司法部禁止部分员工参加中期选举前的党派活动 - 彭博社

华盛顿特区的司法部大楼

摄影师：Stefani Reynolds/Bloomberg在中期选举之前，司法部的政治任命人员将被禁止参加党派活动，这是一项新政策，此举是在对联邦调查局搜查前总统唐纳德·特朗普佛罗里达住所的行动进行审查之际实施的。

迄今为止，政治任命人员一般被允许在休假期间参加政治活动，只要他们遵守一些限制，比如不在竞选候选人的集会或大会上发表讲话。

华尔街交易员忽略了经济数据的混合表现，在通货膨胀数据公布之前，推动股票和债券上涨，这将有助于定义美联储的下一步行动。

股市再次上涨摄影师：Michael Nagle/BloombergS&P 500再次创下纪录 — 尽管其最具影响力的群体出现了损失：科技。零售销售下滑有助于缓解投资者对消费需求过热的担忧 — 尤其是在本周早些时候强劲通胀数据引发的种种紧张情绪之后。债券市场波动不大，联邦基金互换完全定价了6月份的降息。美元下跌。

几个月来，投资者一直在处理相互冲突的经济叙事。通向低通胀的进展塑造了一个观点，即美联储可以从多年高位降息，以避免将美国推入衰退。与此同时，经济表现超出预期，给予了央行推迟的理由。

“数据很复杂 —— 真正的二元性，”Bolvin Wealth Management Group总裁吉娜·博尔文说。“市场将在消化数据并审查每一个数据点时变得波动不定。”

标普500指数上涨至约5,030点，抹去了本周的损失。银行和能源公司大涨，而特斯拉公司上涨超过6%。在晚间，应用材料公司发布了一个看涨的营收预测。十年期国债收益率下跌两个基点至4.23%。

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大事件：加密货币的交接（播客）

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本周早些时候公布的美国通胀数据高于预期，但并没有影响股市前景，根据花旗集团策略师的说法，任何抛售都是联邦储备委员会转变政策之前的买入机会。由斯科特·克罗纳特领导的团队保持了对标普500指数年底目标为5100点的预期。

他们仍然看好科技股，并建议通过工业和金融股增加周期性敞口。

根据摩根士丹利财富管理的丽莎·沙莱特的说法，只要过剩流动性让交易员有信心购买，美国股市看似不知疲倦的上涨就会持续下去。然而，她预计今年晚些时候流动性将会枯竭。

沙莱特告诉彭博电视台：“只要系统中有过剩流动性，投资者就会有机会进场，认为他们正在买到便宜货，并在出现一些弱点迹象时参与所有资产类别的投资。”

投资者存放在一家主要联邦储备委员会设施中的资金数量首次跌破5000亿美元。

市场参与者一直在密切关注所谓的RRP资金流速：华尔街一些人警告称，这一资金流速证明了过剩流动性已经从金融系统中被移除，即银行储备余额并不像决策者们所认为的那样丰富。

本周早些时候公布的热门消费者价格指数搅动了金融市场，交易员重新调整了对2024年联邦基金利率下调的押注。

接下来是周五的生产者价格指数 —— 通常情况下，市场对此并不会像对消费者价格指数那样关注，但这一次将受到高度审视。

“市场将密切关注明天的生产者价格指数，并将推动股票和债券市场的短期走势，”Blue Chip Daily Trend Report的首席技术策略师Larry Tentarelli说。

表明通胀焦虑仍然强烈的迹象包括对10年期收益率超过4.4%的国债期权策略的强劲需求，这一水平上次在11月份出现。

除了零售销售外，对工厂生产的读数也指向了动能的减弱 —— 但并不一定意味着经济出现了显著恶化。事实上，周四的数据还显示，住宅建筑商的情绪达到了六个月来的最高水平，失业救济申请也有所下降。

“今天疲弱的零售销售和中等水平的失业救济总额可能有助于在短期内缓解市场的紧张情绪，”摩根士丹利的E*Trade的Chris Larkin说。“但在市场上涨得越高，当个别经济数据不符合降息叙事时，市场就越容易受到挫折。”

公司要闻：

• 苹果公司，正在加快增加更多人工智能功能，即将完成一项关键的新软件工具，供应用开发者使用，这将加剧与微软公司的竞争。
• Alphabet公司在一份报告后下跌，报告称ChatGPT的所有者OpenAI正在开发一款网络搜索产品，将与谷歌竞争。
• 微软公司将使四款独家Xbox游戏可在任天堂公司的Switch和索尼集团公司的PlayStation上使用，以这种方式与竞争对手分享自家的游戏，这是该公司首次以这种重要方式增加收入，以提振停滞的游戏市场。
• Digital World Acquisition Corp.，这家一直在寻求将唐纳德·特朗普的媒体公司上市的空白支票公司，在获得美国证券交易委员会的期待已久的批准后飙升。
• 司法部计划审查由华特迪士尼公司、Fox公司和华纳兄弟探索公司提出的新流媒体服务，担心它可能损害消费者、媒体竞争对手和体育联赛。
• 英伟达公司，作为人工智能支出繁荣的核心芯片制造商，披露了对Arm Holdings Plc、SoundHound AI Inc.和生物技术公司Recursion Pharmaceuticals Inc.的投资。

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本周重要事件：

• 美国住房开工、生产者物价指数、密歇根大学消费者信心指数，周五
• 旧金山联邦储备银行行长玛丽·戴利讲话，周五
• 美联储监管副主席迈克尔·巴尔讲话，周五
• 欧洲央行执行委员伊莎贝尔·施纳贝尔讲话，周五

收听 • 28分钟16秒

Bloomberg监控：失业救济申请和零售销售（播客）

市场主要动向：

股市

• 截至纽约时间下午4点，标普500指数上涨0.6%
• 纳斯达克100指数上涨0.2%
• 道琼斯工业平均指数上涨0.9%
• MSCI世界指数上涨0.8%

货币

• 彭博美元现货指数下跌0.4%
• 欧元兑美元上涨0.4%，达到1.0771美元
• 英镑兑美元上涨0.2%，达到1.2596美元
• 日元兑美元上涨0.4%，达到149.96日元

加密货币

• 比特币下跌0.1%，至51,701.41美元
• 以太币上涨1.7%，至2,826.92美元

债券

• 美国10年期国债收益率下跌两个基点，至4.23%
• 德国10年期债券收益率上涨两个基点，至2.36%
• 英国10年期债券收益率上涨一个基点，至4.05%

大宗商品

• 西德克萨斯中质原油上涨2%，至每桶78.17美元
• 现货黄金上涨0.6%，至每盎司2,004.17美元

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