城市运营公共银行的时机到了吗？ - 彭博社

Shutterstock“我们种下了一颗种子，”在 洛杉矶公共银行 的推特上写道，正是在去年该组织的投票提案——本将创建美国首个城市主导的公共银行机构——在洛杉矶失败的那一天。“这只是个开始。”

结果证明他们是对的。在洛杉矶的选民拒绝了允许城市从华尔街银行撤资并在地方层面创建自己的公共银行机构的提案后，洛杉矶公共银行与旧金山公共银行及加州其他八个城市和地区的联盟汇聚在一起， 形成了一个统一的公共银行阵线。现在，一项 州议会法案，AB 857， 将使这些城市开设地方银行合法化，由旧金山议员大卫·丘和洛杉矶议员米格尔·圣地亚哥共同发起，已在加州议会推进并进入参议院委员会。

银行的优先事项将由选民设定，由公务员和金融专家管理。考虑一下城市现在的银行方式：他们每年收集数千的税收收入，然后将这些钱存放在选择投资城市资金项目和行业的商业银行中，以期增长这些资金。通过开设地方公共银行，倡导者表示城市可以决定将这些资金投资于何处——并以更低的利率从他们控制的银行贷款来融资其他公共项目。银行的优先事项将由选民设定，由公务员和金融专家管理。

彭博社城市实验室纳粹掩体的绿意改造将丑陋的过去变成城市的眼球吸引器圣保罗的贫民窟如何帮助庇护南美洲最大的城市仅使用公共交通的跨洲竞赛悉尼中央火车站现在成为建筑目的地“当你得到一个城市的支持时，你就有了一个民主选民来让银行负责，”经济正义律师委员会旧金山分会的主任苏希尔·雅各布说，他是州和地方立法的架构师之一。“城市正在识别社区的需求，他们正在寻求银行来融资这些需求。”

洛杉矶2018年推动公共银行 聚焦于其为大麻公司服务的潜力，许多传统银行在大麻销售在联邦层面仍然非法的情况下不会触碰。这一次，加州城市的活动家和立法者们专注于公共银行可以如何帮助城市融资可负担住房、缩小不平等，并增强应对气候变化的韧性。

“每位政治家都在谈论可负担住房，但如果他们有一家 融资 可负担住房的银行，那将更有力量，”雅各布说。

现在，“一些当前基础设施项目的总成本的一半……仅用于支付银行利息和贷款费用，”加州公共银行联盟，一个支持该法案的团体，估计。倡导者认为，使用公共运营的银行，城市可以以比私营市场更便宜的利率获得基础设施融资。

“我们有很多非营利组织正在努力寻找[资金]的途径，以便为人们建设可负担得起的住房，但他们却在为微薄的资源而奋斗，”加州公共银行联盟和旧金山公共银行联盟的组织者朱利安·拉罗萨说。“在旧金山，主要的争论是我们能让开发商在可负担住房上投资多少——而不是让城市拥有他们需要投资于能够建设可负担住房的人的资本。”

加州的几个城市也 做出了承诺，希望以100%可再生能源供电，但需要建设绿色基础设施来提供这些能源。“当PG&E主要依赖化石燃料时，我们真的不能指望他们在这个过程中帮助我们，”拉罗萨说。他表示，与其支付PG&E使用他们的电网，为什么不让旧金山将资金投资于像 清洁能源SF 这样的组织呢？

传统银行业对使用公共银行来推动这些看似进步的目标持怀疑态度。“有一些建议认为，这些类型的银行会向那些可能不具备信用资格的实体放贷，”加州银行协会的发言人贝丝·米尔斯告诉CityLab。“如果出现逾期贷款或银行问题，那么你实际上是在将纳税人的资金置于风险之中。”

其他反对者表示，整个州的韧性取决于保护这些公共资金的安全。“多年来，加州人经历了各种自然和经济灾难，这些灾难需要立即和坚定的响应，”橙县财政官沙里·弗雷登里奇和加州县财政官和税务征收协会主席基思·M·威廉姆斯在一篇 社论中写道 橙县注册报。“因此，响应社区的资金必须立即可用，以应对灾难，并且必须投资于多样化的产品，以避免将所有财政资源集中在一个篮子里所带来的集中和杠杆效应。”

公共银行可能帮助城市更快地投资于可负担住房——但如果这些投资未能像商业银行那样帮助城市预算快速增长，Freidenrich和Williams认为，公共模式可能会威胁到市政的长期稳定。

