耿康祁：印度最强财团，突袭郭台铭，围猎富士康_风闻

今年4月18日，印度第一家苹果官方零售店在孟买开业。打开商店大门的那一刻，苹果公司CEO蒂姆·库克罕见到场，以印度合十礼笑迎八方来客。

但他此行更大的目的，却不是开店。

代工黑马

时隔七年，库克于今年4月再访印度，为的是：

全面加持印度在苹果的比重。

当时，苹果即将发布的2023年第二财季财报显示，截止4月1日，其总营收与净利润均同比下滑3%，但iPhone的营收却逆势增长1.5%，远超市场预期。

背后的功臣之一，正是印度市场。

此前一年，苹果在印度的销售额已达创纪录的近60亿美元，较同期41亿美元飙升近50%。在印度800美元以上高端机市场份额，苹果更占比高达2/3，一家独大。

但库克看得更远，也想得到更多。他毫不掩饰地对媒体说：

“印度正处于一个转折点，它将成为苹果最大市场之一。这里一切皆有可能。”

作为全球第二大智能手机市场、拥有近7亿智能手机用户的世界第五大经济体，印度也的确可以带给苹果更多。

其中一个前提是，苹果产品可以在价格上更加亲民。

过去多年，印度几乎是“全球最贵苹果手机”的消费地，导致这种结果的，并非是苹果专欺印度客，而是印度高达22%的进口关税等高成本。

这也意味着，如果苹果能在印度本地生产，其最终售价将有望得到相当程度的下调，进而覆盖更多消费群体。也更意味着，苹果在印度制造可以一箭双雕：

一方面减低对中国供应链的依赖，一方面也让自己在印度本土市场更有竞争力。

因此，2017年库克曾一边在立讯精密的生产线上，对苹果是否会将部分供应链转移到印度和东南亚，斩钉截铁地回应，“我们不会为了降低成本而转移生产”，一边就收到印度已经开始生产低端iPhone的消息。

相比三星在阿根廷、越南、中国等7个国家制造的多元化布局，苹果之前几乎所有硬件产品都在中国制造。但最近两年的各种复杂外因下，它加速迈开了供应链多元化的步伐。

印度，正是其不断加码的主阵地。

2021年到今年4月，短短两年，苹果iPhone在印度的生产占比就从1%迅速增长近7%。上一财年，它在印度的产值已超70亿美元，且仍在高速增长。

今年11月，果链专家、天风国际分析师郭明錤更预测称，2023年全球将约有14%的iPhone在印度生产，2024年这一占比将达到25%。

库克也表示，苹果不仅将印度视为一个大市场，也更将印度视为全球制造和创新中心。

为实现这一目标，苹果需要更多的劳动力、更大和更有实力的代工厂，各家代工企业对苹果的争夺，也转移到印度战场，暗潮汹涌。

作为苹果“御用代工厂”的富士康，一直被视为苹果在印度最具竞争力的代工之王，富士康本身也劲头十足，不断加码对印度的投资布局。

但事与愿违，富士康代工厂却在印度进展缓慢，不但经营多年才35000名工人，不到中国富士康工人的零头，而且罢工、失火等事故不断，让苹果的印度供应链遭遇严重危机。

富士康因此越来越失去苹果的好感，丢掉了不少代工份额，甚至iPhone15 Pro等高端手机的独家订单，也首次被分摊给竞争对手和硕和立讯精密。

比富士康更惨的，还是2006年就深耕印度制造的纬创资通，17年间它不断买地建厂，果链进军印度后，它更是亦步亦趋地勤恳布局。

它在班加罗尔附近的工厂占地44英亩，拥有8条生产线、上万名工人，是iPhone 12和iPhone 14的主要组装地之一。

但纬创最后得到的，却是连年亏损和当地诸多争议性对待。

最终，它干脆决定将印度10多年的心血拱手让人。

今年10月27日，纬创资通在印度的iPhone组装部门，被全资收购。对方获得了当地纬创资通制造公司100%股权，并支付1.25亿美元用于生产线付款。

突然杀出的接盘者，有点出乎外界意料，因为它既不是富士康、和硕这类与苹果有着深厚交集的行业老友，也不是专业代工出身，但却有着堪称秒杀这些巨头的印度本土资本与优势。

它就是印度最大的企业和财团——塔塔集团。

凭借这笔收购，塔塔成为了第一家强势进入果链的印度本土企业。

印度电子暨资讯科技部国务部长拉吉夫·钱德拉塞卡尔，因此激动地表示：“这是一个历史性时刻，标志着我们电子制造业的崛起。”

