马云唯一出路是不断学习刘强东？_风闻

雷达财经出品 文|张凯旌 编|深海

阿里对自营模式的探索正在不断深入。

2月16日，据晚点LatePost报道，阿里巴巴B2C零售事业群将围绕大品牌开设天猫自营旗舰店，近期会通过手机天猫App改版正式上线，届时该App将更名为“猫享”。

报道称，猫享自营旗舰店的货品所属权属于平台，将直接向品牌商打款进货，由平台直接发货给消费者。目前，猫享计划接入顺丰和丹鸟，但实际采用哪种物流体系尚不确定。

“说得夸张一点，阿里是在复制一个京东。”B2C零售事业群成立时有阿里人士称。

雷达财经注意到，有关阿里与京东的商业模式之争，早在十年前就已产生。而两家公司的创始人——马云和刘强东，近年来也多次在公开场合谈及此问题时针锋相对。值得一提的是，5年前刘强东曾称，马云唯一的出路就是不断学习京东，不断增加自营。

从现在的结果来看，刘强东的话一语成谶。

阿里进一步押注自营，欲再造一个京东？

事实上，阿里对于自营业务并不陌生。

从财报上来看，阿里集团的收入主要分为商业、云计算、数字媒体及娱乐、创新业务及其他四部分，截至2022财年第二季度（2021年第三季度），商业占总营收的比例达85%。

在商业板块中，占比最大的部分莫过于“中国零售”，其在总营收中的占比为63%。而组成中国零售的两部分，分别是阿里传统的核心收入来源——客户管理费（广告费+佣金收入），以及包括高鑫零售、天猫超市、盒马、直接进口（考拉海购）和银泰在内的阿里自营业务收入。

近年来，阿里从未停止对自营业务的投入。2011年，天猫超市诞生；2015年，阿里通过增持成为银泰商业大股东；紧接着，阿里又火线入股前京东物流负责人侯毅在上海创立的第一家“O2O”生鲜超市——盒马鲜生；2019年，阿里还斥资20亿美元全资收购了考拉海购。

持续投入的结果是，自营业务为阿里带来的收入在总收入中的占比，已经从2018财年的6%，提升至2021财年的23%。

也正是因为自营业务比重的增加，让外界产生了“阿里京东化”的论调。

不可忽视的一点是，自营业务确实为增长略显疲态的阿里注入了活力。

2021年第三季度，阿里营收在刨除合并高鑫零售的影响后，增速已下滑至2014年上市以来最低。其中，在营收占比36%的传统业务客户管理费一项上，阿里增速仅有3%，该增速同比降17%。相比之下，阿里的自营收入占比已升至27%，同比增速则高达111%。

除此之外，阿里还面临流量见顶的问题。一方面，拼多多和抖音电商的崛起让阿里腹背受敌，另一方面，阿里在中国零售市场的月活已达9.46亿，而我国网民总体规模也不过10亿多。

叠加反垄断影响，淘宝天猫逐渐从用户增长回归用户体验打造的思路也就不难理解。次日达、正品保证、品类丰富这些京东自营的优势正是聚焦用户价值的体现。

2021年10月20日，天猫超市和进出口事业群总裁刘鹏发布内部信，称该事业群将升级为 “B2C 零售事业群”。主要调整包括新组建 FC (Future Clients For Customer)事业部、B2C 零售事业群供应链管理中心、风险治理中心。

彼时就有阿里人士称，此次事业群升级的更深一层含义在于，阿里在淘系之外，成立了规模对等的自营业务B2C 事业群的供应链成立单独部门，表明阿里对于自营业务的投入决心空前。

完成组织架构方面的调整后，阿里立刻投入了下一阶段的布局中。B2C零售事业群成立的当月，就有网友发现，注册于2002、2014年的双拼域名Maoxiang.com、Maoxiang.cn分别以120000元、38888元成交。其中域名Maoxiang.cn已转移到阿里巴巴名下。

另据晚点LatePost报道，2021年底，猫享项目就已启动，由FC事业部总经理赵昆（花名：空无）负责。

据悉，猫享的自营旗舰店选择从3C品类入手，目前正与realme等品牌沟通入驻事宜。B2C 事业群已经拿出了比较有诱惑力的条件吸引品牌方入驻猫享，包括给一些品牌商的点位比京东低1-2个的让利方式，具体不同品牌有差别。

而在对改善用户体验较为关键的物流部分，承担这一任务的友商可能是顺丰或丹鸟，但现在采用哪种体系尚无定论。

盘古智库高级研究员江瀚对雷达财经表示，天猫改名猫享，实际上是整个市场局面进入差异化竞争状态的一个体现。当前的市场中，天猫此前的模式给它带来的增长是不够的，改成猫享后会对市场竞争有促进作用。

不过，江瀚也坦言：“现在来看猫享的前景仍是未知数，毕竟当前整个电商市场已经进入了接近红海的状态。在这样一个背景下，缺乏先发优势的猫享将面临比较大的挑战。”

马云此前不看好自营，曾称京东会成为悲剧

值得一提的是，多年以前，阿里并不看好京东的自营生意。

在刘强东看来，全世界的物流体系和电商是一样的，也是分为B2B、B2C、C2C三种，想做好B2C电商，就必须有配套的物流，来优化干线运输的成本，提升运营效率。

但对此马云却不以为然。2013年，马云在做客央视二套《对话》栏目时表示，阿里巴巴进入物流不是要抢合作伙伴饭碗，而是要让快递人员受尊重。如果社会上的物流公司提供的服务不好，电商公司可以帮助这些物流公司做得更好。

