RBC以101亿加元收购汇丰加拿大，押注移民潮——《华尔街日报》

汇丰加拿大将130家分行转让给加拿大皇家银行。图片来源：Ringo Chiu/美联社加拿大皇家银行 表示，将支付101亿美元收购汇丰控股有限公司的加拿大业务，此举旨在让加拿大最大银行在预期移民激增时期进行扩张。

总部位于伦敦、在香港业务庞大的汇丰银行在加拿大通过130家分行为超过78万客户提供服务。加拿大皇家银行首席执行官戴伟诚表示，作为交易的一部分，汇丰将把计划移居加拿大的客户推荐给加拿大皇家银行。

加拿大政府表示，预计到2025年将把移民人数从去年的40.5万人增加到每年50万人。戴伟诚称，汇丰的交易与其说是为了获取贷款或存款，不如说是为了获取客户。

戴伟诚说：“对任何加拿大银行来说，这都是一个巨大的增长来源。”

如果获得监管机构批准，这笔交易将成为加拿大有史以来规模最大的国内银行交易。

汇丰在10月份表示，正在考虑出售其加拿大业务。该部门在加拿大市场的份额很小，仅占该国存款和抵押贷款的2%，不符合汇丰向亚洲和中东转移的计划。

交易完成后，汇丰将向加拿大皇家银行转让近1,000亿加元资产，包括加拿大零售、商业和投资银行业务。

加拿大多数大型银行均被视为汇丰银行加拿大分行的潜在收购方，该分行在安大略省和不列颠哥伦比亚省业务规模庞大，并拥有大量商业客户及住宅抵押贷款业务。

分析师指出，加拿大皇家银行迅速成为最有可能的买家。其他潜在竞购方正忙于完成自身的大型交易。

蒙特利尔银行集团于2021年12月宣布以163亿美元收购法国巴黎银行旗下西部银行。数月后，道明银行集团表示将以134亿美元收购第一地平线公司。

部分分析师认为汇丰加拿大分行100亿美元的估值令人意外。

丰业银行全球股票研究分析师梅尼·格劳曼表示：“该价格无疑远超市场对这项抢手资产的最高估值预期。“他透露分析师此前预期交易价格在59亿至82亿美元之间。

加拿大皇家银行预计，相较于2024年市场普遍预期，收购汇丰加拿大分行将使每股收益提升6%。到2024年，此项交易预计还可实现约5.5亿美元的年化成本节约。

分析师称该交易可能面临加拿大监管机构的阻力。

财政部长克里斯蒂娅·弗里兰对银行并购拥有最终决定权。加拿大银行业监管机构金融机构监管办公室将向其提交建议，反垄断机构竞争局将开展独立审查。

加拿大皇家银行首席执行官麦凯表示尚未知悉监管机构可能提出的异议，强调"当前市场竞争非常充分”。

加拿大金融业由六家大型银行主导，同时还有众多小型地区银行、信用合作社和金融科技公司争夺客户。麦克凯先生指出，通过收购汇丰加拿大资产，加拿大皇家银行(RBC)旨在巩固其国内竞争力，并吸引与加拿大有金融联系的富裕国际客户群体。

RBC股价上涨0.4%，汇丰股价上涨4.4%。

汇丰最大股东中国平安保险曾向该行施压要求提升股价——近年来其股价持续低迷。

汇丰正逐步退出北美及部分欧洲地区的零售银行业务，转向亚洲（其为当地家庭和企业的重要贷款方）及中东（其运营着大规模投行业务）市场。

汇丰CEO祈耀年表示，其加拿大业务主要为本土业务，“与我们经营的其他市场相比，国际关联性较低”。

加拿大各银行在疫情期间积累了巨额监管资本，现已开始用于收购和股票回购。截至7月第三财季末，RBC资本缓冲率达13.1%，高于加拿大监管机构10.5%的最低要求。

RBC首席财务官Nadine Ahn表示，交易完成后RBC监管资本比率将下降，但仍会保持在11.5%以上。

Adriano Marchese和Paul Vieira对本文亦有贡献。

**联系方式：**Vipal Monga [email protected] 与 Josh Mitchell [email protected]

出现在2022年11月30日的印刷版中，标题为’RBC以101亿美元收购汇丰银行部门’。