水滴等互联网保险平台扎堆“惠民保”，意在下沉市场_风闻

10月13日，由水滴公司旗下的水滴保险经纪（水滴保）主运营的“德州惠民保”上线，每年仅需79元，即可获得最高230万元保障。上线首日参保人数就突破10万。

作为国内头部互联网保险平台，水滴公司今年以来加快了在“惠民保”项目上的布局。9月份，水滴保负责运营的“淄博齐惠保”上线，首日参保人数突破20万。此外，水滴保此前还深度参与了“北京普惠健康保”项目。

银保监会此前发布的数据显示，2020年，全国共有23个省份82个地区179个地市推出了城市定制型医疗保险（惠民保），已累计覆盖逾4000万参保人。2020年也被称为“惠民保元年”。

今年以来，各地惠民保项目的增长势头丝毫未减。据统计，目前国内已有170多个城市有自己的普惠型补充医疗保险产品。

笔者注意到，很多地方“惠民保”项目背后都有互联网保险平台的身影。除了水滴公司，包括蚂蚁保险、360保险、圆心惠保、医渡云、微保等互联网保险平台都在积极布局各地的惠民保项目。

惠民保是近两年国内快速兴起的普惠保险项目，由于其普惠性强、投保门槛低，加上由地方政府背书，颇受用户欢迎，以节前刚刚关闭投保通道的“北京普惠健康保”为例，已有301.51万人成功参保；上海“沪惠保”自7月生效以来，已累计赔付保险金额1.28亿元，受理理赔服务25400人次。

各地惠民保项目加速推进，既有地方政府的有力推动，也有保险公司的积极参与，但拥有庞大用户量的互联网保险平台的加入，让惠民保项目向更下沉的市场更快速的渗透。

站在行业角度，互联网保险平台一方面有责任参与到面向低收入人群的普惠保险项目推广中；另一方面，互联网保险平台在用户量和运营方面有天然优势，可以帮助各地普惠保项目快速完成投保。

先说第一点。据统计，我国大病医疗个人自费支付比例在45%至55%左右，其中，有10%的患者因支付能力不足而不得不放弃治疗。另外，尽管我国健康险业务在近几年增速迅猛，但从全国投保水平来看，商业健康险覆盖率尚不足10%。

这些年，监管部门都是积极呼吁保险机构参与到普惠保险推广过程中来，和高端商业保险相比，普惠保险单价低，用户接受程度高，而互联网保险平台推广范围广、运营成本低的优势也可以很好的发挥。

再说第二点。各地的惠民保项目都与互联网保险平台合作，其中一个重要原因就是看中其庞大的用户量。以水滴公司为例，该公司二季度财报显示，第二季度水滴公司付费保险用户（含老用户续保）增加420万，同比增长53%。截止2021年6月30日，水滴公司累计付费保险客户达到2490万，累计保险用户数量突破1亿，达到1.021亿。

除了水滴公司，包括蚂蚁保险、微保等互联网保险平台在这些年都积累了大量用户，平台可以通过对大数据的采集和分析，结合地域特点，深入洞察用户属性，更为精准地捕捉用户需求，帮助参与项目的保险公司设计出更适合当地用户的惠民保产品。

相较于传统保险公司，互联网保险平台边际成本更低，能够大面积覆盖以往险企没有触及的三四线城市，同时通过保险科技赋能行业链条，降低产业成本，进一步降低保险产品价格。

更重要的是，在各地普惠保项目落地过程中，地方政府和互联网保险平台可以实现“双赢”，对地方政府而言，提高当地居民的健康保障水平，有利于“健康中国”战略的落地；对互联网保险平台来说，可以通过精细化运营，开拓保险增量市场，通过“惠民保”项目完成对用户的保险教育。

中国太保寿险上海分公司副总经理周燕芳指出，对于保险公司来说，政府背书帮助保险公司增加品牌知名度和信任度，惠民保还可以为保险公司提供大量客户数据和健康医疗数据，带来了客户二次开发、医保商保数据对接、产品创新等机会，从而激活大量潜在的新客户。

事实上，作为惠民保项目的运营平台，互联网保险平台“受益”的逻辑和保险公司类似：“惠民保”的“低保费、高保额”特点更符合下沉市场目标客群的经济状况以及追求高性价比的消费心理，“惠民保”是触达用户最有效的产品之一。

水滴用户研究中心、水滴保险研究院、水滴大病研究院9月份发布的《县域保障市场研究报告》显示，依靠其保障范围和价格优势以及政府指导等多重因素，惠民保成为64.8%的五线及以下地区用户首份商业保险，惠民保产品对保险市场具备较高的教育意义。

通过价格优势、政府背书，互联网保险平台通过参与各地的“惠民保”项目，可以获取大量来自下沉市场的保单。医疗战略咨询公司LatitudeHealth研报显示，尤其是在广大的中西部，基本医保和大病医保之间面临较大的差距，惠民保的价值很大。在今年结束第二轮的续保的惠民保产品中，成都“惠蓉保”，实现了390万保单、26%参保人数增幅的成绩。

分析人士指出，对于互联网保险平台来说，“惠民保”项目虽然盈利空间有限，但可以作为一个抓手，开拓更广阔的保险下沉市场，而这是中国保险市场的“新大陆”，谁也不想错过。

不过，值得警惕的是，作为一种保险产品，部分地区的“惠民保”项目参保率并不高，如果高龄、带病体等高危人群占比过高，对之后的理赔是一个考验，总保费有入不敷出的危险。

从目前的情况来看，作为“惠民保”项目的主要参与方，地方政府、保险公司、互联网保险平台似乎已经实现了“共赢”，“惠民保”的发展，即有利于多层次医疗保障体系的构建，也对提高中国保险渗透率有很大帮助，但它依然是个新兴事物，还没有经过保险周期的系统检验。