年内“超购王”数科集团正式挂牌港交所_风闻

数科集团（02350.HK）今日正式在港交所主板上市，独家保荐人为创升融资。

数科集团香港IPO发行价0.85港元/股，市值5.31亿港元。

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数科集团是一家香港成立的资讯科技解决方案供应商，主要从事于香港分销资讯科技产品，保荐人为创升融资有限公司。值得注意的是，数科集团历经四次递表才得以顺利通过聆讯。本次IPO拟全球发售1.5625亿股，其中香港公开发售占10%，国际发售占90%，另有15%超额配售权。

数科集团是一家垂直整合信息科技解决方案供货商，旗下的产品及解决方案主要分为三类，包括数据通讯及系统基建、网络安全、数码转型。

孖展大热使其讨论度飙升，香港发售股份已获超额认购。

公司已接获合共18,032份效申请，相当于香港公开发售项下初步可供认购香港发售股份数目约151.3倍。根据国际配售初步提呈发售的国际配售股份已获适度超额认购。合共约1.55亿股国际配售股份(包括获基石投资者认购的发售股份)已获认购，相当于国际配售项下初步可供认购发售股份的约1.1倍。基于发售价每股0.85港元并根据基石投资协议，基石投资者已认购合共3867万股发售股份。

而今年港股新股发行遇冷情况之下，公开认购倍数最高的新股为微创脑科学的45.27倍，其次为玄武云的42.13倍，数科集团已经超越了微创脑科学的认购倍数，成为今年公开发售认购倍数最高的新股。

根据Ipsos咨询报告，香港资讯科技行业内约有2000个系统整合解决方案供应商，而是什么使数科集团在竞争对手当中脱颖而出？

财务数据方面，截止今年3月31日，数科集团2020财年、2021财年、2022财年的营收分别为3.32亿、3.87亿、6.32亿港元，净利润分别为2610.90万、2477.60万、4725.80万港元。

IPO筹集资金用途方面，根据招股书，募资额中约55.3%将用于扩充分销业务；约20.4%将用于扩充系统整合解决方案；约7.7%将用于设立新集中式服务部门，提供资讯科技维护及支援服务；约4.4%将用于升级设备、软件、硬件及ERP系统；约2.0%将用于加大市场营销力度；约10.2%将用作一般营运资金。

数科集团此次IPO引入5名基石投资者，包括3名上市公司高管与2家上市机构，分别是隽思集团主席郑稳伟、天宝集团主席洪光椅、冠忠巴士集团营运总监黄焯添、及ECITECH和亚洲联网科技，合共认购3300万港元，以中间价计占发售股份总数的25.43%。

根据保荐人创升融资过往表现看来，其操作后的新股有不少都历经了首日大涨。2020年创升融资保荐的7只新股中6只首日及暗盘上涨，当中科利实业首日大涨230%，濠江机电与智中国际首日涨幅也近200%。但2018年9月14日创升融资保荐其母公司创升控股上市时，首日跌幅达46%。

而与保荐人创升融资同出一门的创升证券担任数科集团的承销商，其最近承销的8只新股中，有6只首日收涨，白客2020年首日上涨幅度最大的松森国际。

业内人士表示，数科集团的流通量较小，上市后走势要看背后庄家。认购火爆的原因或许是投资者看中了这一点，期望上市后这只股票能够上涨。

为了促进港股市场的流动性与加深投资方参与度，各界均不懈推出各种措施，而踏入9月以来这样的努力更为频繁。

9月2日，证监会副主席方星海表示，将推出支持香港资本市场发展的三大举措，包括沪深港股通双向扩容、支持港股通推出以人民币计价交易柜台、支持香港推出国债期货。

对于近期降低硬科技公司上市门槛传闻，港交所发言人回应到：香港交易所将继续推进各项措施，以确保我们的市场和上市制度具有足够的吸引力和国际竞争力，并会不断完善我们的监管。

为提升港股流动性，香港金发局也提出三大建议，包括加强ETF交易活动、改善一般交易和清算活动，及优化基础设施。金发局相信流动性更强的二级市场，将加强巩固香港国际首次公开招股中心的角色。