小企业管理局的15亿美元特许经营贷款问题 - 彭博社

俄勒冈州比弗顿的一家Krispy Kreme商店。摄影：约翰·格雷斯/科比斯购买特许经营业务，即使您的贷款由联邦政府担保，也比您想象的风险更大。最新证据：超过40%的单一特许经营买家在过去十多年中违约了小企业管理局担保的贷款。这些失败使买家破产，纳税人承担了1100万美元的损失，根据一份新的报告由国会监督机构发布。

这不仅仅是一个有问题的特许经营系统：根据周三发布的报告，从2003年到2012年，小企业管理局在批准的所有特许经营贷款中，有28%的借款人违约，导致该机构损失了15亿美元。

GAO没有识别出特许经营或负责大部分不良贷款的四家贷款机构。该机构的协议是保留在其工作中审查的公司的名称，GAO发言人查克·杨表示。

小企业管理局在2000年至2011年期间批准了170笔总计3800万美元的贷款给该特许经营的买家。其中，74笔违约。大多数失败的贷款仅由四家贷款机构发放。报告显示，他们发放的小企业管理局贷款违约的频率往往更高。

在为期18个月的审计期间，GAO工作人员采访了22名特许经营者，包括16名违约者和10名申请破产者。“我们采访的特许经营者提到在满足预期收入估算方面的困难，”报告中提到。

报告还调查了贷款代理人夸大特许经营预计销售额以获得贷款批准的说法。国会审计员采访了贷款代理人（报告中未提及姓名），并“无法确定”她是否夸大了收入数字以使交易看起来风险较小。报告指出，SBA因“鼓励虚假陈述”禁止该代理人与该机构进行业务，期限为三年，从2012年开始。

SBA去年批准了超过280亿美元（PDF）的融资。大部分资金通过其名为7(a)的项目提供，向企业家提供高达500万美元的贷款，由银行和其他私人贷款人发放。SBA对贷款价值的最高担保为85%，为那些可能无法获得私人贷款的企业家提供了对损失的保护，因为在私人贷款中，银行承担所有风险。

GAO的报告是关于SBA贷款项目监管松懈的一系列监督警告中的最新一份。7月，SBA的监察长发现该机构“没有实施有效监控其贷款组合风险的程序或流程。”审查发现，从2002年到2009年，SBA向三个特许经营品牌——Planet Beach、Petland和Cold Stone Creamery——发放的贷款违约率超过46%。在此期间，近1000笔总额为1.99亿美元的SBA贷款流向这三家特许经营。超过一半的贷款违约，给SBA造成了3900万美元的担保损失。

尽管有这样的记录，SBA仍然继续批准对这些特许经营的贷款。监察长的报告指出，“这些只是可以识别的风险类型的简单示例”，而不是全面的列表。

虚高的收入预测并不是新的指控。2011年的一份监察长 报告发现“Banco Popular在为Huntington Learning Center特许经营的买家承保贷款时使用了不切实际的收入预测。”根据监察长的说法，12起违约给纳税人造成的成本为210万美元。

其他贷款项目也面临审查。今年9月，一份 GAO报告（PDF）发现，SBA的爱国者快递贷款项目旨在加快对退伍军人的贷款，自2007年以来因高违约率已给纳税人造成 3100万美元 的损失。

一位SBA发言人在周三晚上通过电子邮件表示，尚未对该报告作出立即评论。自8月前任管理员Karen Mills 辞职以来，SBA一直没有永久领导人。代理管理员Jeanne Hulit曾是 Citizens Bank 和 KeyBank 的高管，之前负责SBA的贷款项目，依据她在SBA网站上的个人简介。奥巴马总统尚未任命Mills的永久继任者。