从财政收入的GDP占比看中美竞争趋势（修改）_风闻

中国中央政府年度财政收入跟国际标准（IMF的《政府财政统计手册》）的统计口径有些差异，其中的差别是：中国中央财政收入并没有将社保收入，国企利得和土地财政收入这三项计算进去。经查资料，这三项具体分别体现在国家统计局网站公布的《中国统计年鉴》中，社保收入归入第24-24项的《社会保险基金收支及累计结余》，国企利得归入第7-12项《全国国有资本经营收入决算表》，土地财政收入归入第7-10项《全国政府性基金收入决算表》。后面的中国各级财政总收入会做相应调整。

我们对比一下中美欧日之间中央政府的财政收入，以2021年为例：

2021年财年，美国联邦中央政府财政收入4.05万亿美元，地方政府收入3.25万亿美元。合计7.3万亿美元，GDP是23万亿美元，那么2021年美国财政收入GDP占比31.7%；

2021年，中国中央政府财政收入9.147万亿人民币，地方政府收入11.103万亿人民币。社保6.82万亿人民币，国企利得0.518万亿人民币，政府基金收入9.8万亿人民币（其中土地出让金8.7万亿人民币），合计37.39万亿人民币，GDP是114.4万亿人民币，那么2021年中国财政收入GDP占比是37.39/114.4=32.68%；

2021年，台湾省各级财政收入3.32万亿新台币，GDP21.7064万亿新台币，2021年台湾省财政收入GDP占比15.3%；

2021年，香港财政收入0.6936万亿港元，GDP2.8616万亿港元，2021年香港财政收入GDP占比24.2%；

2021年，日本财政收入中央67万亿日元，地方43万亿日元，GDP540万亿日元，2021年日本财政收入GDP占比20.3%；

2021年，印度财政收入19.76万亿卢比，GDP为147.36万亿卢比，2021年印度财政收入GDP占比13.4%；

2021年，德国财政收入1.7058万亿欧元，GDP3.5639万亿欧元，2021年德国财政收入GDP占比47.8%；

2021年，法国财政收入1.312万亿欧元，GDP为2.4829万亿欧元，2021年法国财政收入GDP占比52.8%；

小结：

**1、美国，这些年美国财政总收入一般都在美国GDP的32%左右，这里面重点谈下美国的房产税。日本和美国的类似，房产税相当于目前中国土地出让金的角色。**我们以美国为例。美国的房产税税率为1%~3%，属于财产税，是完全由美国地方州政府收取的，而房产税又是财产税的大头占到美国地方州政府税收的75%。美国中央联邦政府收的税主要是：个税占35%，社保（社会保险税）25%，商品税23%。对比中国的土地出让金，中央地方是三七分。我认为中国未来一定会逐渐由房产税替代土地出让金。因为中国的土地毕竟是有限的，房产税呢只要土地上有建筑就可以一直收税，这部分可以像美日一样作为地方政府的主要财源，这笔钱不少呢？美国2021年地方州政府财政收入为3.25万亿美元，相当于22.8万亿人民币，其中75%是财产税，而财产税的大头又是房产税，也就是美国地方政府完全是靠房产税支撑的，比中国地方政府对卖地的依赖不遑多让。再举个例子，日本有一个现象就是很多地方遍地很漂亮的，很好的房子就这么放弃了，任由它荒芜，我们觉得很奇怪不理解，其实就是房产税的原因，如果是继承自父辈，出了高额度遗产税之外还要每年交高额房产税，所以如果不在当地居住的话很多日本人就会选择遗弃，毕竟日本很多年轻人都到城市居住了。你想啊，美日的这一套东西，土地我才不管是属于谁的，只要土地上面的建筑有了归属权，政府就可以源源不断的收税。这不比土地出让金香得多么？但是还得考虑一个问题，就是中国社会对房产税的耐受性，中国自古都有福泽儿孙，勤劳攒钱攒财产的传统，如果实行像美日那种程度的房产税（美国2021年地方和中央合计收了7.3万亿，其中地方的3.25万亿美元中大部分是房产税），会相当程度压抑了底层的希望，我觉得中国未来要收也会设置一定条件去收。

另外说到美国的个税，2021年美国IRS公布的个税分7档，最高一档富人的边际税率是37%。作为对比，二战时候的1944年，美国边际税率高达94%，整个70年代的美苏冷战高峰期美国最高边际税率70%，也就是说二战和冷战高峰期，美国富人是可以接受国家最大限度的征调资源以维持战争机器的运转的。

