各州助企业主通过规避SALT上限在联邦税上省大钱 - 《华尔街日报》

纽约高收入群体正成为各州立法制定的新税法最大受益者之一。图片来源：ed jones/Agence France-Presse/Getty Images华盛顿——《华尔街日报》对各州数据分析显示，企业主可能正利用州法律规避1万美元的州和地方税抵扣上限，每年节省超过100亿美元的联邦税款。

这些州法律削弱了抵扣上限对律师事务所、对冲基金、制造商和汽车经销商等封闭持股企业主的影响，而普通工薪阶层通常无法从中获益。目前全美27个州采用的这一方案，将企业主的个人所得税转化为可抵扣的企业税，从而绕过所谓的"州和地方税抵扣上限"（SALT上限）。

大部分节税资金流向了加利福尼亚、纽约和新泽西州的高收入人群，伊利诺伊、马萨诸塞、明尼苏达和康涅狄格州居民也可能节省数亿美元。这种现象不仅出现在高税负的民主党州。这种变通方案的扩散标志着州税收政策趋势中罕见的快速、全国性、跨党派案例，犹他、佐治亚、亚利桑那、南卡罗来纳和堪萨斯州现已出台类似法律。

对各州而言，批准这些变通方案轻而易举，因为既能惠及本州居民，又几乎不影响州税收。对企业主来说，降低联邦税负的机会极具吸引力，行业团体正在尚未实施变通方案的州进行游说。

“从任何单个州的角度来看这是合乎逻辑的，但从国家整体大局出发，很难看出这是件好事，”进步组织税收与经济政策研究所研究主任卡尔·戴维斯表示。

2017年税法将州和地方税扣除额上限定为1万美元，此举有两个目的。立法者希望减少对高税收州的有效补贴——这些州政府可以通过提高税率，让联邦纳税人通过更大扣除额来承担部分成本。他们还希望筹集资金以帮助支付降低个人税率的成本。

尽管2017年的法律为大多数美国人减税，但该上限将资金从高税收的民主党州居民转移到得克萨斯州和佛罗里达州等低税收的共和党州，并增加了生活在无所得税州的优势。

民主党人通过反对扣除上限获得了政治优势，但他们在法庭上挑战1万美元上限、通过立法废除该上限或将不可扣除税款转为可扣除慈善捐款的变通方案等尝试均未成功。

这种变通方案在穿透实体企业中得以保留——之所以称为穿透实体，是因为其收入通常不在企业层面征税，而是穿透到所有者的个人纳税申报表中。

各州制定了新税种（通常是选择性的），由企业缴纳并从归属于所有者的净收入中扣除。然后，所有者因已缴纳该税款而获得州个人所得税抵免。效果是：企业主在联邦纳税申报表中可扣除全部州所得税。商业团体表示，这与获得全额州税扣除的公司实现了平等。

各州情况不同，但新税制与税收抵免大致相互抵消，州财政未受显著影响。密歇根州共和党众议员马克·蒂斯德尔表示，虽然存在部分实施成本，但预计40:1的收益成本比使得这项改革成为必然选择。

明尼苏达州众议员格雷格·戴维斯赞扬民主党同僚协助推动该州实施变通方案。根据初步估算，新法实施后该州将产生12亿美元税款支付，最终数据仍在统计中。他表示，这项法律有利于为本州创造就业机会的企业主。

“按理说我应该更关注联邦政府的态度，“负责税务政策的州立法委员会首席共和党人戴维斯表示，“但我很快就想通了。”

在民主党州长加文·纽森推动变通方案及后续扩展的加利福尼亚州，这项改革带来了149亿美元的总税收，比州政府预期高出约50%，为加州居民节省了数十亿美元的联邦税款。

州财政部税收部门主管杰伊·张伯伦表示：“我们将这些资金留在加州经济体系中，这显然具有积极意义。”

真正的输家是联邦财政，目前尚无官方损失估算。《华尔街日报》根据11个实施变通方案州的年度税收数据或穿透实体税估算值（总计超400亿美元）推算，即使按25%的平均联邦税率保守估计（对高收入企业主而言可能偏低），联邦政府年税收损失也达100亿美元。

这一估算在另一个方面显得保守。包括马里兰州、路易斯安那州、俄克拉荷马州和阿拉巴马州在内的一些州2021年的穿透税数据未能获取。而亚利桑那州、北卡罗来纳州和佐治亚州等更多大州在2022年实施了穿透税政策，因此总额很可能继续增长。

在华盛顿，尚未有人尝试阻止这些规避行为。共和党人支持减税，民主党人反对SALT抵扣上限，导致维护10,000美元限额完整性的动力不足。特朗普政府在2020年大选后通过财政部公告认可了这些避税手段，并承诺后续出台法规。拜登政府保留了该公告，但始终未发布相关法规。

根据芝加哥大学法学教授丹尼尔·赫梅尔的说法，10,000美元的SALT抵扣上限将与2017年其他税法变更一起于2025年后失效。在此之前，拜登政府应撤销特朗普政府的公告，从而为政府节省超过300亿美元，因为这些规避手段与法规精神相悖。

“这就像是为前1%人群提供的福利——国会从未立法通过，但财政部却决定拱手相让，“赫梅尔表示，“拜登政府声称要让税制更公平，却在此事上袖手旁观，纵容这种令人愤慨的不公现象。”

财政部拒绝安排相关人员就此事接受采访；一位官员在声明中表示，该机构正等待立法辩论结果，之后再做出任何监管决定。

民主党人在税收上限问题上存在分歧，在其仍陷僵局的财政立法中，对于提高或取消上限的妥协立场一直难以达成。一些进步派人士倾向于维持上限或限制其增幅，因为取消上限的收益将流向民主党认为应缴纳更多税款的高收入人群。

包括新泽西州众议员米基·谢里尔和乔什·戈特海默在内的一些民主党国会议员，正寻求通过立法阻止政府禁止避税方案。

与此同时，商业倡导者正试图让少数几个征收所得税的州制定避税方案。

“我们已经证明这个方案不会被否决，“紧密控股企业贸易组织S Corporation Association的负责人布莱恩·里尔登表示，“这是非常有价值的举措。”

联系记者理查德·鲁宾：[email protected]

本文发表于2022年6月1日印刷版，标题为《各州助企业主节省数十亿美元税款》。