第一高中教育集团(FHS)预计3月11日于纽交所挂牌上市，为西部最大民办高中教育_风闻

第一高中教育集团于美东时间3月2日提交了更新后招股书，计划以“FHS”为股票代码寻求在美上市。

招股书显示，第一高中教育集团此次赴美上市将发行500万股美国存托股（ADS），预计发行售价在9.5-10.5美元之间。若按每股10美元计算，集团最后将获得4650万美元净收益。

据IPO Boutique消息，第一高中教育预期将于3月11日正式登陆纽交所，上市后将成中国民办高中教育第一股。

编辑 | Arti

本文仅为信息交流之用，不构成任何交易建议

第一高中集团表示，本次赴美IPO募资将用于新学校建设以及战略投资，提升师资水平，升级标准课程并对教学方法进行投资研究，升级信息技术系统以建设智慧校园和购买学习教学设备，以及租赁付款和一般公司用途。

第一高中教育集团在香港注册，境内运营主体为2005年成立的云南长水教育集团。该集团创始人张韶维毕业于清华大学教育学专业，现为集团第一大股东，持股86.76%。目前集团办学覆盖云、贵、川、京、陕、晋等地区，是中国西部最大、中国第三大的民办高中教育集团。

睿海创丰公司为基石投资者，由海尔产业金融全资控股，海尔产业金融的实际控制人是海尔集团。

截至2020年末，该集团共拥有19所学校，在校生超2.6万人，位列民办高中学校规模西部地区第一、全国第三。

招股书披露的财务数据显示，2017-2019年，第一高中集团营收分别为2.06亿元、2.54亿元、3.37亿元，截至2020年9月30日，2020年前三季度营收2.82亿元，较上年同期2.16亿元增长30.56%。

2017-2019年，集团净利润分别为4710万元、-1.69亿元、3169万元，截至2020年9月30日，2020年前三季度净利润3394万元，较上年同期755万元同比增长349.53%。

招股书称，2018年亏损系支付董事，高级管理人员和雇员以及某些外部顾问，因提供服务而获得的基于股份的报酬，共计1.78亿元。

截至2020年9月30日，第一高中教育集团旗下有19所高中及高考复读学校实体，其中4所为高考复读学校。

根据CIC报告，截至2019年12月31日，第一高中教育集团高中生入学复合增长率为77.3%，高中学校的复合增长率为41.4%。截至2020年9月30日，集团共有学生25867名，一线教师1969名。

该年，集团有63.9%的高中毕业生被大学本科录取，其中29.2%的毕业生进入清华大学、复旦大学等国内重点大学。相比之下，据CIC报告统计，西部其他学校考试的本科录取率为40.5%，重点大学录取率为13.1%。

国内民办高校近期也频传上市消息。

1月26日，中国科大教育集团有限公司提交了港股上市申请，该公司以广州科技职业技术大学为主，是一所民办本科层次的职业教育大学。

科大教育之后，中国贺阳教育集团控股有限公司于2月11日宣布将赴港股上市。贺阳教育是河北省最大的民办高教服务提供商，旗下主要运营河北科技学院和保定理工学院两所民办高校，此外还有两所民办高中。

国内民办高校出现上市热潮与政策利好不无关系。2016年，修订后的《民办教育促进法》颁布，其中对营业性和非营业性民办学校实施分类管理为民办高校上市提供了支持。

据《证券时报》此前统计，2017-2019年，共有13家民办高教公司在港股上市，2020年也有建桥教育、辰林教育等民办高教公司上市，目前，港股民办高教公司已有近20家。