华尔街监管机构希望看到ESG基金在投资方面取得成果 - 彭博社

美国证券交易委员会总部位于华盛顿特区。

摄影师：Al Drago/Bloomberg全球最大的投资公司将面临更严格的基金命名规定，因为美国证券交易委员会正在打击其称为具有误导性的标签。

美国证券交易委员会周三投票通过了超过二十年来最全面的基金标签法规改革。支持者表示，这些措施特别将有助于遏制关于环境、社会或治理投资的夸大宣称。

在拜登政府任内，监管机构越来越担心基金会使用某些流行词汇来吸引投资者，即使这些词汇并不准确反映其实际策略。其中一个焦点是对自称可持续的投资缺乏一致的标准，ESG标签被贴在从交易所交易基金到复杂衍生品等各种投资产品上。

BloombergGreen首尔经历40年来最大一天的12月降雪加利福尼亚部分地区仍然发布高浪警报灭绝叛乱活动人士封锁阿姆斯特丹周围的A10高速公路印度机构建议对中国太阳能零部件保持关税“这些最终规定将有助于确保基金的投资组合与基金的名称一致，”美国证券交易委员会主席加里·根斯勒在一份声明中表示。“这将使投资者和发行人受益。”

美国证券交易委员会主席加里·根斯勒表示，政府关门将意味着对市场的正常监管将变得不可能。他还谈到了对加密空间的监管以及命名基金的新规定。根斯勒在华盛顿与彭博社的凯利·莱因兹进行了交谈。

根斯勒与SEC的另外两名民主党人和共和党委员赫斯特·皮尔斯一起支持这些新规定。该机构的另一名共和党委员马克·乌耶达投票反对该计划，理由是合规成本和其他问题显著。

“实际上，任何术语都可能受到命名规则的约束，”乌耶达在周三在华盛顿SEC总部的会议上说。“如果我们希望所有基金都受到命名规则的约束，我们应该这样说。”

新的SEC规定将适用于资产总额数万亿美元的基金。除了ESG，它们还将影响具有“增长”或“价值”等标签的主题投资策略。该机构还将加强其长期存在的要求，即基金通常应将其资产的80%投资于所述重点领域。

基金行业在两十多年来一直不得不遵守被称为命名规则的SEC法规，并且认为该机构去年提出的变更走得太远。

周三，投资公司协会再次提出了这些担忧。

“该规则将超过美国所有基金的四分之三纳入其网中，远远超出了ESG基金——据称是规则制定的根源——而没有理由，”ICI首席执行官埃里克·潘说。“这将伤害美国的零售投资者。”

阅读更多： SEC将通过基金规则打击误导性ESG声明

新规定将要求基金每个季度相对于80%的阈值审查投资组合，并通常有90天的时间来恢复合规，如果它们暂时偏离。SEC规则还要求，暗示投资重点的名称必须清晰易懂。

华盛顿总部的投资顾问协会的总法律顾问盖尔·伯恩斯坦（Gail Bernstein）表示，她很高兴SEC将允许基金有90天的时间恢复合规，而不是提议的30天。“我们的成员担心，非常短的合规窗口可能会迫使他们做出不符合基金最佳利益的投资决策，”她在一份声明中说。

此外，采用80%投资策略的基金将不得不为投资者定义其名称中使用的术语，并详细说明它们所包含的策略。基金还将有额外的记录保存要求。

阅读更多： SEC计划打击‘误导性’基金的行动远远超出ESG范围

塞拉俱乐部的无化石金融运动高级策略师杰西·沃克斯曼（Jessye Waxman）赞扬新规则，并表示这将有助于解决绿色洗牌问题，即对气候认证的错误陈述。“人们对真正的可持续投资表现出了巨大的兴趣，这种投资最小化了对投资组合回报和社会的风险，”她说。

去年，证监会对华尔街一些知名公司提起了与基金标签相关的案件。

高盛集团同意支付 400万美元以解决其资产管理部门在某些投资产品中未正确权衡ESG因素的指控。纽约梅隆银行公司的一个部门同意支付150万美元以解决其虚假暗示某些共同基金已经经历了ESG质量审查的指控。

投资基金将不得不在一个过渡期后遵守新规定。