联合健康首席财务官因401(k)计划被追加诉讼——《华尔街日报》

2019年明尼苏达州明尼托卡市的联合健康集团总部。图片来源：联合健康集团/路透社提供联合健康集团首席财务官被指控将商业利益置于首位，无视公司401(k)计划中充斥低效目标日期基金的事实，损害了计划参与者的利益。这一指控来自周三提交的一份修订版集体诉讼诉状。

首席财务官约翰·雷克斯优先考虑了这家医疗公司与富国银行的关系，后者通过其资产管理子公司管理相关基金。该诉讼由曾在该公司担任护士的金·斯奈德提起。根据数据提供商路孚特的信息，富国银行是联合健康的银行合作伙伴。

根据法庭记录，这家总部位于明尼苏达州明尼托卡市的公司401(k)计划覆盖约20万名现任及前任员工及其受益人。斯奈德女士于2021年4月首次代表自己及其他计划参与者提起集体诉讼，被告包括该公司、其董事会成员以及负责审查计划下投资选项的公司投资委员会成员。

斯奈德女士指控，这些个人违反了《雇员退休收入保障法》规定的受托责任——该联邦法律为退休计划设定了最低要求——继续提供由富国银行资产管理公司管理的目标日期基金。诉状称，联合健康将这些目标日期基金指定为计划参与者的默认选项。斯奈德女士声称，在截至2021年的11年期间，这些基金的表现逊于六个不同的基准，包括先锋集团、道富银行和富达投资的相应基金。根据诉讼，2011年至2015年间，计划参与者损失了超过1亿美元的退休储蓄。

联合健康集团周三对针对雷克斯先生的指控进行了反驳。公司表示：“有进取心的律师可能会选择追究毫无根据的索赔，但法律中没有任何条款支持利用事后诸葛亮的判断和不当比较来质疑为退休计划参与者利益做出的善意投资决策。将我们首席财务官列为个人被告毫无依据，对他的指控完全站不住脚。”

富国银行拒绝置评。

诉讼称，自2016年起担任联合健康首席财务官的雷克斯先生否决了移除富国银行目标基金的方案，尽管独立投资顾问和公司投资委员会都建议这样做。根据诉状，投资委员会经过近两年的分析，将富国银行目标基金的评级列为低于当时考虑的所有替代方案。

根据修订后的诉状，雷克斯先生于2017年初加入公司投资委员会。诉讼称，在他加入委员会后，移除目标基金的计划就被放弃了。

富国银行在2021年2月表示，已同意将其富国银行资产管理公司以21亿美元的价格出售给私募股权公司GTCR LLC和Reverence Capital Partners LP。根据修订后的诉状，联合健康随后从其退休计划中移除了目标基金。

根据路孚特数据，自2011年以来，富国银行在联合健康18次公司债券发行中担任了10次账簿管理人。路孚特表示，富国银行还在各种信贷安排中担任过联合牵头安排人、联合账簿管理人、银团代理人和文件代理人。

联合健康集团在2021年6月的法庭文件中表示，其401(k)计划在相关期间增加了数十亿美元的退休储蓄，且计划受托人对目标日期策略进行了严格审查。同年12月，明尼苏达州联邦法院驳回驳回动议，为拟于2024年初开庭的审判铺平道路。2023年1月，联合健康同意将此案作为集体诉讼推进，法院表示该案涉及"数千名"计划参与者。

近年来指控员工退休计划管理不善的诉讼呈上升趋势。据律所Goodwin Procter LLP数据，2021年此类诉讼达42起，虽低于2020年107起的峰值，但较2019年的33起有所增加。

丹顿律师事务所合伙人马丁·莫德森指出，诉讼主张已从最初指控计划费用过高，逐步演变为追究管理者的失职行为。

典型案例中，美国最高法院于2023年1月重启西北大学前雇员诉讼，指控校方在计划投资选项上未尽受托责任。

莫德森表示，近期诉讼促使企业优化计划治理流程，投资委员会也加深了对投资产品的理解，但未来诉讼风险仍将持续。“几乎没有退休计划能完全规避诉讼威胁”。

原告斯奈德女士在周三的诉状中要求法院裁定联合健康、雷克斯等人违反受托义务，并赔偿计划参与者损失。其代理律师拒绝安排采访事宜。

写信给詹妮弗·威廉姆斯-阿尔瓦雷斯，邮箱：[email protected]

刊登于2022年8月25日印刷版，标题为“诉讼指控联合健康集团首席财务官损害401(k)计划参与者利益”。