盘前全知道|美银称未来4年美国将迎高通胀，顶级经理看好金融股等_风闻

1、机构怎么看美股

大摩：市场最大风险是美国经济数据向好

据老虎报道，本周，美国将发布就业报告和消费者信心指数等重要经济数据。而在摩根士丹利美国固收研究负责人Vishwanath Tirupattur看来，这些即将发布的经济数据最好不要太“强劲”。

Vishwanath Tirupattur在最新的研报中写到，某些时间点的美联储议息会议就是比其他的更加重要，而今年6月的议息会议和随后的鲍威尔新闻发布会就是很重要的那一种。尽管会议结束后，风险市场的大幅抛售已经结束，但会议释放出的不确定性并未消散。

Vishwanath Tirupattur 总结成，鉴于市场对政策过程的预期，主要基于一个单一的观察结果，任何实际或感知到的政策转变都可能加剧市场的不确定性。在这种环境下，即将到来的就业数据和通胀对市场的影响将被放大。强劲的经济数据可能加剧鹰派倾向。所以，系好安全带，“安全驾驶”。

粉碎通胀暂时论！美银：未来四年美国恐怕都要处于高通胀

据财联社报道，在美联储不断给市场灌输“通胀暂时论”这颗定心丸之际，却不断有机构投资者提出反对意见。美国银行（BofA）全球研究部门首席投资策略师Michael Hartnett日前表示，此次通胀飙升绝对不是暂时的，相反，可能会持续4年之久。

美国银行认为，“未来2-4年内，美国通胀率将稳定在2-4%的范围内，包括资产、大宗商品和房地产的通货膨胀”。尽管美联储可能用其信誉让市场想象目前的超宽松政策将维持到2023年，但Hartnett预计，“只有市场崩溃才能阻止全球央行在未来6个月内收紧政策。”

华尔街顶级基金经理：看好金融股、能源股和大宗商品等

据富途报道，掌管着1415亿美元的Wilmington Trust投资策略主管近日表示，美国经济复苏仍在继续，并将带动股市。今年下半年，其投资策略包括加大投资周期性股，看好金融股、能源股、大宗商品、材料股和工业类股。

该策略师认为成长型股票是多元化投资组合的关键组成部分，但将避免过多地投资成长型股票，因为她预计10年期美国国债收益率的上升将成为一个不利因素，经济活动将在未来六个月内放缓。「到目前为止，经济数据表明，我们的经济活动可能已经达到这个周期的峰值。」

2、热点全知道

无惧美联储引发的震荡，美债空头坚定押注收益率上行

据富途报道，尽管美国国债有望创自去年年初疫情爆发以来的最大季度涨幅，但美国国债市场的空头仍在坚定押注收益率上行。许多预测10年期美债收益率到年底前会上升的人认为，事态的变化几乎不足以让他们改变基本预测。越来越多的人们猜测美联储将在2021年开始缩债，这让他们的观点更加大胆。摩根大通的客户调查显示，尽管在美联储会议后出现大幅回调，但美国国债的空头头寸仍接近过去几年的最高水平。

高盛吐槽拜登最新基建协议：规模太小，没人出钱，太多事悬而未决

据报道，大基建方案公布以来漫长的三个月后，拜登上周宣布，白宫同两党参议员终于就改善美国路桥和宽带的重大基础设施方案达成协议。据媒体消息，方案计划八年内投入1.2万亿美元，低于两党众议院问题解决核心小组最近提出的1.25万亿美元规模，且只有最初2.3万亿美元的一半。电动车政策和清洁能源可能只占不到1000亿美元。

高盛认为，虽然议员们表示协议内容将被「全额支付」，但如果使用传统的国会预算评分方法，情况可能并非如此。最重要的问题是，这项协议对基建法案中更广泛的其余部分意味着什么，以及「目前还不清楚这笔支出将由谁出钱，也不清楚能否拨得出钱」。

摩根大通：80%的机构投资者永远不会投资加密货币

路透社报道，摩根大通的一份研究报告显示，由于机构投资者未能在低点继续增持，近期比特币的下跌可能需要一段时间才能恢复。同时，摩根大通发布的一份调查报道显示，当下大多数机构投资者对比特币无配置意愿。

摩根大通研报显示，由于目前比特币与黄金的波动率并不挂钩，该银行认为比特币的中期公允价格应位于23,000-35,000美元之间。此前，摩根大通称如果比特币与黄金的配置比例和价格波动率相匹配，比特币价格将有望达到 140,000美元。

但在6月23日，摩根大通补充道：“在可预见的未来，黄金和比特币之间的波动性不太可能完全趋同或达到均衡。”

