MSCI扩容三级跳近600亿北上资金参与尾盘秀

证券时报记者 毛军

MSCI年内最大扩容生效！这也是年内第三次扩容，从而实现三级跳。

与前两次一样，北上资金尾盘出现剧烈波动。东方财富Choice数据显示，昨日14时56分北上资金净流入177.68亿元，14时59分，短短3分钟内净流入激增至529.86亿元，但临收盘最后1分钟又净流出286.23亿元。在短短4分钟时间里，参与博弈的北上资金接近600亿元。

北上资金昨日创造了数项历史纪录。Wind数据显示，昨日北上资金净买入214.29亿元，创历史最大单日净买入纪录，也是北上资金单日净买入首次突破200亿元。北上资金成交由前一交易日的447.86亿元猛增至1242.55亿元，单日成交首次突破千亿元。其中，买入728.42亿元、卖出514.13亿元均为历史最高纪录。

华泰证券认为，短期看，此次MSCI大幅扩容将为相关指数成分股带来增量资金。长期看，随着A股国际化进程的逐步推进以及中国资本市场的进一步完善，投资者结构和市场投资风气也将迎来重塑，届时高质量低估值的优质股票将会进一步脱颖而出。

与前两次扩容不同的是，前两次北上资金尾盘剧烈波动的同时，A股各主要股指均出现异动。此次扩容北上资金尾盘波动幅度远超前两次，但A股的反应却显得相当“淡定”，上证指数几乎没有任何异常表现，只有中小板、创业板指数尾盘略微出现小幅拉升，上证50指数尾盘则有跳水迹象。

股指虽未出现大的波动，个股方面还是有较明显的变化。昨日盘后港交所公布的北上资金20大活跃股明细显示，除海大集团微幅净卖出2827万元外，其余个股均获得净买入。其中，北上资金昨日买入格力电器9.07亿元，卖出2.98亿元，净买入6.09亿元，为昨日净买入最多的个股。尾盘集合竞价格力电器成交2.11亿元，股价小幅拉升。自5月28日MSCI年内首次扩容以来，北上资金累计净买入格力电器87.97亿元，为期间净买入第三多的个股，持仓市值也由337亿元增至447亿元。

北上资金昨日买入五粮液10.84亿元，卖出5.21亿元，净买入5.63亿元。尾盘集合竞价五粮液成交5.26亿元，股价直线拉升近一元；自5月以来，北上资金累计净买入58.88亿元。

贵州茅台作为北上资金第一重仓股，也是唯一一家持仓市值超千亿的公司，昨日北上资金买卖逾40亿元，为昨日成交第一活跃股，其中买入21.84亿元，卖出18.32亿元，净买入3.52亿元。尾盘集合竞价成交9198手，成交金额逾10亿元，也是昨日集合竞价成交额最多的个股。但与五粮液相反的是，贵州茅台股价下跌9元。

贵州茅台尾盘的下跌，或与北上资金持续减仓有关。5月以来，北上资金合计净卖出贵州茅台逾63亿元，持仓由1.05亿股降至目前9860万股的年内新低，为这一期间净卖出最多的个股。

随着MSCI不断扩容，北上资金持股市值超百亿的个股不断增加。今年首次扩容前，北上资金持有市值超百亿的个股只有贵州茅台、中国平安、美的集团、五粮液等16家，持股市值合计4749亿元。到二次扩容时，持仓百亿市值股增加到18只，只有方正证券因股价下跌，持仓市值降至百亿以下，新增了海尔智家、平安银行、万科A三股，持股市值合计5646亿元。截至昨日收盘，“百亿俱乐部”再增加了兴业银行、三一重工两股，总持股市值增至6356亿元。