美国2020年和2021年这两年的赤字确实高，近些年美国每年赤字大约在1万亿美元以内，但到了2020年赤字就到了3.13万亿美元，2021赤字2.77万亿美元，这里面有疫情和中美贸易战发酵的特殊原因，说白了中美在顶牛，这两年中国也吃力，从中国财政收入GDP占比就可以看出来，过去几年正常应该是36%左右，2020年就突降到33.88%，2021年32.68%。2022财年美国财政赤字1.375万亿美元；美国国会预算办公室(CBO)预估到2023年6月末美国财政赤字就达到1.1万亿，全年将超过1.54万亿美元，现在没有疫情，到底是什么状况啊。

2、欧洲，搞高福利，财政收入普遍能占到GDP的40~50%，欧洲领头羊的德国占47.8%，法国这个革命圣地竟然到52.8%，欧洲政府把钱收上来再搞重分配，但这么搞欧洲有钱人肯定往外跑，主要往美国跑，2021年欧洲7.4亿人GDP17万亿美元，美国3.33亿人，GDP23万亿，美国人均GDP是欧洲人的3倍；

3、中国，我们看下过去几年中国各级财政收入GDP占比的数据，国家统计局网站数据《中国统计年鉴―2021》，按IMF的标准，应该再加上社保收入，土地财政收入占大头的政府基金收入，国企利得，调整后为：

2014年，中国中央和地方财政收入14.03万亿人民币。加上社保收入3.98万亿人民币，国企利得0.2万亿人民币，政府基金收入4.73万亿人民币（其中土地出让金占3.44万亿人民币，72.7%），合计22.94万亿人民币，GDP是63.59万亿人民币，那么2014年中国财政收入GDP占比是22.94/63.59=36%；

2015年，中国中央和地方财政收入15.23万亿人民币。加上社保收入4.63万亿人民币，国企利得0.226万亿人民币，政府基金收入4.88万亿人民币（其中土地出让金占3.74万亿人民币，76.6%），合计24.97万亿人民币，GDP是68.9万亿人民币，那么2015年中国财政收入GDP占比是24.97/68.9=36.23%；

2016年，中国中央和地方财政收入15.96万亿人民币。加上社保收入5.35万亿人民币，国企利得0.23万亿人民币，政府基金收入3.72万亿人民币（其中土地出让金2.67万亿人民币，占72%），合计25.26万亿人民币，GDP是74.35万亿人民币，那么2016年中国财政收入GDP占比是25.26/74.35=33.97%；

2017年，中国中央和地方财政收入17.26万亿人民币。加上社保收入6.71万亿人民币，国企利得0.233万亿人民币，政府基金收入4.72万亿人民币（其中土地出让金3.71万亿人民币，占78.6%），合计28.92万亿人民币，GDP是82.71万亿人民币，那么2017年中国财政收入GDP占比是28.92/82.71=34.96%；

2018年，中国中央和地方财政收入18.33万亿人民币。加上社保收入7.92万亿人民币，国企利得0.28万亿人民币，政府基金收入6.42万亿人民币（其中土地出让金5.25万亿人民币，占81.9%），合计32.95万亿人民币，GDP是91.92万亿人民币，那么2018年中国财政收入GDP占比是32.95/91.92=35.85%；

2019年，中国中央和地方财政收入19.04万亿人民币。加上社保收入8.35万亿人民币，国企利得0.33万亿人民币，政府基金收入7.79万亿人民币（其中土地出让金6.47万亿人民币，占83%），合计35.51万亿人民币，GDP是99.08万亿人民币，那么2019年中国财政收入GDP占比是35.51/99.08=38.63%；

2020年，中国中央和地方财政收入18.29万亿人民币。加上社保收入7.55万亿人民币，国企利得0.36万亿人民币，政府基金收入8.14万亿人民币（其中土地出让金6.86万亿人民币，占84.2%），合计34.34万亿人民币，GDP是101.35万亿人民币，那么2020年中国财政收入GDP占比是34.34/101.35=33.88%；

2021年，中国中央和地方政府财政收20.25万亿人民币。社保6.82万亿人民币，国企利得0.518万亿人民币，政府基金收入9.8万亿人民币（其中土地出让金8.7万亿人民币，占88.77%），合计37.39万亿人民币，GDP是114.4万亿人民币，那么2021年中国财政收入GDP占比是37.39/114.4=32.68%；

从以上数据来看，中国财政总收入GDP占比正常范围应该是36%左右，而这几年，从2019年的38.63%到2020年的33.88%和2021年32.68%财政收入GDP占比下跌很猛，主要还是受疫情和贸易战的影响，2022年呢，我看也够呛，美国加息，中国会面临资金外流的压力，目前就有很多经济松绑解压的动作，而财政上政府还是会过紧日子，地方建设，公务员和教师的收入估计还是会持续受到影响。排除贸易战疫情的影响，中国财政收入GDP占比36%是个平衡点，说实话我是没想到的，比美国的平均32%还高，如果中国未来更富强了，对资本的粘性增强，还可以往上再升一点，加大再分配力度。如果看到有些国家财政收入GDP占比低，一般受以下几个因素影响，1）GDP注水了；2）国内经济环境不够好，资本粘性小；3）个税和房产税收不上来；4）本国企业利润和居民消费力有限。

