求方面，《资本办法》重视计量和管理“两手硬”，强调制度审慎、管理有效是准确风险计量的前提，为银行夯实经营管理基础、提升管理精细化水平提供正向激励。信用风险方面，要求建立并有效落实相应信用风险管理制度、流程和机制；市场风险方面，内部模型法计量以交易台为基础，要求银行制定交易台业务政策、细分和管理交易台；操作风险方面，须建立健全损失数据收集标准、规则和流程，才可申请适用监管给定损失乘数系数。
在完善监督检查要求方面，一方面，参照国际标准，完善监督检查内容；另一方面，衔接国内现行监管制度，促进政策落实。
在信息披露、强化市场约束方面，《资本办法》遵照匹配性原则，建立覆盖各类风险信息的差异化信息披露体系，引入了标准化的信息披露表格，要求商业银行按照规定的披露格式、内容、频率、方式和质量控制等进行披露。
前述金融监管总局负责人表示，《资本办法》显著提高了信息披露的数据颗粒度要求，切实提升了风险信息透明度和市场约束力，是对资本监管框架第一支柱和第二支柱的有效补充。
在褚昀看来，《资本办法》从强化管理要求和规范披露标准两方面入手，为商业银行不断完善信息披露管理水平提供标尺，有助于增进银行与市场参与者的沟通交流，强化市场参与者对银行体系的信心，为银行持续提升管理精细化水平提供内生动力。近年来，我国大型银行国际化程度逐步提高，信息透明度的提升将为我国商业银行塑造良好国际形象、增强国际竞争力注入新动能。