myRA很好，但不要止步于此 - 彭博社

与会者在宾夕法尼亚州西米夫林的美国钢铁伊尔文工厂为奥巴马总统鼓掌，时间是1月29日照片由Mandel Ngan/法新社通过Getty Images提供最新的盖洛普民调显示，只有13%的美国人赞成国会的工作。这是一个糟糕的数字，仅比2013年11月创下的历史最低点9%略高。尽管如此，仍有微弱的迹象表明，现代历史上生产力最低的国会的称号让一些立法者感到不安。奥巴马总统在1月28日的国情咨文中给两党立法者提供了一个共同解决真实问题的机会——美国缺乏退休储蓄。“让我们做更多的事情来帮助美国人储蓄退休金，”总统说。“今天，大多数工人没有养老金。社会保障支票往往不足以维持生活。而尽管过去五年股市翻了一番，但这对没有401(k)的人没有帮助。”

奥巴马关于问题范围的看法是正确的。人口正在老龄化，平均而言，美国人没有为老年生活储蓄足够的资金。根据联邦储备委员会的数据，2010年，临近退休的工人的401(k)和IRA的典型价值约为120,000美元。只有42%的25至64岁的私营部门工人在当前工作中有任何养老金保障。通过立法增加所有工人的退休储蓄的两党吸引力显而易见。储蓄促进个人责任，并增强老年时期家庭的选择。退休储蓄降低了对政府资源和慈善服务的需求，尤其是在老龄化人口中。

总统的行政命令创建myRa是一个关键的第一步。myRA是一个初始IRA，结构类似于罗斯IRA，由税后贡献资助，并在退休时免税提取。投资选择将类似于安全的储蓄债券，由联邦政府支持。初始投资可以低至25美元，额外贡献可以低至5美元。工人将通过从工资中扣除一部分资金来资助他们的初始退休账户，这些资金将存入财政部设立的账户。最大余额为15,000美元，届时资金将转入私营部门的罗斯IRA。总统对行政命令的新依赖可能会引发争议，但对这一特定举措的初步反应是积极的。

国会应该在MyRa倡议的基础上进一步发展。通过立即采取行动，进步派和保守派的立法者可以对年轻的婴儿潮一代、X世代和千禧一代的退休前景产生巨大影响。（婴儿潮一代的前沿已经开始申请社会保障和医疗保险。）

在过去的三十年中，定义贡献型退休储蓄计划，如401(k)，已成为工人储蓄的主要方式，尤其是在私营部门。退休储蓄和养老金行业多年来已经学会如何改善这些计划的设计。一个好的定义贡献计划的关键特征包括自动注册以提高参与度（这是2006年养老金保护法鼓励的转变）；自动增加贡献以提高员工储蓄；有限的投资选择菜单（目标日期基金为默认选项）；以及低费用（这一趋势受到新法规要求费用透明度的强化。）“我们知道什么样的计划设计有效，”员工福利研究所第73届年度政策论坛上，首席金融集团董事长拉里·D·齐普尔曼说。“我们知道什么样的计划设计无效。”

接受这个由员工福利研究所研究主任杰克·范德海创建的引人入胜的模拟。假设目标是401(k)参与者在最后一次与同事告别后，替代其退休前收入的70%。在自愿参与401(k)的情况下，76%的25至29岁低收入工人在401(k)中将在退休时实现这一成功标准。在80%的收入替代率下，成功率的门槛降至67%。这不好。

对于同样的工人，如果进行自动注册和自动增加缴款，成功数字上升（pdf），在70%的替代率标准下达到90%，在80%的目标下达到85%。好得多。“我们正处于能够让确定缴款计划为每个人发挥作用的边缘，但我们真的必须采取不同的行动和思维方式，并且我们真的需要在接下来的五年内着手解决这个问题，”齐普尔曼说。

他说得对。首先，立法者可以将确定缴款储蓄计划转变为最佳实践退休储蓄产品：自动注册；自动增加；有限选择和低费用。当然，员工可以选择退出计划，但经验表明，大多数人不会行使这一权利。立法者可以在2006年《养老金保护法》中嵌入的确定缴款改革基础上进行改进。

政府还可以通过联邦政府的节俭储蓄计划，向不提供退休计划的私营公司（通常是小型企业）开放，进一步促进储蓄，采用工资扣除的方式。通过工资扣除参与的公司成本将是微乎其微的。而节俭储蓄计划是世界上设计最好的确定缴款储蓄计划之一，管理资产约为3970亿美元，参与者超过460万人（截至2013年12月31日）。TSP提供五个广泛的投资基金——政府债券基金、固定收益基金、大型股票基金、小型股票基金和国际股票基金——以及从其他五个基金中创建的生命周期基金的选项。2012年的年费用比率极低，仅为0.027%，这意味着每个基金的成本约为每投资1000美元27美分。“有什么坏处？”经济与政策研究中心的联合主任迪恩·贝克问道。经济与政策研究中心（pdf）。“这很常识。”

这些改革不会完全解决如何最好地确保所有美国人退休收入安全的难题。但myRa、最佳实践的确定贡献退休储蓄系统以及对联邦政府的节俭储蓄计划的访问的结合接近实现这一目标。这是自由派和保守派都应该赞赏的事情。