但是如果考虑中国特色的土地财政收入因素的话，去掉土地财政收入，那么情况又有所不同，以2021年为例，中国土地财政收入是8.7万亿人民币，那么将卖地收入这一块扣除掉，那么财政收入GDP占比将变为（37.39-8.7）/114.4=25.07%，一下掉了7.6%。

土地财政对中国很关键，但未来必然会转向美日那种房产税来替代。在我个人印象中，我国是在2002年上下开始在土地上动脑筋，刚开始比较粗糙，还可以直接卖个人，但卖不上什么价格，我以前有同事从深圳闯荡回来，还有村支书请吃饭向他兜售偏远的市郊地块，酒喝多便一时冲动买了2块，后来没过多久就不让卖私人了。但即使卖不上什么价格，地方也开始从中获得不少收入，有钱钱搞些建设了。转折是2008年，中国的4万亿计划也点燃了土地财政，地方政府的土地收入是超过房价增速的，中国各项建设也进入了快车道，可以去看看各国的经济各项建设可视化总量对比，一过2000年，中国原先普通的指标排名就窜起来了，而过了2008年就像坐上了火箭一样。

一般国家的财政收入，也就是政府从人民手中收上钱然后再分配和集中搞建设是不容易的。这钱不好收。如果富人按比例多收，穷人少收，那么事情好解决，但实际操作上，富人关系和能量大，比穷人更能跑更能躲，甚至能跑到国外，反而是穷人躲不掉跑不了，富人的税费不好收，穷人的税费好收。所以对富人税费会有一个平衡点，这平衡点跟国外对富人的税率强烈正相关，这样的话即使民间富人很有钱政府也不一定能收很多税。反而是发达国家财政收入可以收到很高，对富人资本的粘性大，相对不容易出走。举个例子，美国享受的他国流入游资合计约50万亿美元。

转回来中国土地财政，这一块是纯收入，很可观，2019年地方土地财政收入6.47万亿人民币。具体到城市，2019年杭州当年的土地财政收入就有2765亿元，杭州2020年城市重点项目投资就花了2257亿元。如果换到印度，拿这6.47万亿土地财政收入来搞建设，印度建设也会很快，只是印度没这个机会，印度土地不在政府手中，印度和日本合建高铁开工5年了，其中一个省的征地目前才完成30%，你说难不难？如果说中国的小金库是土地财政，印度的小金库就是侨汇，其侨汇世界第一，印度人全世界打工，每年700多亿美元汇回印度。这跟中国没得比，有人认为印度未来很有希望，我觉得不一定，印度的财政收入GDP占比是难以置信的13.4%，政府收不上钱的原因么？我认为以下5点全占，1）GDP注水；2）国内经济环境与发达国家差距过大，导致资本粘性小；3）国内的大资本话语权高，政府难以通过提高富人税或者开有后面方便富人避税。4）本国企业利润和居民消费力有限。5）由于人民不富裕，收不到什么个人所得税，反而相对来说征收个税的成本相对过高，得不偿失。而房产税涉及面太广，由于选票政治很难收上来。

另外，印度没有大规模的土地财政。印度的大地主大商人虽然非常非常多，但印度政府对他们的税就是收不上来，钱不能集中利用搞建设，只能走韩国的大财团之路，政府扶植财团，但这样弊端重重，社会矛盾的高压锅会越来越大，印度用极端民族主义加印度教能压制这口高压锅么？拭目以待吧。

4）亚洲地区，台湾省财政收入只占GDP15.3%，神奇吧？首先我认为台湾地区GDP注水极其严重，跟神奇的印度的13.4%都有得一比，奇葩的是台湾省把在大陆和海外开厂的也算进去了，然后就是台湾富人话语权很强大，政策上图利富人和地方势力；日本20.3%，作为发达国家这个比例，说明问题非常大，篇幅有限就不展开了。

最后想说，无论古代帝国和现代国家社会，所有引发原有框架崩塌的矛盾集大成者，可以归结为物权垄断后追求公道心态：物权垄断是说在正常的社会，随着时间的推移，物权会不断地自然而然的向越来越少的人身上集中；追求公道则是在物权不断集中于少数人的过程中人们的心态承压受到扭曲，形成巨大的心理落差，从而汇集成为改变原有社会框架结构的巨大动力。