而这一天，不只是印度政府期盼着，塔塔也同样默默努力了好多年。

步步为营

2016年，库克第一次以苹果CEO身份访问印度，那时印度知道苹果的人还不到其总人口的一半。

库克会见商界人士时，时任塔塔集团旗下塔塔咨询公司CEO的纳塔拉詹·钱德拉塞卡兰，还是站在集团掌门人米斯特里一侧，狂对苹果技术及产品吹彩虹屁的随访高管。

一年后，塔塔集团权力地震，原集团董事长米斯特里出局，钱德拉临危受命，成为这个印度最大企业，150年来第一个来自家族外部的掌舵者。

彼时，经历了二十多年大举收购扩张的塔塔集团，已是一个横跨钢铁、汽车、软件咨询等多行业的国际巨头。但也面临着，负债累累、业务亏损、利润暴跌和客户流失的巨大挑战。

钱德拉一面梳理集团旧业务，改善业绩；一面大力挖掘新业务，寻找新的增长曲线。数字化、新能源、弹性供应链和医疗健康，则被他视为最值得投资的四大主题。

当苹果与印度制造雄心结合，塔塔对进入电子制造领域的高度关注和自信，也变得顺理成章。2020年，塔塔成立制造子公司塔塔电子，也由此开始向代工苹果靠近。

彼时，印度泰米尔纳德邦政府公布了2020年电子硬件制造政策，其目标是到2025年将产值增加到1000亿美元，占印度电子产品出口总额的四分之一。

这一目标下，泰米尔纳德邦还击败卡纳塔克邦，获得了富士康的代工厂项目。

塔塔电子当时的实力，还不足以贸然入局，分一杯羹。但它退而求其次，从印度虽然有100多家手机生产公司，但手机零部件仍然从国外进口的现实，找到一个自己的机会：

投资500亿卢比，在泰米尔纳德邦建立了一家新工厂，并且推动其成为印度本土第一家iPhone零组件企业，具体业务是为iPhone制造外壳零件。

塔塔原本计划到2021年10月，雇佣90%为女性的18000名员工。但去年11月，塔塔修订了这一规划，将目标提升至两年内雇佣多达45000名女工，并建立新的生产线。

这意味着，塔塔顺利尝到了为iPhone制造零件的甜头，也有了更大雄心。

由库克建立的苹果供应链，共有三层。第一层是塔塔这样的零部件供应商，只能在整个果链里喝到汤；第二层是供应链的库存参与者，对组件进行分类、存储并运送到第三层的富士康、和硕等最终组装商。

成为囊括三层的代工厂，才是真正在果链里吃肉的选择。但自己组装iPhone，对塔塔来说仍是一项极具挑战性的任务，于是当纬创处于风波中，塔塔第一时间盯上了它。

纬创的技术设备、丰富的供应链管理和组装经验，正是塔塔急需，纬创面临的当地政策和用工挑战，塔塔也能迎刃而解。

于是，2022年塔塔慷慨提出要与纬创成立合资企业。但一年谈判后，它最终选择一口吞掉了泥沼中挣扎的纬创，也因此摇身成为印度三大苹果代工巨头之一。

据郭明錤分析，塔塔电子、富士康和和硕预计最早将于2024年下半年，开始iPhone 17的试制生产流程。

这也标志着，苹果将首次在中国境外开发制造新款iPhone。

塔塔也正在加紧、加倍做好各种准备，以给库克交出完美成绩单。

过去一年里，塔塔电子以加薪20%的诱人条件，面试模具设计师、高精度加工工艺工程师等职位。截止9月2日，超700名求职者中仅有30人被录用，且都在富士康担任过技术人员。

