TMT板块走好 多只主题基金水涨船高

近日，TMT板块涨势喜人。数据显示，截至3月15日收盘，按照申万一级行业划分，通信、计算机行业今年以来涨逾20%，传媒行业涨逾10%。上述行业中，部分个股股价已翻倍。多只相关主题基金净值创历史新高。多位基金经理认为，2023年科技赛道或成市场投资主线，数字经济、信创、半导体等板块的市场关注度有望持续提升。

创新应用成行情助推器

2023年以来，TMT板块上涨势头强劲。Choice数据显示，按照申万一级行业，截至3月15日收盘，通信、计算机行业今年以来涨幅均超过20%，传媒行业涨超10%，在各大行业中涨幅居前。

截至3月15日收盘，通信行业中的剑桥科技、计算机行业中的万兴科技股价今年以来已翻倍。其中，剑桥科技3月15日盘中最高价为24.88元，创近两年来新高。资料显示，剑桥科技主营产品为电信宽带、无线网络与小基站等。该公司2022年度财务报告显示，2022年归母净利润同比增超150%。

此外，汤姆猫、昆仑万维、汉王科技、拓尔思、三六零、中国电信等多只科技赛道个股均在不到3个月时间里涨逾70%。华南某公募基金经理分析认为，火爆的chatGPT概念背后，主要是人工智能等创新技术的驱动，产业数字化需求增加更是TMT板块持续上涨的重要原因。创新应用往往是TMT板块出现大行情的重要因素，一旦创新应用真正实现落地，全产业链企业都会迎来利好。从近期上涨的个股也可以看出，与chatGPT相关的股票涨幅较为突出。

主题基金净值显著上涨

TMT板块的持续上涨带动了相关主题基金净值的增长，多只重仓TMT个股的基金单位净值更是创出新高。

以陆文凯管理的招商瑞利灵活配置混合（LOF）A为例，该基金2022年四季度末的前十大重仓股中，除了中远海能和中国船舶外，其余全部为软件、通信等行业个股。该基金单位净值3月13日创下成立以来的新高，单日涨幅超过3%。天天基金网数据显示，截至3月14日，该基金净值今年以来的涨幅在同类基金中排名靠前。

2022年9月成立的创金合信软件产业股票发起A同样在2023年迎来显著上涨。天天基金网数据显示，该基金单位净值在2月6日创下历史新高。截至3月14日，该基金净值今年以来累计上涨14.9%，在同类基金中排名居前。

此外，景顺中证科技传媒通信150ETF、信澳核心科技混合、华夏中证5G通信主题ETF等多只TMT相关主题基金净值今年以来均有不菲涨幅。

基金大力布局科技赛道

除了消费复苏方向外，科技赛道已成为各大基金公司在2023年的主要关注领域。

从基金发行情况来看，近期布局科技赛道的新基金数量较多。在3月15日的首发基金中，便有2只相关主题基金，分别为华安中证数字经济主题联接、富国中证大数据产业联接。据不完全统计，今年以来，新发科技赛道基金数量至少有10只，以数字经济、芯片等产业主题基金居多。

创金合信基金首席经济学家魏凤春认为，数字经济将会是今年A股市场的主要投资机会之一，或许短期市场情绪偏高，但从长期来看，数字经济后续投资空间依然较大，相关利好能否兑现值得关注。随着数字经济行情的不断演绎，或将出现从硬件到软件领域的切换。

平安基金翟森认为，从产业趋势角度来看，科技行业下游实质性创新应用逐渐涌现，2023年科技赛道或有较大投资机会，信创、人工智能相关的算力等板块已成为市场各方重点关注的领域。

诺安基金表示，除了消费等内需修复的机会，以及国有企业估值修复机会外，将重点关注信创等产业链的投资机会。

前海开源基金邱杰认为，以基础软硬件为代表的信创行业是实现高质量、有韧性、可持续发展的重要基础。自主创新的信创行业发展空间大，政策确定性强，将不断孕育新的投资机会。

一些基金经理表示，半导体板块有望在年内迎来周期拐点。南方基金郑晓曦认为，2023年半导体行业有望出现多重利好因素的共振，看好今年下半年细分板块的投资机会。创金合信基金进一步提示，可重点关注数字芯片设计等方向。