招行转型"轻型银行"获成效 不良贷款增速快成隐忧

中国网财经8月27日讯(记者 胡爱善 毕晓娟)招商银行近日公布其上半年业绩报告，报告显示该行上半年实现净利润净利润329.76亿元，同比增加25.17亿元，增幅8.26%。

2015年1-6月，招商银行实现营业收入1041.35亿元，同比上升23.59%，其中净利息的收入占比为63.48%，同比降低3.18个百分点，非利息净收入的占比为36.52%，同比增加3.18个百分点。

报告期内，公司资产规模平稳。截至6月末，招商银行资产总额为52212.21亿元，比年初增加4893.92亿元，增幅10.34%；贷款和垫款总额为26461.57亿元，比年初增加1322.38亿元，增幅5.26%。

招行转向“轻银行”

自2010年以来，招商银行明确提出“二次转型”的战略构想。而“轻型银行”成为招商银行的转型方向。从半年报数据来看，招行的“轻银行”转型正在取得效果。

招行的“轻银行”直接体现在资产轻。截至6月末，招商银行资产总额为52212.21亿元，比年初增加4893.92亿元，增幅10.34%。上半年招行实现营业收入1041.35亿元，同比上升23.59%，实现了以更少的资本消耗获得较高的收入增速。

报告期末，高级法下招行风险加权资产与总资产的比值为56.72%，较上年末的59.85%下降3.13个百分点。风险加权资产的增速为4.66%，较公司总资产增速10.44%低5.78个百分点。另外，资产证券化已成为招行实现“轻型银行”的重要途径，报告期内招行共发行两期合计137亿元的信贷资产支持证券。

招行的“轻银行”还体现在轻运营，其非息收入占比领先同业。上半年，2015 年上半年，本公司累计实现非利息净收入352.76 亿元，同比增幅35.62%，非利息净收入在营业收入中占比为35.55%，同比提升3.12 个百分点，居行业领先。其中，财富管理手续费及佣金收入144.78亿元，同比增长103.51%。

经营效能保持良好水平。成本收入比为24.05%，比上年全年下降6.54个百分点；2015 年上半年人均营业收入133.31万元，同比增长13.43%，人均税前利润54万元，网均税前利润2,665万元。

不良贷款总额较上年末增长41.90%

上半年，招行在向“轻型银行”战略转型的同时，公司资产质量不容乐观。由于受到经济下行影响，招行6月末不良贷款率为1.50%，较年初上升0.39个百分点。在已经公布中报的7家上市银行中，招行不良贷款率和上升幅度均为最高。

截至报告期末，招行不良贷款总额396.15亿元，比上年末增长41.90%。其中，不良贷款增加以次级类贷款为主，报告期内次级类贷款占比提高0.38个百分点至1.07%；损失类贷款得益于核销处置，占比较上年末下降0.01个百分点。不良贷款增量的76%集中在批发和零售业、制造业、采矿业三个行业。

招行不良贷款地区分布出现新的特点，长三角、珠三角不再是重灾区。报告期内，招行84%不良贷款增量出现在西部、中西部及环渤海地区。

值得注意的是招行公司贷款不良率为2.01%，较上年末上升0.62个百分点。报告期内，招行优化了公司贷款结构，积极支持并购金融、跨境金融、供应链金融等战略性业务发展，公司贷款占比较上年末下降3.02个百分点。