塔塔还推出了定制的“数字化制造”文凭，300名学员需要通过九个月工厂实践和州立大学授课的三个月课程。

市场情报公司Counterpoint高级分析师Prachir Singh因此表示，这展示了塔塔的长期愿景，以及对构建iPhone制造生态的诚意。

2023财年，塔塔电子亏损了约6400万美元，但塔塔家族仍通过母公司注资和担保贷款，为其筹集了超760亿卢比（约9.1亿美元）资金，这也进一步说明，塔塔集团对代工苹果，不但是重视，也更是志在必得。

进击的巨象

更让人对塔塔代工加倍关注的，还是其强大的集团实力。

1868年由贾姆谢特吉·塔塔创立公司至今，超过一个半世纪里，塔塔集团在印度诸多领域，都处于绝对领导者地位。

印度第一座豪华酒店、第一个钢铁生产基地、第一家航空运营公司、第一家软件服务公司、第一家自主汽车生产制造公司等，都在塔塔集团诞生。

155年来，历经各种风雨动荡的塔塔，不仅没有富不过三代，反而愈发强盛。

2022到2023年，塔塔公司总收入1500亿美元，雇用了超100万人。截至2023年7月31日，塔塔共有29家上市企业，总市值达3000亿美元。

掌握着从盐和茶到软件、汽车、电信等印度经济命脉的塔塔，对本土产业的渗透和影响力，以及对产业政策、用工文化的敏感性与资源调配能力，更是远非外来竞争者可以匹敌。

2015年，小米刚进入印度市场就引入已经退休的塔塔前掌门人拉坦•塔塔的投资，就曾被外界解读为扫平印度市场障碍的“拜山头”之举。

印度大多数邦区都对超过4万名工人的工厂持谨慎态度，以避免可能的法律和秩序问题。且一些法律不允许工厂内设立女工宿舍，但苹果代工厂要求操作精细化，往往70%工人是女性。

这些问题，放到富士康、纬创等代工厂都是大问题，但对早已拥有无数庞大工厂，且是印度最大女性雇主之一的塔塔而言，问题就没那么大。

分析师Prachir Singh也指出，“要想在印度取得成功，就必须进行集团化运作。这些实施需要巨额投资，只有像塔塔这样的大型企业集团才能做到这一点。”

而且，塔塔对代工iPhone，也是诚意和努力十足。

一位纬创高管就曾表示，塔塔不惜对管理团队薪资翻倍，挽留人才。

据行业专家推测，通过纬创，塔塔预计将获得5%的苹果代工份额，但这可能只是它争夺iPhone的一个起点。

一旦完成对纬创的收购，塔塔或将寻求继续收购另一大代工企业和硕在印度的iPhone制造部门。

更重要的是，通过提升自己在苹果价值链的地位，塔塔还可做到一件事，将自己的iPhone外壳零件业务发展到更高境界，甚至带动印度本土果链的发展。

目前消息看，代工之外，塔塔也有别于富士康等代工企业只为苹果代工的做法，谋划起成为苹果全方位服务供应商与合作伙伴的可能性。

2022年底，苹果就宣布将与塔塔旗下的英菲尼迪零售公司合作，在印度开设100家略小于旗舰店的苹果专卖店。

2023年7月10日，富士康狼狈退出与印度韦丹塔集团合作的195亿美元印度半导体项目。

钱德拉却曾高调宣布，未来五年塔塔将向移动零部件、半导体等业务投资900亿美元。

这看似针锋相对的隔空较量，也再次显示，塔塔的进击不容小觑。

[1]《印度塔塔希望从苹果iPhone订单中分得更多份额》Rest of World报道

[2]《苹果供应链八大内幕》智东西

[3]《首个印度本土厂商有望“闯入”苹果手机组装供应链》第一财经