“没有信用不一定意味着坏信用” - 彭博社

埃尔米拉·辛格尔顿在过去十年中努力购买自己的房子。这位41岁的两个孩子的母亲，作为费城的一名面包店职员，收入 modest，尝试过法警拍卖和政府出售的废弃物业。她甚至花了85美元购买了一本在深夜电视上推销的毫无价值的“如何做”的书。但在7月14日，辛格尔顿的梦想成真了，她搬进了一栋价值24,500美元的南费城两卧室排屋，资金来自富达银行的一个项目。“当其他人都不愿意给我机会时，他们给了我一个机会，”她说。

辛格尔顿仍然是一个过于罕见的成功故事。美联储在10月27日发布的一项研究显示，国家的银行在向低收入少数族裔借款人提供抵押贷款方面仍然表现不佳。研究发现，在其他条件相同的情况下，黑人和西班牙裔被拒绝抵押贷款的可能性远高于白人（图表）。

新细分市场。这并不是什么新闻。然而，有迹象表明，一些银行可能正在取得一些进展。尽管1991年传统抵押贷款的需求持平，但来自低收入个人的申请激增了45%。这种激增很大程度上可能是由于利率的急剧下降。但一些专家认为，这可能代表了一些银行为低收入个人提供抵押贷款以及其他贷款和服务所做工作的回报。

银行当然不是主动追逐少数族裔业务。许多银行在活动人士引用《社区再投资法》以阻止银行合并或扩张计划后，才勉强向低收入客户提供服务。该法律要求银行将资金投入到他们开展业务的社区。根据华盛顿社区变革中心的数据，在过去十年中，CRA抗议活动带来了100亿美元的市中心贷款。

尽管他们可能是被迫进入这个行业，但许多银行承认他们偶然发现了一个新的——并且适度盈利的——细分市场，即为低收入居民量身定制传统服务。为了进入这些市场，银行通常会聘请他们曾经对抗的社区活动家。例如，费城的富达银行与社区组织改革协会（ACORN）合作。在几个城市，教堂和社区团体筛选潜在借款人，然后帮助他们申请。如果房主未能按时付款，这些团体会帮助他们重新安排财务以赶上进度。社区团体“正在帮助银行家与他们不太熟悉的领域建立联系，”社区变革中心的艾伦·J·费什贝因说。

回报。在许多情况下，活动家不得不说服银行改变他们的贷款标准，以适应低收入借款人。由于相对较少的市中心居民拥有汽车、信用卡，甚至支票账户，许多人没有信用记录。在费城，ACORN说服大陆银行采用一些替代性测试，例如申请人支付租金和水电费的情况。大陆银行还同意放弃就业标准——在同一工作岗位上工作两年——而只是询问申请人是否连续工作至少三年。大陆银行高级副总裁拉尔夫·F·德西德里奥指出：“我们已经了解到，穷人有不同的收入来源——而没有信用记录并不一定意味着信用不好。”

在大多数银行，新业务正在取得成效：在大陆银行发放的150笔低收入抵押贷款中，没有一笔违约，只有三笔逾期超过60天。位于俄亥俄州哥伦布市的亨廷顿国家银行的经理们预计，他们发放的265笔抵押贷款将与其他住房贷款一样盈利，即使他们免除了大部分贷款费用。

为了提高回报，亨廷顿并没有为可能的损失购买私人抵押贷款保险。相反，他们希望房价能够迅速上涨，以便能够将抵押贷款出售到二级市场，同时保留一笔可观的服务费。“有一些定价这些市场的方式是合理的，”亨廷顿的高级副总裁唐纳德·E·沃尔特斯说。

在全国范围内，这些外展努力仍然是例外。而且批评者仍在推动银行履行其社区再投资法的职责。但如果银行发现这些市场有利可图，自利可能会使银行成为比法规更好的公民。