2014年，在乌镇召开的世界互联网大会上，马云进一步表示，阿里巴巴是要培养更多的京东，并且让这样的公司挣钱。

“我们两家公司模式不一样。阿里不是一个电子商务公司，我们是帮助别人做电子商务的，这是有巨大差异的，我们不卖货、不送货、不存货，我们希望是别人可以卖货更方便、更有效，这是我们之间的差异点。”

而在方兴东与刘伟合著的《阿里巴巴正传》中，马云更是表示，京东将来会成为悲剧。“不是我比他强，而是方向性的问题，这是没办法的。”

“你知道京东现在多少人吗？5万人！阿里巴巴是慢慢长起来的，现在才23000人。收购加起来是25000人。你知道我为什么不做快递？现在京东5万人，仓储将近三四万人，一天配上200万的包裹。中国十年后，每天将有3亿个包裹，你得聘100万人，这100万人就搞死你了。而且它的收入60%是在中关村和淘宝，它自己网上不可能这么大量。所以，我在公司一再告诉大家，千万不要去碰京东。别到时候自己死了赖上我们。”

据了解，这本书对阿里15年的成长史进行了详实的梳理和盘点。而书的简介则提到，十几年来，方兴东与马云每年一次，老友聚首，开怀畅谈。这次对话，即是在阿里上市前夕完成的。

不过，相关舆论发酵后，马云也在第一时间做了澄清：“很多话确实是我说的，但媒体却弄出一个我批评京东的标题文章，传播得很快。友人间的吹牛聊天被公开成报道，对大家都不公平，特别是对京东公司可能会造成无端的困扰和添乱，我深表歉意。”

面对马云的“炮轰”，刘强东也没闲着。2016年，刘强东也登上了央视财经的《对话》栏目，他在节目中直言，终有一天京东的净利润能够超过所有的互联网企业。

提到员工方面的问题，刘强东表示：“我并不认为一家公司没有能力管理100万人。沃尔玛有140万员工，管得非常好，富士康在中国大陆就有100万员工，也管得非常好，管人也可以说是京东过去这些年很重要的一个核心能力。”

次年，刘强东还在接受郎永淳采访时自信地回答道：“如果比拼两家公司谁能够活100年，我相信我的商业模式绝对可以存活100年，你看马云他们一定会逐步地学我们，他唯一的出路就是不断学京东，不断增加自营，商超的开始自营，电子产品也开始尝试自营，他将来只能这么做。”

商业模式激战十年，京东的作业并不好抄

正如马云所说，阿里与京东的商业模式并不相同，而这也是双方在市场中长期博弈的关键。

用一位京东人士的话来概括，淘宝的官方旗舰店和京东的自营旗舰店之于平台就像菜市场和自家超市。对于菜市场，平台只需要管理小商小贩，无需盯着萝卜白菜；而自家超市，则要求关注到每一件货。

基础模式的不同，注定了两家平台在供应链、物流体系等各个方面的不同。

刘强东曾在接受采访时总结称，全世界的物流体系跟电子商务一样，也分为三种。

第一种是B2B，比如家乐福、沃尔玛、国美、苏宁，从仓储配送到门店，然后消费者自己到门店自提；

第二种是C2C，像申通、圆通、顺丰，在全国有很多快递点，每个点既要收客户的货，也要给客户发货。这种体系是网格状的，管理难度很大，干线和支线非常复杂，成本也很高；

第三种则是B2C，是从仓储直接到达消费者家中。刘强东将其形容为一种放射状、一点对多点的体系，且每个点之间没有任何货物的交叉。在他看来，这种单向的体系便于优化干线运输的成本，提升公司的运营效率。

“我们在华北区只有一个大的仓库，从仓库取出来之后配送到北京具体的站点，我们在北京有五十多个配送站，每个站有十几个配送员，站里面拿到后再决定每个配送员送哪家的货。”

不过，有分析人士指出，这两种模式之间并没有绝对的分野，当阿里加速自营化的同时，京东也在逐渐平台化。

早在2015年前后，京东自营的收入占比已经出现了萎缩的趋势。彼时阿里集团副总裁张剑锋还曾表示，京东原先的自营模式是看不到盈利的那一天的，但未来也许他们能看到盈利的一线希望，它正在通过高仿阿里巴巴的商业模式，苦苦追求由负转正。

“阿里做村淘它也搞个村帮，阿里做阿里云，它也做个京东云，阿里做支付宝钱包它也做个京东钱包，阿里做天猫国际它也马上做一个全球购，我们做一个阿里汽车事业部，它也马上紧跟着会开一个汽车频道，所以京东一半市值来自于资本对于阿里的期待。”

对此，上述分析人士认为：“在电商模式的成熟期，这两种模式会开始融合。纯平台模式会借用自营模式提高用户体验度，增强用户的粘性；纯自营模式也会开放平台模式实现利润的突破。”

目前，仅从猫享的角度而言，其在尝试自营的道路上还有不少挑战。

数据显示，截至2021年第一季度，京东物流已在全国运营了超过1000个仓库，包含云仓在内，运营管理的仓储总面积超过2100万平方米，其中包括了32座大型智能化物流园区“亚洲一号”。在外界看来，这是京东最坚实的护城河之一。

“给你一千个亿，让你搭建一个覆盖全国五百个城市的物流体系，至少需要五年的时间，有一万个亿也需要这么长时间。你要招几万个人培训，保证服务品质，程序员来也得懂电子商务才能写这个信息系统，需要大量的运营实践，不断淘汰，筛选才能留下来优秀的员工。”刘强东曾称。

“双方彼此杀入对方腹地，接下来要拼执行力了。”有网友感叹。

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