寻找低费用的包裹账户 - 彭博社

包裹账户对经纪行业来说是一个巨大的机会，在过去两年中产生了高达7.5亿美元的总费用。这些账户提供了将管理您资金的所有费用“打包”成一个固定费用的便利——通常是您投资组合中资产价值的3%。为了这笔费用，您的经纪人应该找到顶级的专业资金经理，监控他们的表现，并支付所有买卖证券的佣金。这听起来是个好交易，除了一个问题。正如加利福尼亚州贝尔维德尔集团的合伙人詹姆斯·德梅特所说：“为什么包裹账户的费用那么高？这是每个客户都应该问的问题。”

如此多的投资者在问这个问题，以至于出现了几种低价选项。例如，贝尔维德尔是少数几家通过折扣经纪人查尔斯·施瓦布提供低价包裹账户的资金管理公司之一。传统的包裹费用同时补偿经纪人和

资金经理，但施瓦布在监督您的账户方面几乎没有直接参与。通过将经纪人的分成从方程中去除，其资产基础定价服务的费用从1%到2%不等，具体取决于资金经理的佣金成本。贝尔维德尔要求最低投资为10万美元，并收取1%的费用。

多比较。另一家折扣经纪人富达投资推出了一种更有限版本的包裹账户，称为投资组合顾问服务。对于前10万美元资产收取1%的费用，超过200万美元的资产降至0.25%，一位客户经理将为您选择和监控富达自己的共同基金投资组合。然而，这一固定费用不包括共同基金费用，所有股票基金的平均费用约为1.3%。而且您将无法与自己的资金经理建立个人关系，无法打电话与之交谈——这是其他包裹账户所包含的服务。

即使是更昂贵的包裹提供商在定价方面也变得更加灵活。虽然像美林证券这样的经纪公司已经根据滑动比例收取费用，对较高的投资组合余额收取较低的费率，但可能有机会谈判更好的交易。如果您与该公司有额外的业务，这一点尤其如此，尽管您也可能通过威胁将您的账户转移到其他地方来获得杠杆。纽约的资金经理阿尔伯特·戈利建议您要求在规定费用上减免半个百分点。他说，也许您会得到稍微低于这个的优惠。