即使是倡导者也承认，从零开始建立银行的过程将是昂贵、耗时且在后勤上复杂的。例如，在旧金山，城市将被要求将一个 超过123亿美元的预算 从美国银行和U.S. Bank 转移到一个公共银行，制定治理模型，并就如何投资这笔钱达成一致。

“为了感受这项工作的规模，这家银行将负责处理每年由城市存入的120万张支票、323,000笔信用卡交易和847,000笔外部支付，”旧金山财政办公室的一份报告中写道，评估 一种潜在的市政银行模型，该模型将使城市完全脱离当前的银行合作伙伴。另一种模型将同时脱离并允许银行发放贷款以支持可负担住房项目和小企业，在开始放贷之前需要收集9.35亿美元的存款。预计需要56年才能实现收支平衡。

甚至倡导者也承认，从零开始建立银行的过程将是昂贵、耗时且在后勤上复杂的。全州评估显示出同样严峻的数字。一项由加利福尼亚州财政办公室去年进行的 可行性研究 估计启动“加利福尼亚大麻银行”需要3500万美元的启动成本，持续六年，然后大约需要10亿美元的运营资本。该银行大约在25到30年后才会开始支付股息。

“为一个城市或任何类型的市政机构建立银行并不是一件容易的事，”加利福尼亚银行协会的米尔斯说。

但通过丘和圣地亚哥的法案建立的市政银行监管框架， AB 857，公共银行将更容易启动，公共银行洛杉矶的联合创始人和立法主任大卫·杰特说， 告诉 纽约时报。

杰特表示，在启动这些银行的过程中，城市应该立即开始向当地信用合作社和社区银行投资。

市政公共银行并不打算与较小的地方银行和信用合作社竞争，而是优先与它们合作而不是取代它们。（事实上，雅各布表示，推动通过AB 857的另一个挑战将是说服这些较小的机构，它们在城市采用公共选项后不会变得过时。）但他也承认，美国数百万未银行化和银行服务不足的人——他们集中在农村地区，而不是洛杉矶和旧金山等主要加州城市——也需要更多的选择。

“这就像你想到正在消失的君主蝶；这一切正在我们眼前发生，”雅各布说。“当地的银行正在离开我们。我们越来越只有少数几家占据我们城镇和城市的巨型银行，然后我们还有信用合作社。”

如果AB 857通过并且州法律被改变，城市将允许选民修改他们的章程，以决定每个市政银行的范围。例如，有些可能允许个人兑现存款；其他可能与当地银行合作，为企业提供商业贷款。

但下一个障碍将是确定谁来管理它们。该法案禁止私人实体成为银行股东，并禁止当选官员自己担任董事会成员。“一些城市可能会设立独立董事会，”杰特说。“我希望在洛杉矶看到的模型是来自社区委员会的，这样在选择这个银行的管理者时就有最高程度的民主，直到管理它的专业银行家。”。”

这使得加利福尼亚州推动公共银行与北达科他州的州立公共银行有所不同，后者被誉为该系统的成功先驱。北达科他银行成立于1919年，在经济不确定的时期，莎拉·琼斯在《新共和国》New Republic中写道：“农民们担心大型粮食贸易商和州外银行威胁他们的经济主权，视公共银行为保护自己免受高额利率威胁的手段，这些利率使他们的农场面临财务风险。”

今天，这家银行——成立于200万美元的债券销售——是盈利的，在2018年赚取了1.59亿美元。支持者感谢公共银行帮助北达科他州度过经济衰退：这是 全国唯一一个在2009年保持盈余的州。

西雅图，华盛顿特区，纽约市和新墨西哥州都在探索自己的公共银行选项，出于希望用他们的资金产生社会影响的相似愿望。这个运动也受到许多最近商业银行业“市场失灵”的推动——导致2008年住房危机的掠夺性贷款，美国银行的 非法止赎，富国银行的 开设非法账户的历史，以及行业范围内的 工资盗窃案件。然而，加利福尼亚的公共银行运动凭借其十个城市的联盟，是最强大的之一。

“我们正处于加利福尼亚住房、环境和教育危机特别严重的时刻，”拉罗萨说。“是时候采取行动，而不是再等十年，希望事情会得到解决。”

更正：该故事的早期版本使用了加利福尼亚公共银行联盟中城市数量的过时数据。该数量为10。