关于为一家127年历史的企业再融资债务的建议 - 彭博社

摄影：Tim Bieber/Getty Images**问题：**我的家族自1887年以来一直在一个小镇经营一家酒吧。我和我的兄弟获得了一笔五年的贷款，并在父母去世后买下了我们的兄弟姐妹。我们希望银行在五年后能延长贷款，但他们只延长了三年，尽管我们从未错过一次付款。这笔贷款的利息让我们很痛苦。我们如何才能获得一份15年的贷款呢？

**答案：**为债务再融资对许多企业来说都是一个挑战。然而，你们酒吧的百年历史应该算是一个优势。随着经济在过去几年中的改善，贷款环境也有所好转，所以你们的时机很好，丹妮拉·奥利里-吉尔（Daniela O’Leary-Gill）说，她是BMO Harris Bank的个人和小企业银行业务负责人。

“许多企业的财务状况比几年前要好，这意味着他们可能有机会再融资并节省资金或获得更好的条款，”她说。如果你的现金流和信用评分也有所改善，再融资可能是一个不错的选择。

听起来你和你的兄弟最初获得了一笔五年的商业贷款，按25年摊销，并有一个到期付款，罗伯·塞姆拉德（Rob Semrad）说，他是罗伯特·J·塞姆拉德与合伙人的破产律师。换句话说，你们的付款就像是25年的贷款，但余额在五年时到期。“贷方通常只提供五年的贷款，并将付款设置为到期付款，以便他们可以继续从借款人及其业务中获利，”他说。

找到一个15年固定贷款来替代它可能会很困难，特别是因为酒吧被认为是高风险业务，因为该行业的失败率。如果你还没有咨询过附近的 小企业发展中心，建议你把那里作为你的第一站，梅兰妮·G·鲁博基（Melanie G. Rubocki）说，她是 Perkins Coie 律师事务所新兴公司和风险投资实践的联合主席。“他们会帮助你制定商业计划，讨论你的商业模式，并与你谈论你是否会成为[小企业管理局]商业物业贷款的候选人，”她说。

如果你拥有你业务运营的建筑物，你更有可能再融资现有贷款。如果不是这样，你或你的兄弟可能需要将你们的一个或两个房屋作为抵押来获得新贷款。

“根据你的现金流的强度，你可能能够获得一个20年的SBA贷款，你可以在15年内还清，”贷款经纪人和 Cordero Capital Partners 的负责人迈克尔·科尔德罗（Michael Cordero）说，他表示这种贷款的典型利率目前大约为5.25%。

SBA贷款人正在寻找1.5的债务覆盖率，这意味着你的月净营业收入（总收入减去费用）应该是贷款支付的1.5倍。“如果贷款支付为每月$1,000，而你的净营业收入为$1,500，那被认为是银行的安全贷款，你将是良好的候选人，”他说。

商业贷款经纪人今天通常使用在线平台，让他们能够向全国各地的国家和地区银行及信用合作社寻找潜在贷款。科尔德罗（Cordero）收取总贷款金额的3％作为费用，他表示，当他在Boefly.com上发布贷款包时，通常会收到七到十个贷方的询问，这使他能够接触到3600个贷方。

如果你不想支付经纪人费用，可以将你的改进商业计划带给当地和地区贷方，并强调你家庭与社区的长期联系。“仅仅因为你当前的贷方不想延长贷款期限，并不意味着街对面的另一家银行也不会，”商业法律事务所的律师大卫·布莱克（David Black）指出。Berger Singerman。

他说，最近在你所在地区开设或扩展的银行，可能更愿意向你提供贷款，以便渗透市场。“渴望业务的人……更可能基于承保标准提供边际贷款，”布莱克说。

如果你无法与新贷方再融资，Semrad建议你再次尝试与当前贷方沟通。“仔细审视你的预算，确定可以削减的开支，并将其用于你的还款，然后制定一个现实的预算来管理还款。回到银行请求延长贷款期限和降低利率，”他说。“银行不想拥有一家酒吧——它可能会决定新贷款对其最佳利益。”