美光科技将于美东时间6月30日盘后公布Q3财报，营收或将超预期

美股研究社消息，智通财经APP获悉，美光科技(MU.US)将于北京时间7月1日(美东时间6月30日美股盘后)公布2021财年第三财季财报。

市场预期美光科技营收为72.1亿美元，上年同期为53.1亿美元；预期每股收益为1.70美元，上年同期为0.82美元。

该公司早前曾指出，预计Q3营收将达到或超出最初预期的69-73亿美元区间的高端，而每股收益(预期1.55-1.69美元)和毛利率预计也将表现强劲。

瑞银：Archegos爆仓事件造成的打击是“独一无二的事件”

据智通财经报道，瑞银席执行官Ralph Hamers表示，美国私人投资公司Archegos爆仓事件造成的打击是“独一无二的事件”。

Hamers称，“Archegos爆仓事件不是一种系统性的失败，而是一次很难进行比较的独特事件。在这个案例中，缺乏透明度。无论如何，我们已经从中吸取了教训。”

传美国时尚休闲鞋品牌Allbirds已秘密提交美国IPO申请

据报道援引知情人士称，美国时尚休闲鞋品牌Allbirds已聘请摩根士丹利等银行协助其筹备首次公开募股(IPO)事宜。该公司已秘密向美国证券交易委员会(SEC)提交了上市文件，并计划最早于9月上市。知情人士称，Allbirds还在与摩根大通和美国银行合作，其IPO目标估值为20亿美元以上。该知情人士表示，该公司的上市计划仍有可能发生改变。Allbirds、摩根士丹利、摩根大通和美国银行均拒绝置评。去年9月，Allbirds完成了由美国投资公司Franklin Templeton 领投的1亿美元E轮融资。数据提供商PitchBook的数据显示，该公司在此轮融资中的估值达到17亿美元。

传苹果已要求新款iPhone零部件供应商开始交货

据报道，市场消息：苹果已要求新款iPhone零部件供应商开始交货。

3、机构评级全知道

杰富瑞：将微软目标价从290美元上调至310美元。

瑞信：上调奈飞评级至“跑赢大盘”，预计Q4恢复订阅用户数增长

瑞士信贷预计奈飞(NFLX.US)订阅用户数增长将在第四季度恢复正常；因此将该公司的投资评级从"中性"上调至 “跑赢大盘”，并维持每股586美元的目标价。瑞士信贷最近开展的美国消费者调查强化了“奈飞拥有强大竞争力和高用户满意度"的观点。因此，瑞信认为，该公司股价处于有利的风险回报位置和十分具吸引力的入场点，因此上调其评级。

耐克Q4业绩远超预期，多家投行上调目标价，最高看至192美元

近日，耐克(NKE.US)公布了2021财年第四财季及全年财报。财报公布后，多家投行上调了对该公司的目标价。

Baird分析师Jonathan Komp将耐克目标价由150美元上调至192美元，维持“跑赢大市”评级。该分析师指出，耐克第四季度业绩几乎翻了一番，这反映出了该公司在北美、欧洲、中东和非洲地区的强劲势头，以及在大中华地区优于预期的表现。该分析师目前认为，耐克股价未来三年的上涨潜力或将达到250美元以上。

德意志银行分析师Paul Trussell将耐克目标价由161美元上调至179美元，维持“买入”评级。Trussell指出，耐克发布了一份“强劲”的第四季度业绩报告，报告显示该公司在中国和北美市场的营收增长和盈利能力均优于预期，这表明整体市场正健康发展。

瑞银分析师Jay Sole将耐克目标价由170美元上调至185美元，维持“买入”评级。该分析师在报告表示，耐克第四季度利润表现出色，并且该公司对2022财年的业绩指引“远高于市场预期”，这突显出了该公司尽管在中国市场面临挑战，但其仍有能力实现大幅盈利增长。Sole补充道，耐克转型为一家数字化、直接面向消费者(DTC)的公司所带来的好处“才刚刚开始显现”。

Truist：迹象表明Prime Day将再次创下销售记录，重申亚马逊“买入”评级

近日，Truist分析师Youssef Squali发表报告表示，亚马逊(AMZN.US)较往年更早地举行了Prime Day活动，尽管目前还没有公布任何营收数据，但该分析师认为，所有迹象或许意味着亚马逊取得了绝对的成功，重申该公司“买入”评级，目标价4000美元。

该分析师表示：“尽管亚马逊在今年将覆盖20个国家(2020年为19个)的活动由10月提前至6月，但该公司称，此次活动Prime会员全球合计购买超过2.5亿件商品，所有迹象似乎都表明，Prime Day再次创下了该公司的销售纪录。”